(upd24) Δραματικό τραπεζικό κραχ, πραγματική καταστροφή, κατάρρευση και διάλυση εκτιλύχθηκε στο ελληνικό χρηματιστήριο ενώ στα ομόλογα επικράτησε πανικός και χάος, το spread στις 1000 μ.β. και το 3ετές στο 17,5% στην κυριολεξία πανικός.
Ακόμη και οι δηλώσεις Βαρουφάκη του νέου υπουργού Οικονομικών που ανέφερε ότι η Ελλάδα δεν θα συγκρουστεί με την Ε.Ε. δεν ήταν ικανές να αλλάξουν το κλίμα.
Οι ξένοι επενδυτές θεωρούν ότι το νέο κυβερνητικό σχήμα δεν θα συνδιαλαγεί αλλά θα συγκρουστεί με την Τρόικα και αυτό προκαλεί μαζικό sell off, οι τράπεζες καταρρέουν στην κυριολεξία με νέες απώλειες -29% ενώ τα warrants πλέον έχουν σχεδόν μηδενίσει.
Ήδη οι επιπτώσεις είναι εμφανείς, το ΤΧΣ εμφανίζει λογιστικές ζημίες πάνω από 19 δισ. ενώ οι ξένοι που επένδυσαν στις ΑΜΚ των τραπεζών καταγράφουν απώλειες έως -80%.
Οι ελληνικές τράπεζες οδηγούνται προς κρατικοποίηση καθώς θα υλοποιήσουν νέες ΑΜΚ που θα οδηγήσει σε μεγάλο dilution τους ιδιώτες μετόχους.
Σε ένα τέτοιο περιβάλλον καταστροφής, το ελληνικό χρηματιστήριο κατέγραψε δραματικές απώλειες με το Γενικό Δείκτη να καταρρέει στις 711,13 μονάδες με πτώση -9,24%, έχοντας υψηλό ημέρας στις 781,28 μονάδες (-0,29%) και χαμηλό στις 708,61 μονάδες (-9,56%).
Ο τζίρος σε πολύ αυξημένα επίπεδα έφθασε τα 199,38 εκατ. ευρώ ενώ ο όγκος εκτοξεύεται στα 341,1 εκατ. τεμάχια, με τα 303,2 εκατ. τεμάχια στις τράπεζες και 20,5 εκατ. στα warrants.
Η αγορά καταγράφει δραματική επιδείνωση κυρίως γιατί hedge funds εκτιμούν ότι θα υπάρξει σύγκρουση μεταξύ της νέας ελληνικής κυβέρνησης με την Τρόικα εξέλιξη που θα προκαλέσει χάος στην ελληνική οικονομία.
Τα hedge funds θεωρούν ότι έχουν αναλάβει μεγαλύτερο ρίσκο από το προβλεπόμενο.
Θεωρούν ότι το νέο κυβερνητικό σχήμα είναι σκληροπυρηνικό, θεωρούν τους ΑΝΕΛ δεξιά αντανάκλαση του ΣΥΡΙΖΑ και θεωρούν ότι η νέα κυβέρνηση πάει για σύγκρουση και όχι για διάλογο με την Τρόικα.
Τα hedge funds θεωρούν ότι η νέα κυβέρνηση ΣΥΡΙΖΑ με ΑΝΕΛ θα υιοθετήσει σκληρή στάση στις διαπραγματεύσεις, ανησυχούν για σύγκρουση και κυρίως ανησυχούν ότι οι διαπραγματεύσεις θα κρατήσουν μεγάλο χρονικό διάστημα εξέλιξη άκρως αρνητική για την αγορά.
H κατάσταση στην αγορά είναι τραγική. Οι μετοχές των τραπεζών καταρρέουν έως -21% το sell off δεν έχει προηγούμενο, το κραχ κατάρρευσης δεν έχει προηγούμενο, η δραματική απαξίωση δεν έχει προηγούμενο.
Στα warrants πραγματική καταστροφή. Όλα έχουν καταρρεύσει οι απώλειες φθάνουν το -22% και όπως ακριβώς πριν ένα χρόνο είχαμε προειδοποιήσει το warrants της Πειραιώς έφθασε στα 0,088 ευρώ.
Οι ρευστοποιήσεις στον FTSE 25 διαμορφώνουν ένα άκρως αρνητικό κλίμα.
Με χρηματιστηριακούς όρους fair value της αγοράς έχει αναπροσαρμοστεί από τις 750 στις 600 μονάδες βάσης ενώ είναι πλέον σχεδόν βέβαιο ότι το ελληνικό χρηματιστήριο θα δει τις 500 μονάδες, που αποτελεί πρόβλεψη μας από τα τέλη Ιουνίου του 2014.
Στα όρια του μαζικού sell off τα hedge funds στην Ελλάδα - Επιθετικός πωλητής η HSBC
Σήμα κινδύνου εκπέμπουν hedge funds αλλά και πιο στρατηγικοί επενδυτές των ελληνικών τραπεζών, τονίζοντας ότι ή η κυβέρνηση μαζεύει την κατάσταση στην αγορά που έχει πλήρως εκτροχιαστεί ή στην αντίθετη περίπτωση ξεπουλάνε από το χρηματιστήριο και ειδικά στις τράπεζες. Η κατάσταση στην αγορά είναι τραγική, είναι δραματική.
Οι μετοχές των τραπεζών έχουν καταρρεύσει ενώ τα warrants έχουν σχεδόν μηδενίσει.
Χάος επικρατεί, πολλά funds αποχωρούν κακήν κακώς από την Ελλάδα και το ελληνικό χρηματιστήριο.
Από τα αξιοσημείωτα των τελευταίων ημερών οι επιθετικές πωλήσεις της HBSC σε όλες τις τράπεζες προφανώς εκτελεί εντολές πελατών της.
Όμως η επιθετικότητα και οι όγκοι που πραγματοποιεί η HSBC δεν αφήνει πολλά περιθώρια, οι ξένοι αποχωρούν κακήν κακώς.
Σήμερα στην Alpha Βank η HBSC έχει διακινήσει 10 εκατ. μετοχές, η BofA 4 εκατ. μετοχές, η Morgan Stanley 7,5 εκατ., η Citigroup 3 εκατ., η Credit Suisse 4 εκατ. μετοχές.
Στην Eurobank η HSBC διακίνησε 14 εκατ. μετοχές και η Citigroup 12 εκατ. μετοχές.
Στην Εθνική η HSBC 6,5 εκατ., η Citigroup 2,5 εκατ. μετοχές και η Kepler 1 εκατ. τεμάχια.
Στην Πειραιώς η Bank of America 5 εκατ. και η Credit Suisse 1,4 εκατ. μετοχές.
Το κακό σενάριο σε εξέλιξη – Πάνω από 16 δισ. οι λογιστικές ζημίες του ΤΧΣ στις τράπεζες
Το κακό σενάριο είναι α δούμε τιμές τραπεζών σε δραματικά χαμηλά επίπεδα. Την Alpha στα 0,25 ευρώ, την Εθνική 0,70 ευρώ, την Eurobank 0,08 ευρώ και την Πειραιώς 0,40 ευρώ. Αυτές οι τιμές θα είναι τιμές χάους και καταστροφής.
Στα warrants πριν πολλούς μήνες γράφαμε ότι σχεδόν θα μηδενίσουν.
Είχαμε κατηγορηθεί για αυτή μας την προσέγγιση όταν τον Φεβρουάριο του 2014 αναφέραμε ότι τα warrants θα καταρρεύσουν, σχεδόν θα μηδενίσουν.
Τα warrants έχουν καταρρεύσει γιατί απλά η αγορά δεν θεωρεί ότι θα αποτελέσουν τον μηχανισμό ιδιωτικοποίησης των τραπεζών με μια κυβέρνηση που έχει ως βασικό κορμό τον ΣΥΡΙΖΑ.
Δεν είναι εικόνα να χάνει σε μια μέρα -33% ένα warrants αυτό δεν λέγεται πτώση ονομάζεται καταστροφή.
Αυτή η δραματική πτώση έχει οδηγήσει σε χαοτικές λογιστικές απώλειες το ΤΧΣ που είναι ο βασικός μέτοχος με σχεδόν 55% κατά μέσο όρο στις τράπεζες.
Το ΤΧΣ επένδυσε 25 δισ. και η τρέχουσα αξία της επένδυσης είναι 8,3 δισ. δηλαδή λογιστική απώλεια 16,7 δισ. ευρώ που είναι επίπεδα ρεκόρ λογιστικών απωλειών.
Οι ιδιώτες επένδυσαν περίπου 8,4 δισ. στις αυξήσεις κεφαλαίου και σε ορισμένες περιπτώσεις καταγράφουν απώλειες -70%.
Καταστροφή.
Είναι ξεκάθαρο λοιπόν ότι τόσο το ΤΧΣ όσο και οι ιδιώτες μέτοχοι καταγράφουν τεράστιας κλίμακας λογιστικές ζημίες στις τράπεζες.
Αυτή η εικόνα δεν μπορεί να συνεχιστεί.
Ο ΣΥΡΙΖΑ πρέπει να περάσει το μήνυμα της ψυχραιμίας και σταθερότητας και να αποτραπούν οι συνεχιζόμενες επιθετικές πωλήσεις.
Δραματική κατακρήμνιση στις τράπεζες, συνεχίζεται η απαξίωση στα warrants
Δραματική πτώση σημειώθηκε στις μετοχές των τραπεζών για 3η συνεχή συνεδρίαση, ο κλάδος τρίζει... συθέμελα μετά τις τελευταίες εξελίξεις, παραμένει ο αδύναμος κρίκος του συστήματος.
Τα hedge funds αποχωρούν άρον άρον από την Ελλάδα και ειδικά τις τράπεζες που τις θεωρούν ακραία επικίδνυνες.
Ο τραπεζικός δείκτης έκλεισε στις 53,94 μονάδες με πτώση - διάλυση -26,67% και ασφαλώς έχει κατέλθει σε χαμηλά 28 ετών, που ουσιαστικά είναι νέα ιστορικά χαμηλά!
Η Εθνική κατέρρευσε εκ νέου κλείνοντας στα ιστορικά χαμηλά των 0,8350 ευρώ με πτώση 25,45%, διακινώντας όγκο 48,5 εκατ. τεμάχια, με την κεφαλαιοποίηση στα 2,95 δισ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι το ενδοσυνεδριακό χαμηλό της Εθνικής ήταν στα 0,79 ευρώ σήμερα 28 Ιανουαρίου.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου των 2,5 δισ. ευρώ στα 2,20 ευρώ, σε σχέση με τα 4,29 ευρώ της αύξησης του 2013.
Τα ισχυρά stop losses στην Εθνική βρίσκονται στο 0,70 ευρώ και η ισχυρή αντίσταση στα 1,8 ευρώ.
Το warrant της Εθνικής που ξεκίνησε με τιμή εκκίνησης 6,823 ευρώ έκλεισε στα 0,1060 ευρώ με πτώση -18,46% και όγκο 1 εκατ. τεμάχια.
Η Alpha Βank έκλεισε στα 0,2710 ευρώ με πτώση - ισοπέδωση -26,76% και όγκο 100 εκατ. τεμάχια, με αποτίμηση 3,46 δισ. ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 0,44 ευρώ και του 2014 στα 0,65 ευρώ.
Τα ισχυρά stop losses στην μετοχή βρίσκονται στα 0,25 ευρώ ενώ η ισχυρή αντίσταση στα 0,50 ευρώ.
Το warrant της Alpha Βank που ξεκίνησε με πρώτη τιμή εκκίνησης τα 1,45 ευρώ έκλεισε στα 0,3360 ευρώ με πτώση -14,94% και όγκο 10,6 εκατ. τεμάχια.
Η Πειραιώς έκλεισε στα 0,4980 ευρώ με πτώση -29,26% και όγκο 43,36 εκατ. τεμάχια, με κεφαλαιοποίηση στα 3 δισ. ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 1,71 ευρώ και του 2014 στα 1,70 ευρώ.
Το warrant της Πειραιώς που είχε αρχική τιμή εκκίνησης όταν πρωτοξεκίνησε τα 0,8990 ευρώ έκλεισε στα 0,0960 ευρώ με πτώση -11% με όγκο 7,8 εκατ. τεμάχια.
Η Eurobank βρίσκεται στα 0,1140 ευρώ με πτώση -15% και όγκο 52 εκατ. τεμάχια, ενώ η κεφαλαιοποίηση διαμορφώνεται στα 1,67 δισ. ευρώ.
Τα ισχυρά stop losses στα 0,08 ευρώ ενώ η ισχυρή αντίσταση βρίσκεται στα 0,18 ευρώ.
Η μετοχήτης Τράπεζας Κύπρου που επανήλθε στο ταμπλό του Χ.Α. στις 16 Δεκεμβρίου του 2014 στην τιμή των 0,24 ευρώ, έκλεισε στα 0,1680 ευρώ με την κεφαλαιοποίηση στα 1,49 δισ. ευρώ.
Η Attica Βank έκλεισε στα 0,0580 ευρώ με άνοδο +3,57% και όγκο 6 εκατ. τεμάχια, με την κεφαλαιοποίηση στα 60 εκατ. ευρώ.
Η μετοχή της Τράπεζας της Ελλάδος έκλεισε στα 9,5 ευρώ με πτώση -4,7% και αποτίμηση στα 188 εκατ. ευρώ.
Κατακρήμνιση και στον FTSE 25 με ισχυρούς όγκους - Νέο άδειασμα σε ΔΕΗ, ΟΠΑΠ, ΟΤΕ, MOH
Δραματική πτώση σημειώθηκε και σήμερα στο χώρο των μετοχών του FTSE 25, αλλά συνολικά η εικόνα των μετοχών μπορεί να θεωρηθεί καλύτερη από την εικόνα καταστροφής των τραπεζικών μετοχών. Πλέον, το να μιλάμε για στηρίξεις και άλλα τέτοια τεχνικά όρια, είναι αν μη τι άλλο άχρηστο μέσα σε τέτοιο κλίμα.
Ανοδικά έκλεισαν μόνο οι Coca Cola HBC, Folli Follie, Grivalia Properties και Viohalco.
Ο δείκτης FTSE 25 έκλεισε στις 210,15 μονάδες με πτώση 12,50% με συνολικό όγκο 310,2 εκατ. τεμάχια.
Ο ΟΤΕ έκλεισε στα 7,77 ευρώ με πτώση -12,70% και αποτίμηση 3,8 δισ. ευρώ, χάνοντας όλες τις στηρίξεις, με επόμενη πλέον στα 7,50 ευρώ.
Η ΔΕΗ έκλεισε στα 4,45 ευρώ με δραματική πτώση -13,93% (έφτασε έως το 17,79%) και κεφαλαιοποίηση 1 δισ. ευρώ, με τη στήριξη τεχνικά να προσδιορίζεται στα 3,5 ευρώ και η αντίσταση στα 6 ευρώ.
Η μετοχή του ΟΠΑΠ έκλεισε στα 6,86 ευρώ με πτώση 11,60% και κεφαλαιοποίηση στα 2,18 δισ. ευρώ.
Η Coca Cola HBC έκλεισε στα 14,44 ευρώ με άνοδο 0,14% και κεφαλαιοποίηση 5,31 δισ. ευρώ.
Ο Τιτάνας έκλεισε στα 18,90 ευρώ με πτώση 6,39% και κεφαλαιοποίηση 1,45 δισ. ευρώ.
Η μετοχή των ΕΛΠΕ έκλεισε στα 3,54 ευρώ με πτώση -2,21% και κεφαλαιοποίηση στα 1,08 δισ. ευρώ.
Η Folli Follie έκλεισε στα 27 ευρώ με άνοδο 1,54% και αποτίμηση στα 1,8 δισ. ευρώ, ενώ η Jumbo έκλεισε στα 9,55 ευρώ με πτώση 1,34% και αποτίμηση στα 1,29 δισ. ευρώ.
Η Motor Oil έκλεισε στα 6,10 ευρώ με ισχυρή πτώση σε ποσοστό 11,59% και αποτίμηση 675 εκατ. ευρώ.
Η ΕΥΔΑΠ έκλεισε στα 5,20 ευρώ με πτώση -3,70% και αποτίμηση 553 εκατ. ευρώ, ενώ η Viohalco έκλεισε στα 2,19 ευρώ με άνοδο +0,46% και αποτίμηση 480 εκατ. ευρώ.
Η MIG έκλεισε στα 0,1550 ευρώ με πολύ μεγάλη πτώση 10,40% και όγκο 2,56 εκατ. τεμάχια, με την αποτίμηση στα 145 εκατ. ευρώ.
Η τιμή μετατροπής του ομολογιακού σε μετοχές θυμίζουμε βρίσκεται στα 0,54 ευρώ.
Η Μυτιληναίος έκλεισε στα 5,25 ευρώ με πτώση -7,08% και κεφαλαιοποίηση 613 εκατ. ευρώ, ενώ η Μέτκα έκλεισε στα 9,10 ευρώ με πτώση 0,87% και κεφαλαιοποίηση 472 εκατ. ευρώ.
Η Aegean Airlines έκλεισε στα 6,70 ευρώ με πτώση 8,22% και κεφαλαιοποίηση 478 εκατ. ευρώ.
Η Grivalia Properties έκλεισε στα 8,20 ευρώ με άνοδο 1,23% και αποτίμηση 830 εκατ. ευρώ, ενώ η Ελλάκτωρ έκλεισε στα 1,84 ευρώ με πτώση 4,17% και αποτίμηση 325 εκατ. ευρώ.
Η ΕΧΑΕ έκλεισε στα 4,60 ευρώ με πτώση 6,12% και κεφαλαιοποίηση 300 εκατ. ευρώ.
Η Τέρνα Ενεργειακή έκλεισε στα 2 ευρώ με πτώση 3,85% και αποτίμηση 218 εκατ. ευρώ, ενώ η ΓΕΚ Τέρνα έκλεισε στα 1,74 με πτώση - συντριβή 7,94% και αποτίμηση 164 εκατ. ευρώ.
Ο ΟΛΠ έκλεισε στα 10 ευρώ με πτώση 7,32% και αποτίμηση 250 εκατ. ευρώ.
ΠΡΟΣΟΧΗ – Χάος στα ελληνικά ομόλογα στο 17,5% εκτοξεύθηκε το 3ετές – Άλμα στο spread στις 1000 μ.β.
Δραματική επιδείνωση σημειώνεται και σήμερα στα ελληνικά ομόλογα απόρροια των διάχυτων ανησυχιών για το νέο κυβερνητικό σχήμα και των αμφιβολιών ότι τελικώς…μπορεί να υπάρξει σύγκρουση με την ΕΕ και την Τρόικα.
Οι επενδυτές στα ομόλογα και ειδικά στο 3ετές προβαίνουν σε επιθετικές πωλήσεις εκτοξεύοντας τις αποδόσεις και προκαλώντας ημερήσια διακύμανση έως 4% που είναι ακραία και καταδεικνύει ότι υπάρχει πολύ σοβαρό πρόβλημα.
Οι ξένοι ανησυχούν ότι το νέο κυβερνητικό σχήμα μπορεί να συγκρουστεί και όχι αν συνδιαλλαγή με την Τρόικα.
Στο ελληνικό 10ετές ομόλογο οι πιέσεις είναι πολύ μεγάλες κυρίως όμως οι ρευστοποιήσεις εστιάζονται στο 3ετές το πιο κρίσιμο ελληνικό ομόλογο καθώς είναι το αμέσως επόμενο των εντόκων.
Η 10ετία λήξης 2025 βρίσκεται μεταξύ 57 με 59 μονάδων βάσης με απόδοση αγοράς 10,55% και απόδοση πώλησης 10,10%.
Η ελληνική 10ετία σημείωσε νέα υψηλά με απόδοση 10,90% στις 7 Ιανουαρίου του 2015.
Το χαμηλό ετών είναι στο 5,47% τον Ιούνιο και τέλη Αυγούστου του 2014.
Το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10ετών και γερμανικών ομολόγων σήμερα εκτοξεύθηκε στις 1000 από 898 μονάδες βάσης.
Το ελληνικό CDS στο 5ετές που αποτελεί και το benchmark διαμορφώνεται στις 1627 μονάδες βάσης από 1420 μονάδες βάσης, επιδεινώθηκε σημαντικά ενώ το υψηλό 1820 μονάδες βάσης στις 7 Ιανουαρίου.
Η νέα ελληνική 5ετία διαπραγματεύεται σε τιμές πολύ χαμηλότερες σε σχέση με την τιμή έκδοσης, ενώ σήμερα καταγράφονται σημαντικές ρευστοποιήσεις.
Το 5ετές ομόλογο λήξης 2019 εκδόθηκε στις 99,13 μονάδες βάσης και σήμερα βρίσκεται στις 73,65 μονάδες βάσης σε μέσες τιμές ή μέση απόδοση 13,30% από 4,95% την ημέρα έκδοσης του.
Το νέο 3ετές ομόλογο εκδόθηκε στις 99,65 μονάδες βάσης και βρίσκεται στις 74 μ.β. με μέση απόδοση 17,17% και απόδοση αγοράς 17,5% .... από 3,5% όταν εκδόθηκε.
Το υψηλό έτους 17,5% στην 3ετία σημειώθηκε σήμερα 28 Ιανουαρίου. 
Όσον αφορά τα ομόλογα του ευρωπαϊκού νότου, σήμερα επικρατούν οι πωλήσεις.
Η Ιρλανδική 10ετία λήξης 2025 εμφανίζει απόδοση 1,13%, το 10ετές Πορτογαλικό ομόλογο 2,,29%, η Ισπανία 1,44% και η Ιταλία 1,57%.
Η Γερμανία εμφανίζει απόδοση στο 10ετές ομόλογο στο 0,39% (με βάση το ομόλογο λήξης Φεβρουαρίου 2025) βρίσκεται κοντά στο ιστορικό χαμηλό όλων των εποχών 0,35%
Η Γερμανία λειτουργεί ως επενδυτικό καταφύγιο.
Σοβαρό πρόβλημα με το έντοκο 1 δισεκ. που λήγει στις 6/2
Σοβαρότατο πρόβλημα έχει ανακύψει με το έντοκο που λήγει στις 6 Φεβρουαρίου του 2015 ύψους 1 δισεκ. ευρώ αναφέραμε στις 27 Ιανουαρίου του 2015
Το πρόβλημα έγκειται στο γεγονός ότι από το 1 δισεκ. τα 600 εκατ τα έχουν καταβάλλει ξένοι και όπως φαίνεται δεν θα το ανανεώσουν λόγω αυξημένου ρίσκου.
Οι ελληνικές τράπεζες έλαβαν επιστολή από την ΕΚΤ και τον ESM – όπως έχει αποκαλύψει το bankingnews.gr – που αναφέρει ότι οι τράπεζες δεν θα πρέπει να εκτεθούν περισσότερο σε έντοκα γραμμάτια.
Αν και υπάρχει μια διασταλτική ερμηνεία στο θέμα αυτό αλλά οι τραπεζίτες υποστηρίζουν ότι κατέχουν 9-10 δισεκ έντοκα του ελληνικού δημοσίου και δεν θα μπορούν να συμμετάσχουν στην νέα δημοπρασία.
Το ελληνικό δημόσιο στις 4 Φεβρουαρίου πραγματοποιεί δημοπρασία εντόκων και 6 Φεβρουαρίου αποπληρώνει το 1 δισεκ. της προηγούμενης έκδοσης.
Με δεδομένο ότι οι ελληνικές τράπεζες δεν μπορούν να αγοράσουν άλλα έντοκα τι μπορεί να συμβεί;
1)Να αποπληρωθεί το 1 δισεκ. από τα ταμειακά διαθέσιμα του ελληνικού δημοσίου.
2)Να παρέμβει το Κοινό Ταμείο της ΤτΕ και να αγοράσει το έντοκο αλλά προφανώς υπάρχει όριο στην ρευστότητα του ταμείου.
3)Να ξεκινήσει άμεσα διαπραγμάτευση μεταξύ της νέας κυβέρνησης και της Τρόικα και ειδικά της ΕΚΤ και του SSM ώστε η Ελλάδα να λάβει νέα δίμηνη παράταση έως τα τέλη Απριλίου και ταυτόχρονα να ξεκινήσει διαπραγμάτευση με την ΕΚΤ ώστε οι ελληνικές τράπεζες να μπορούν να αγοράσουν επιπλέον ελληνικά έντοκα γραμμάτια.
Το πρόβλημα είναι σοβαρό γιατί στις 19 Φεβρουαρίου λήγει νέο έντοκο 1,2 δισεκ. και μέχρι τότε πρέπει να έχει βρεθεί μια καθαρή και ουσιαστική λύση.
Δεν μπορεί το κράτος να τα αποπληρώνει από τα ταμειακά διαθέσιμα καθώς αυτά θα έχουν εξαντληθεί εντός του Φεβρουαρίου.
www.bankingnews.gr
Σχόλια αναγνωστών