Πολύ μεγάλη μεταβλητότητα στο χρηματιστήριο - Αρχικά ισχυρή διόρθωση, ακολούθησε επέλαση αγοραστών και ξανά οι πωλητές αλλάζουν το τοπίο επί τα χείρω - Κέρδη έως +20,8% στις τράπεζες
(upd22) Τεράστιες διακυμάνσεις, μεταβλητότητα και μεγάλες εναλλαγές τάσεων σημειώθηκαν στη σημερινή συνεδρίαση στο ελληνικό χρηματιστήριο, απόρροια των δύσκολων διαπραγματεύσεων μεταξύ Ελλάδος και Ε.Ε.
Σε ένα τέτοιο περιβάλλον το ελληνικό χρηματιστήριο μετά από πολλαπλές εναλλαγές προσήμων και ακραίες διακυμάνσεις, έκλεισε στις 848,04 μονάδες με άνοδο +0,89%, έχοντας χαμηλό ημέρας στις 818,43 μονάδες (-2,63%) και υψηλό στις 863,87 μονάδες (+2,77%) με συνολική διακύμανση 5,41%!
Ο τζίρος σε εντυπωσιακά επίπεδα και σήμερα διαμορφώθηκε στα 207 εκατ. ευρώ ενώ ο όγκος έφθασε στα 396,9 εκατ. τεμάχια, εκ των οποίων τα 367,5 εκατ. διακινήθηκαν στις τράπεζες και τα 15,6 εκατ. στα warrants.
Χθες, στο ιστορικό ράλι, η τζίρος διαμορφώθηκε στα 219 εκατ. ευρώ, ενώ ο όγκος εκτοξεύτηκε στα 408,6 εκατ. τεμάχια, με τα 391 εκατ. τεμάχια διακινούνται στις τράπεζες και το 55% αυτών ήτοι 212 εκατ. τεμάχια στη Eurobank!
Κύριο χαρακτηριστικό της σημερινής συνεδρίασης είναι το volatility το οποίο "χτύπησε" κόκκινο ειδικά σε κάποιες τραπεζικές μετοχές αλλά και στα warrants.
Αυτές οι ακραίες διακυμάνσεις που αποδίδονται.
Η Γερμανία και η ΕΚΤ μπλοκάρουν τα σχέδια της Ελλάδος για μια καλή συμφωνία.
Συμφωνία θα υπάρξει αλλά θα είναι χαμηλού βεληνεκούς και κατώτερη των αρχικών στόχων.
Μετά την συνάντηση του έλληνα ΥΠΟΙΚ Γ. Βαρουφάκη με τον Μ. Draghi της ΕΚΤ και τις δηλώσεις ότι απέδωσε καρπούς άλλαξε άρδην το κλίμα στο χρηματιστήριο από αρχική διόρθωση σε δυναμική επάνοδο των αγοραστών.
Όμως η Γερμανία εμφανίζεται άτεκτη, η Ελλάδα θα προσγειωθεί στην πραγματικότητα δηλώνει ο Γερμανός ΥΠΟΙΚ.
Η εξέλιξη αυτή άλλαξε εκ νέου το κλίμα στο χρηματιστήριο επαναφέροντας τους πωλητές για να κλείσει τελικώς η αγορά με κέρδη στηριζόμενο στις τράπεζες και ειδικά στο +20,8% της Πειραιώς και +10,74% της Eurobank.
Η αγορά μετά το εντυπωσιακό ράλι εκτόνωσης αλλά και υπερβολής που έγινε χθες, φέρνοντας τη μεγαλύτερη άνοδο από τον Αύγουστο του 2011 σήμερα ακολοήθησε μια πορεία ακραίων διακυμάνσεων και αστάθειας
Η πραγματικότητα
Μετά το εντυπωσιακό, ιστορικών διαστάσεων ράλι στο ελληνικό χρηματιστήριο και την εξίσου εντυπωσιακή βελτίωση στα ομόλογα… η πραγματικότητα έρχεται να μας θυμίσει ότι ναι μεν η Ελλάδα έχει κάνει θετικά διαπραγματευτικά βήματα προόδου αλλά τα προβλήματα δεν έχουν επιλυθεί.
Με όρους αγοράς ήταν εύλογη η ενδοσυνεδριακή διόρθωση μετά το ντελίριο αγορών.
Βραχυχρόνια μια διακύμανση μεταξύ 880 με 750 μονάδων δεν θα θεωρείτο παράλογη.
Όπως έχουμε επισημάνει στην περίπτωση οριστικής συμφωνίας Ελλάδος με ΕΕ η άνοδος θα συνεχιστεί με στόχο 1000 και ακολούθως 1200 μονάδες.
Αν όμως υπάρξει οποιαδήποτε εμπλοκή ή η συμφωνία καθυστερήσει η αγορά τουλάχιστον θα ξαναδεί τα πρόσφατα χαμηλά.
Η μεγαλύτερη άνοδος τριάμισι ετών στο χρηματιστήριο χθες 3/2/2015
Χθες λοιπόν είχαμε τρομερή αναδίπλωση των short θέσεων οδηγώντας σε ανατροφοδοτούμενη άνοδο σε μια συνεδρίαση «γεμάτη», με εκπληκτικούς όγκους και τζίρους, πλουραλισμό και γενικώς εξαιρετικό κλίμα.
Εύλογα ο τραπεζικός κλάδος ηγήθηκε στο ράλι εκτόνωσης και μερικής αποκατάστασης, ενώ – παρ’ όλα κέρδη του διημέρου – όλες οι τραπεζικές μετοχές υπολείπονται σημαντικά από τα επίπεδα που είχαν την Παρασκευή 23 Ιανουαρίου, δηλαδή από τα επίπεδα που είχαν προ των εκλογών! Επαναλαμβάνουμε όμως ότι συμφωνία δεν υπάρχει, υπάρχει απλώς προεξόφληση, πίστη ή… ελπίδα ότι θα υπάρξει συμφωνία, έστω και μετά δυσκολίας.
Παράλληλα, παρ’ ότι η ποιότητα των «παικτών» των τελευταίων ημερών ίσως είναι αμφισβητούμενη με την έννοια ότι είναι περισσότερο… τυχοδιωκτικού – βραχυχρόνιου χαρακτήρα, υπάρχουν και πολύ ισχυρά «σκουπίσματα».
Το +11,27% που έκλεισε ο Γενικός Δείκτης χθες, είναι η μεγαλύτερη άνοδος των τελευταίων 42 μηνών ή τριάμισι ετών, με την αμέσως μεγαλύτερη να έχει σημειωθεί στις 29 Αυγούστου 2011 (+14,37%).
Αξίζει να σημειωθεί ότι το πρώτο διήμερο του Φεβρουαρίου ο Γενικός Δείκτης καταγράφει κέρδη 16,43% και ο Τραπεζικός δείκτης κέρδη 25,8%, ενώ εντυπωσιακά είναι τα κέρδη σε τράπεζες αλλά και FTSE 25 το ίδιο διάστημα.
Έρχεται συμφωνία χαμηλών προσδοκιών
Η ΕΚΤ και η Γερμανία αποτελούν τους δύο ισχυρούς πυλώνες της Ευρώπης και η Ελλάδα, η νέα ελληνική κυβέρνηση ξεκινάει τις πιο καθοριστικές διαπραγματεύσεις. Η ΕΚΤ έχει ξεκαθαρίσει ότι:
1) Θα παρέχει ρευστότητα στις ελληνικές τράπεζες που φθάνει τα 78 δισ. ευρώ, έχει αυξηθεί σημαντικά τον Ιανουάριο του 2015 λόγω της μείωσης των καταθέσεων στα 148 δισ. ευρώ.
Η ΕΚΤ θα παρέχει ρευστότητα στις ελληνικές τράπεζες έως την λήξη του προγράμματος δηλαδή 28 Φεβρουαρίου ενώ για την συνέχεια ζητάει ολοκληρωμένο πρόγραμμα ή παράταση του μνημονίου έως ότου υπάρξει ολοκληρωμένο πρόγραμμα.
Να σημειωθεί ότι αρχές Μαρτίου η ΕΚΤ έχει δηλώσει ότι δεν θα δέχεται ως εγγύηση τα 50 δισ. ομολογιακά δάνεια των ελληνικών τραπεζών που φέρουν την εγγύηση του ελληνικού δημοσίου.
Αυτό σημαίνει ότι θα αυξηθεί κατακόρυφα το ELA από 2,5 δισ. την τρέχουσα περίοδο στα 40-45 δισ. αρχές Μαρτίου μόνο από την μη αποδοχή εγγυήσεων.
Η ΕΚΤ ζητάει εγγυήσεις και κυρίως ζητάει πρόγραμμα ώστε να συνεχίσει να παρέχει ρευστότητα στις ελληνικές τράπεζες.
Ωστόσο ακόμη και κάτω από μια ακραία εκδοχή η ΕΚΤ μέσω του ευρωσυστήματος και του ELA του έκτακτου μηχανισμού παροχής ρευστότητας θα παρέχει ρευστότητα στις τράπεζες.
Όμως η ΕΚΤ θα ζητήσει από την Ελλάδα καθαρές λύσεις, δεν θα διαπραγματευτεί τίποτε πέραν από αυτά που ορίζει το καταστατικό της.
H EKT υπάρχει ενδεχόμενο να ασκήσει πολύ μεγάλες πιέσεις στην Ελλάδα και να χρησιμοποιήσει το όπλο της ρευστότητας ως μέσο πίεσης ώστε η Ελλάδα να υπαναχωρήσει από τις απαιτήσεις της.
2) Η ΕΚΤ κατέχει μεταξύ άλλων 35 δισεκ. ελληνικού χρέους το είχε αποκτήσει προ του PSI+ όταν οι ευρωπαϊκές τράπεζες ξεφορτώνονταν το ελληνικό χρέος για να γλιτώσουν το haircut, το αγόρασε η ΕΚΤ και έκτοτε είναι κάτοχος ελληνικού χρέους.
Η ΕΚΤ φαίνεται ότι δεν δέχεται την λύση που πρότεινε η ελληνική πλευρά δηλαδή να εκδοθούν νέα ομόλογα τύπου perpetual δηλαδή ομόλογα χωρίς λήξη ουσιαστικά και ίσως zero coupon.
3) Η ΕΚΤ ζητάει εγγυήσεις αλλά ποιες θα είναι οι εγγυήσεις;
Σε ένα ιδανικό σενάριο η Ελλάδα θα έπρεπε να εκδίδει ομόλογα στις διεθνείς αγορές και να αποπληρώνει τις υποχρεώσεις της.
Με επιτόκιο όμως στην 3ετία στο 16,5% (είχε φθάσει και στο 20,23%) είναι προφανές ότι η Ελλάδα είναι αποκλεισμένη στην κυριολεξία.
Για να μπορέσει η Ελλάδα να βγει στις αγορές με σοβαρές αξιώσεις θα πρέπει να έχει συμφωνήσει σε πρόγραμμα.
Η Ελληνική πλευρά ζητάει χρόνο 6 εβδομάδες συμφωνία γέφυρα ώστε να ολοκληρωθούν οι διαπραγματεύσεις να δοθεί το πράσινο φως από την Ευρώπη και η πρόταση αυτή να γίνει αποδεκτή και από την ΕΚΤ ώστε να συνεχίσει να παρέχει ρευστότητα στις τράπεζες.
4) Η ΕΚΤ όπως αναμενόταν έχει θέσει veto στην ελληνική πρόταση να αυξηθούν τα έντοκα από 15 σε 25 δισ. δηλαδή αύξηση 10 δισ. ενώ προφανώς και οι ελληνικές τράπεζες δεν θα μπορούν να συμμετάσχουν σε δημοπρασίες.
5) Την πρόταση για την έκδοση νέων ομολόγων που θα συνδέονται με την ανάπτυξη, τα οποία θα αντικαταστήσουν τα 145 δισ. ομόλογα του EFSF ορισμένοι ευρωπαίοι την εξετάζουν την μελετούν αλλά δεν είναι επίσης 100% βέβαιο ότι θα γίνει δεκτή ακριβώς έτσι.
6) Συμφωνία θα υπάρξει αλλά όπως όλα δείχνουν θα είναι συμφωνία χαμηλού βεληνεκούς.
Η ΕΚΤ βάζει νομοτελειακά φραγμούς και η Γερμανία δεν θα υποχωρήσει τόσο εύκολα.
Με βάση σοβαρές ενδείξεις η Ελλάδα θα υπογράψει νέα πιστωτική γραμμή ECCL που μπορεί εν μέρει να τροποποιηθεί και πάνω σε αυτή θα δομηθεί το νέο πρόγραμμα της Ελλάδος.
H ECCL γραμμή για να μην τρέφονται ψευδαισθήσεις είναι ένα καμουφλαρισμένο μνημόνιο.
Σε ισχύ από σήμερα το reverse split επί 10 στον τραπεζικό δείκτη
Σε ισχύ τέθηκε από τη σημερινή (4/2/2015) συνεδρίαση η πρόσφατη απόφαση της διοίκησης του Χ.Α. σε συνεργασία με τον οίκο FTSE 25 για...reverse split επί 10 στον ελληνικό τραπεζικό δείκτη αλλά και στον δείκτη FTSE/ΧΑ-ΧΑΚ, τον κοινό τραπεζικό δείκτη δηλαδή χρηματιστηρίου Αθηνών και Κύπρου.
Το reverse split επί 10 στον τραπεζικό δείκτη αλλά και στον ελληνοκυπριακό τραπεζικό δείκτη αποφασίστηκε από το Χ.Α. και τον οίκο FTSE για την καλύτερη απεικόνιση της αγοράς.
Αποφασίστηκε η αναπροσαρμογή του τραπεζικού δείκτη πολλαπλασιάζοντας το χθεσινό κλείσιμο επί 10.
Χθες, ο τραπεζικός δείκτης έκλεισε στις 75,39 μονάδες (με άνοδο 17,96%), οπότε πολλαπλασιάστηκε επί 10, που σημαίνει ότι σήμερα ξεκίνησε από τις 761,64 μονάδες.
Αυτό έγινε για την καλύτερη απεικόνιση του εν λόγω δείκτη και για λόγους ψυχολογίας της αγοράς, ενώ θυμίζουμε ότι αυτή η αλλαγή δεν επηρεάζει τα… πονταρίσματα στην αγορά παραγώγων, καθώς οι δύο δείκτες δε συμμετέχουν στην εν λόγω αγορά.
Όπως τονίζουν κύκλοι του χρηματιστηρίου δεν μπορεί ένας τραπεζικός δείκτης να κινδυνεύει με… μηδενισμό, οπότε έγινε αυτό το… τρυκ, πρακτική που – όπως λένε – εφαρμόζεται και διεθνώς.
Σήμερα ο τραπεζικός δείκτης έκλεισε στις 823,72 μονάδες με άνοδο 9,26%, έχοντας συνολική διακύμανση 17,97%!
Νέο ράλι στις μετοχές των τραπεζών μετά τη διόρθωση - Ξεχώρισαν Πειραιώς - Eurobank
Νέο ράλι σημειώθηκε στις μετοχές των τραπεζών μετά τη διόρθωση που προηγήθηκε το πρώτο τετράωρο, με αυξημένους όγκους και εντυπωσιακή επάνοδο των αγοραστών.
Το σενάριο επίτευξης συμφωνίας Ελλάδος με ΕΕ παραμένει βασικό.
Η Εθνική που είχε ράλι +20,79% χθες και +31,89% το διήμερο έκλεισε στα 1,30 ευρώ με άνοδο +6,56% (υποχωρούσε έως -9,84%) και όγκο 36,5 εκατ. τεμάχια, με την κεφαλαιοποίηση στα 4,59 δισ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι το ενδοσυνεδριακό χαμηλό της Εθνικής είναι στα 0,79 ευρώ την Τετάρτη 28 Ιανουαρίου του 2015.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου των 2,5 δισ. ευρώ στα 2,20 ευρώ, σε σχέση με τα 4,29 ευρώ της αύξησης του 2013.
Τα ισχυρά stop losses στην Εθνική βρίσκονται στο 0,6 ευρώ και η ισχυρή αντίσταση στα 1,8 ευρώ.
Το warrant της Εθνικής που ξεκίνησε με τιμή εκκίνησης 6,823 ευρώ έκλεισε στα 0,1770 ευρώ με πτώση -3,8% (έφτασε να υποχωρεί -17,93%) και όγκο 1,74 εκατ. τεμάχια, καθώς κερδίζει +73,58% το τελευταίο 4ήμερο!
Η Alpha Βank που χθες είχε άνοδο +13,94% ενώ το 4ήμερο κέρδιζε +38,75% έκλεισε στα 0,3820 ευρώ με άνοδο +1,6% (έφτασε εώς το +12,77%) και όγκο 84,5 εκατ. τεμάχια, με την αποτίμηση στα 4,87 δισ. ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 0,44 ευρώ και του 2014 στα 0,65 ευρώ.
Τα ισχυρά stop losses στην μετοχή βρίσκονται στα 0,26 ευρώ ενώ η ισχυρή αντίσταση στα 0,45 ευρώ.
Το warrant της Alpha Βank που ξεκίνησε με πρώτη τιμή εκκίνησης τα 1,45 ευρώ έκλεισε στα 0,5240 ευρώ με άνοδο +4,8% και όγκο 4,4 εκατ. τεμάχια, ενώ χθες εκτοξεύτηκε σε ποσοστό +35,14%.
Η Πειραιώς που χθες ενισχύθηκε κατά +18,37% έκλεισε στα 0,7550 ευρώ με άνοδο +20,8% στο υψηλό ημέρας (έφτασε έως το -4,80%) και όγκο 52,7 εκατ. τεμάχια, με κεφαλαιοποίηση στα 4,6 δισ. ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 1,71 ευρώ και του 2014 στα 1,70 ευρώ.
Το warrant της Πειραιώς που είχε αρχική τιμή εκκίνησης όταν πρωτοξεκίνησε τα 0,8990 ευρώ έκλεισε στα 0,1690 ευρώ με άνοδο +2,42% και όγκο 9,33 εκατ. τεμάχια, ενώ χθες κέρδισε +33,06% και το 4ήμερο ενισχύεται σε ποσοστό +71,88%!
Η μετοχή της Τράπεζας Κύπρου που επανήλθε στο ταμπλό του Χ.Α. στις 16 Δεκεμβρίου του 2014 στην τιμή των 0,24 ευρώ, έκλεισε στα 0,1890 ευρώ με άνοδο +2,16% με την κεφαλαιοποίηση στα 1,68 δισ. ευρώ.
Η Attica Βank έκλεισε στα 0,0770 ευρώ με άνοδο +1,32% (παρ' ότι έφτασε να υποχωρεί έως -9,21%) και όγκο 7,8 εκατ. τεμάχια, με την κεφαλαιοποίηση στα 80 εκατ. ευρώ.
Η μετοχή της Τράπεζας της Ελλάδος έκλεισε στα 11,08 ευρώ με άνοδο +1,47% και αποτίμηση στα 220 εκατ. ευρώ.
Πτωτικές τάσεις στον FTSE 25 με μέτριους όγκους
Πτωτικές τάσεις καταγράφηκαν (τελικώς) σήμερα στις μετοχές του FTSE 25, με την συναλλακτική δραστηριότητα να παραμένει σε πολύ χαμηλά επίπεδα. Και στον FTSE 25 σημειώθηκε μεγάλο volatility, με τις μετοχές να αλλαζουν διαρκώς πρόσημα...
Ο ΟΤΕ που χθες κέρδισε +14,85% και το διήμερο +22,11%, έκλεισε στα 8,70 ευρώ με πτώση -2,03% και αποτίμηση 4,26 δισ. ευρώ, με επόμενες αντιστάσεις στα 9 και στα 9,37 ευρώ, ενώ οι στηρίξεις βρίσκονται στα 8,50 και 8,25 ευρώ αντίστοιχα.
Η ΔΕΗ που μετά την δραματική πτώση πρόσφατα έχει αντίδραση +27,87% το 4ήμερο, έκλεισε στα 5,50 ευρώ με πτώση -3,34% και κεφαλαιοποίηση 1,3 δισ. ευρώ, με επόμενες αντιστάσεις στα 6,09 και 6,41 ευρώ, ενώ οι στηρίξεις συναντώνται στα 5,30 και 4,62 ευρώ.
Η μετοχή του ΟΠΑΠ που χθες κέρδισε +14,13% και το 4ήμερο ενισχύθηκε κατά +33,09% έκλεισε στα 8,90 ευρώ με πτώση -2,52% και κεφαλαιοποίηση στα 2,83 δισ. ευρώ, με επόμενες στηρίξεις στα 8,50 και 8,25 ευρώ, ενώ οι αντιστάσεις συναντώνται στα 9,57 και 9,90 ευρώ.
Η Coca Cola HBC έκλεισε στα 14,69 ευρώ με πτώση -2,07% και κεφαλαιοποίηση 5,4 δισ. ευρώ.
Ο Τιτάνας έκλεισε στα 20,88 ευρώ με άνοδο 0,38% και αποτίμηση 1,6 δισ. ευρώ.
Η μετοχή των ΕΛΠΕ έκλεισε στα 4,15 ευρώ με πτώση -0,49% και κεφαλαιοποίηση στα 1,3 δισ. ευρώ.
Η Folli Follie που κερδίζει +16,46% το 2ήμερο έκλεισε στα 30,20 ευρώ με πτώση -2,11% και αποτίμηση 2 δισ. ευρώ.
Η Jumbo που έχει άνοδο 25,39% το διήμερο έκλεισε στα 10,54 ευρώ με πτώση 0,28% και κεφαλαιοποίηση 1,43 δισ. ευρώ.
Η Motor Oil που χθες κέρδισε +14,52% και το τριήμερο +19,33% έκλεισε στα 7,06 ευρώ με πτώση -0,56% και αποτίμηση 783 εκατ. ευρώ.
Η ΕΥΔΑΠ έκλεισε στα 6,20 ευρώ με πτώση -1,59% και αποτίμηση 660 εκατ. ευρώ, ενώ η Viohalco έκλεισε στα 2,49 ευρώ με άνοδο 2,47% και αποτίμηση 546 εκατ. ευρώ.
Η MIG που χθες κέρδισε +11,80% έκλεισε στα 0,1810 ευρώ με άνοδο 0,56% και όγκο 4,32 εκατ. τεμάχια, με την αποτίμηση στα 169 εκατ. ευρώ. Η τιμή μετατροπής του ομολογιακού σε μετοχές θυμίζουμε βρίσκεται στα 0,54 ευρώ.
Ο Μυτιληναίος που κερδίζει το 2ήμερο +21,67% έκλεισε στα 5,96 ευρώ με διόρθωση -2,61% και κεφαλαιοποίηση 696 εκατ. ευρώ, με επόμενη στήριξη στα 5,50 ευρώ, ενώ οι αντιστάσεις συναντώνται στα 6,24 και 6,52 ευρώ αντίστοιχα.
Η Aegean Airlines που κερδίζει 17,78% το διήμερο έκλεισε στα 7,80 ευρώ με πτώση 3,47% και αποτίμηση 557 εκατ.
Η Grivalia Properties έκλεισε στα 7,80 ευρώ με πτώση -1,27% και αποτίμηση 789 εκατ. ευρώ, ενώ η Ελλάκτωρ που κερδίζει 33,53% το 3ήμερο έκλεισε στα 2,27 ευρώ με άνοδο 4,61% και κεφαλαιοποίηση 401 εκατ. ευρώ.
Η ΕΧΑΕ που χθες έκλεισε στο +14,85% και το διήμερο κερδίζει 22% έκλεισε στα 5,83 ευρώ με άνοδο 0,52% και κεφαλαιοποίηση 381 εκατ. ευρώ, με επόμενη στήριξη στα 5,45 ευρώ, ενώ οι αντιστάσεις συναντώνται στα 5,98 και 6,34 ευρώ αντίστοιχα.
Η Τέρνα Ενεργειακή που χθες κέρδισε 17,45% έκλεισε στα 2,49 ευρώ χωρίς μεταβολή και αποτίμηση 272 εκατ. ευρώ.
Η ΓΕΚ Τέρνα που κερδίζει το διήμερο 29,14% έκλεισε στα 2,23 ευρώ με πτώση 1,33% και κεφαλαιοποίηση 210 εκατ. ευρώ.
Ο ΟΛΠ έκλεισε στα 11,78 ευρώ με άνοδο 2,43% και κεφαλαιοποίηση 294 εκατ. ευρώ.
Έντονες διακυμάνσεις στα ελληνικά ομόλογα – Στο 16,95% το 3ετές - Το spread 914 μ.β. και CDS 1740 μ.β.
Μετά την εντυπωσιακή βελτίωση στα ελληνικά ομόλογα χθες που η 3ετία από το 20,2% υποχώρησε στο 16,3% σήμερα επικρατούν μεγάλες διακυμάνσεις απόρροια και της ανησυχίας που υπάρχει για την δημοπρασία εντόκων.
Χαρακτηριστικό μέχρι τώρα της σημερινής συνεδρίασης οι πολύ μεγάλες διακυμάνσεις πάνω από 1% ειδικά στα μεσοχρόνια ομόλογα.
Η 10ετία λήξης 2025 βρίσκεται μεταξύ 60,5 με 61,8 μονάδων βάσης με απόδοση αγοράς 9,77% και απόδοση πώλησης 9,5%.
Η ελληνική 10ετία σημείωσε υψηλά με απόδοση 11,8% στις 2 Φεβρουαρίου του 2015.
Το χαμηλό ετών είναι στο 5,47% τον Ιούνιο και τέλη Αυγούστου του 2014.
Το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10ετών και γερμανικών ομολόγων διαμορφώνεται στις 928 από 914 μονάδες βάσης.
Το ελληνικό CDS στο 5ετές που αποτελεί και το benchmark διαμορφώνεται στις 1740 μονάδες βάσης από 1938 μονάδες βάσης, παραμένει σε επικίνδυνα υψηλά επίπεδα.
Η νέα ελληνική 5ετία διαπραγματεύεται σε τιμές πολύ χαμηλότερες σε σχέση με την τιμή έκδοσης, ενώ ειδικά σήμερα σημειώνονται έντονες διακυμάνσεις απόρροια αγοραπωλησιών.
Το 5ετές ομόλογο λήξης 2019 εκδόθηκε στις 99,13 μονάδες βάσης και σήμερα βρίσκεται στις 74,20 μονάδες βάσης σε μέσες τιμές ή μέση απόδοση 13,2% από 4,95% την ημέρα έκδοσης του.
Το νέο 3ετές ομόλογο εκδόθηκε στις 99,65 μονάδες βάσης και βρίσκεται στις 75 μ.β. με μέση απόδοση 16,4% και απόδοση αγοράς 16,68% .... από 3,5% όταν εκδόθηκε.
Το υψηλό έτους 20,1% στην 3ετία σημειώθηκε στις 2 Φεβρουαρίου
Όσον αφορά τα ομόλογα του ευρωπαϊκού νότου, σήμερα επικρατούν ήπιες πωλήσεις.
Η Ιρλανδική 10ετία λήξης 2025 εμφανίζει απόδοση 1,16%, το 10ετές Πορτογαλικό ομόλογο 2,34%, η Ισπανία 1,47% και η Ιταλία 1,56%.
Η Γερμανία εμφανίζει απόδοση στο 10ετές ομόλογο στο 0,36% (με βάση το ομόλογο λήξης Φεβρουαρίου 2025) βρίσκεται κοντά στο ιστορικό χαμηλό όλων των εποχών το 0,31%.
Η Γερμανία λειτουργεί ως επενδυτικό καταφύγιο.
www.bankingnews.gr
Σε ένα τέτοιο περιβάλλον το ελληνικό χρηματιστήριο μετά από πολλαπλές εναλλαγές προσήμων και ακραίες διακυμάνσεις, έκλεισε στις 848,04 μονάδες με άνοδο +0,89%, έχοντας χαμηλό ημέρας στις 818,43 μονάδες (-2,63%) και υψηλό στις 863,87 μονάδες (+2,77%) με συνολική διακύμανση 5,41%!
Ο τζίρος σε εντυπωσιακά επίπεδα και σήμερα διαμορφώθηκε στα 207 εκατ. ευρώ ενώ ο όγκος έφθασε στα 396,9 εκατ. τεμάχια, εκ των οποίων τα 367,5 εκατ. διακινήθηκαν στις τράπεζες και τα 15,6 εκατ. στα warrants.
Χθες, στο ιστορικό ράλι, η τζίρος διαμορφώθηκε στα 219 εκατ. ευρώ, ενώ ο όγκος εκτοξεύτηκε στα 408,6 εκατ. τεμάχια, με τα 391 εκατ. τεμάχια διακινούνται στις τράπεζες και το 55% αυτών ήτοι 212 εκατ. τεμάχια στη Eurobank!
Κύριο χαρακτηριστικό της σημερινής συνεδρίασης είναι το volatility το οποίο "χτύπησε" κόκκινο ειδικά σε κάποιες τραπεζικές μετοχές αλλά και στα warrants.
Αυτές οι ακραίες διακυμάνσεις που αποδίδονται.
Η Γερμανία και η ΕΚΤ μπλοκάρουν τα σχέδια της Ελλάδος για μια καλή συμφωνία.
Συμφωνία θα υπάρξει αλλά θα είναι χαμηλού βεληνεκούς και κατώτερη των αρχικών στόχων.
Μετά την συνάντηση του έλληνα ΥΠΟΙΚ Γ. Βαρουφάκη με τον Μ. Draghi της ΕΚΤ και τις δηλώσεις ότι απέδωσε καρπούς άλλαξε άρδην το κλίμα στο χρηματιστήριο από αρχική διόρθωση σε δυναμική επάνοδο των αγοραστών.
Όμως η Γερμανία εμφανίζεται άτεκτη, η Ελλάδα θα προσγειωθεί στην πραγματικότητα δηλώνει ο Γερμανός ΥΠΟΙΚ.
Η εξέλιξη αυτή άλλαξε εκ νέου το κλίμα στο χρηματιστήριο επαναφέροντας τους πωλητές για να κλείσει τελικώς η αγορά με κέρδη στηριζόμενο στις τράπεζες και ειδικά στο +20,8% της Πειραιώς και +10,74% της Eurobank.
Η αγορά μετά το εντυπωσιακό ράλι εκτόνωσης αλλά και υπερβολής που έγινε χθες, φέρνοντας τη μεγαλύτερη άνοδο από τον Αύγουστο του 2011 σήμερα ακολοήθησε μια πορεία ακραίων διακυμάνσεων και αστάθειας
Η πραγματικότητα
Μετά το εντυπωσιακό, ιστορικών διαστάσεων ράλι στο ελληνικό χρηματιστήριο και την εξίσου εντυπωσιακή βελτίωση στα ομόλογα… η πραγματικότητα έρχεται να μας θυμίσει ότι ναι μεν η Ελλάδα έχει κάνει θετικά διαπραγματευτικά βήματα προόδου αλλά τα προβλήματα δεν έχουν επιλυθεί.
Με όρους αγοράς ήταν εύλογη η ενδοσυνεδριακή διόρθωση μετά το ντελίριο αγορών.
Βραχυχρόνια μια διακύμανση μεταξύ 880 με 750 μονάδων δεν θα θεωρείτο παράλογη.
Όπως έχουμε επισημάνει στην περίπτωση οριστικής συμφωνίας Ελλάδος με ΕΕ η άνοδος θα συνεχιστεί με στόχο 1000 και ακολούθως 1200 μονάδες.
Αν όμως υπάρξει οποιαδήποτε εμπλοκή ή η συμφωνία καθυστερήσει η αγορά τουλάχιστον θα ξαναδεί τα πρόσφατα χαμηλά.
Η μεγαλύτερη άνοδος τριάμισι ετών στο χρηματιστήριο χθες 3/2/2015
Χθες λοιπόν είχαμε τρομερή αναδίπλωση των short θέσεων οδηγώντας σε ανατροφοδοτούμενη άνοδο σε μια συνεδρίαση «γεμάτη», με εκπληκτικούς όγκους και τζίρους, πλουραλισμό και γενικώς εξαιρετικό κλίμα.
Εύλογα ο τραπεζικός κλάδος ηγήθηκε στο ράλι εκτόνωσης και μερικής αποκατάστασης, ενώ – παρ’ όλα κέρδη του διημέρου – όλες οι τραπεζικές μετοχές υπολείπονται σημαντικά από τα επίπεδα που είχαν την Παρασκευή 23 Ιανουαρίου, δηλαδή από τα επίπεδα που είχαν προ των εκλογών! Επαναλαμβάνουμε όμως ότι συμφωνία δεν υπάρχει, υπάρχει απλώς προεξόφληση, πίστη ή… ελπίδα ότι θα υπάρξει συμφωνία, έστω και μετά δυσκολίας.
Παράλληλα, παρ’ ότι η ποιότητα των «παικτών» των τελευταίων ημερών ίσως είναι αμφισβητούμενη με την έννοια ότι είναι περισσότερο… τυχοδιωκτικού – βραχυχρόνιου χαρακτήρα, υπάρχουν και πολύ ισχυρά «σκουπίσματα».
Το +11,27% που έκλεισε ο Γενικός Δείκτης χθες, είναι η μεγαλύτερη άνοδος των τελευταίων 42 μηνών ή τριάμισι ετών, με την αμέσως μεγαλύτερη να έχει σημειωθεί στις 29 Αυγούστου 2011 (+14,37%).
Αξίζει να σημειωθεί ότι το πρώτο διήμερο του Φεβρουαρίου ο Γενικός Δείκτης καταγράφει κέρδη 16,43% και ο Τραπεζικός δείκτης κέρδη 25,8%, ενώ εντυπωσιακά είναι τα κέρδη σε τράπεζες αλλά και FTSE 25 το ίδιο διάστημα.
Έρχεται συμφωνία χαμηλών προσδοκιών
Η ΕΚΤ και η Γερμανία αποτελούν τους δύο ισχυρούς πυλώνες της Ευρώπης και η Ελλάδα, η νέα ελληνική κυβέρνηση ξεκινάει τις πιο καθοριστικές διαπραγματεύσεις. Η ΕΚΤ έχει ξεκαθαρίσει ότι:
1) Θα παρέχει ρευστότητα στις ελληνικές τράπεζες που φθάνει τα 78 δισ. ευρώ, έχει αυξηθεί σημαντικά τον Ιανουάριο του 2015 λόγω της μείωσης των καταθέσεων στα 148 δισ. ευρώ.
Η ΕΚΤ θα παρέχει ρευστότητα στις ελληνικές τράπεζες έως την λήξη του προγράμματος δηλαδή 28 Φεβρουαρίου ενώ για την συνέχεια ζητάει ολοκληρωμένο πρόγραμμα ή παράταση του μνημονίου έως ότου υπάρξει ολοκληρωμένο πρόγραμμα.
Να σημειωθεί ότι αρχές Μαρτίου η ΕΚΤ έχει δηλώσει ότι δεν θα δέχεται ως εγγύηση τα 50 δισ. ομολογιακά δάνεια των ελληνικών τραπεζών που φέρουν την εγγύηση του ελληνικού δημοσίου.
Αυτό σημαίνει ότι θα αυξηθεί κατακόρυφα το ELA από 2,5 δισ. την τρέχουσα περίοδο στα 40-45 δισ. αρχές Μαρτίου μόνο από την μη αποδοχή εγγυήσεων.
Η ΕΚΤ ζητάει εγγυήσεις και κυρίως ζητάει πρόγραμμα ώστε να συνεχίσει να παρέχει ρευστότητα στις ελληνικές τράπεζες.
Ωστόσο ακόμη και κάτω από μια ακραία εκδοχή η ΕΚΤ μέσω του ευρωσυστήματος και του ELA του έκτακτου μηχανισμού παροχής ρευστότητας θα παρέχει ρευστότητα στις τράπεζες.
Όμως η ΕΚΤ θα ζητήσει από την Ελλάδα καθαρές λύσεις, δεν θα διαπραγματευτεί τίποτε πέραν από αυτά που ορίζει το καταστατικό της.
H EKT υπάρχει ενδεχόμενο να ασκήσει πολύ μεγάλες πιέσεις στην Ελλάδα και να χρησιμοποιήσει το όπλο της ρευστότητας ως μέσο πίεσης ώστε η Ελλάδα να υπαναχωρήσει από τις απαιτήσεις της.
2) Η ΕΚΤ κατέχει μεταξύ άλλων 35 δισεκ. ελληνικού χρέους το είχε αποκτήσει προ του PSI+ όταν οι ευρωπαϊκές τράπεζες ξεφορτώνονταν το ελληνικό χρέος για να γλιτώσουν το haircut, το αγόρασε η ΕΚΤ και έκτοτε είναι κάτοχος ελληνικού χρέους.
Η ΕΚΤ φαίνεται ότι δεν δέχεται την λύση που πρότεινε η ελληνική πλευρά δηλαδή να εκδοθούν νέα ομόλογα τύπου perpetual δηλαδή ομόλογα χωρίς λήξη ουσιαστικά και ίσως zero coupon.
3) Η ΕΚΤ ζητάει εγγυήσεις αλλά ποιες θα είναι οι εγγυήσεις;
Σε ένα ιδανικό σενάριο η Ελλάδα θα έπρεπε να εκδίδει ομόλογα στις διεθνείς αγορές και να αποπληρώνει τις υποχρεώσεις της.
Με επιτόκιο όμως στην 3ετία στο 16,5% (είχε φθάσει και στο 20,23%) είναι προφανές ότι η Ελλάδα είναι αποκλεισμένη στην κυριολεξία.
Για να μπορέσει η Ελλάδα να βγει στις αγορές με σοβαρές αξιώσεις θα πρέπει να έχει συμφωνήσει σε πρόγραμμα.
Η Ελληνική πλευρά ζητάει χρόνο 6 εβδομάδες συμφωνία γέφυρα ώστε να ολοκληρωθούν οι διαπραγματεύσεις να δοθεί το πράσινο φως από την Ευρώπη και η πρόταση αυτή να γίνει αποδεκτή και από την ΕΚΤ ώστε να συνεχίσει να παρέχει ρευστότητα στις τράπεζες.
4) Η ΕΚΤ όπως αναμενόταν έχει θέσει veto στην ελληνική πρόταση να αυξηθούν τα έντοκα από 15 σε 25 δισ. δηλαδή αύξηση 10 δισ. ενώ προφανώς και οι ελληνικές τράπεζες δεν θα μπορούν να συμμετάσχουν σε δημοπρασίες.
5) Την πρόταση για την έκδοση νέων ομολόγων που θα συνδέονται με την ανάπτυξη, τα οποία θα αντικαταστήσουν τα 145 δισ. ομόλογα του EFSF ορισμένοι ευρωπαίοι την εξετάζουν την μελετούν αλλά δεν είναι επίσης 100% βέβαιο ότι θα γίνει δεκτή ακριβώς έτσι.
6) Συμφωνία θα υπάρξει αλλά όπως όλα δείχνουν θα είναι συμφωνία χαμηλού βεληνεκούς.
Η ΕΚΤ βάζει νομοτελειακά φραγμούς και η Γερμανία δεν θα υποχωρήσει τόσο εύκολα.
Με βάση σοβαρές ενδείξεις η Ελλάδα θα υπογράψει νέα πιστωτική γραμμή ECCL που μπορεί εν μέρει να τροποποιηθεί και πάνω σε αυτή θα δομηθεί το νέο πρόγραμμα της Ελλάδος.
H ECCL γραμμή για να μην τρέφονται ψευδαισθήσεις είναι ένα καμουφλαρισμένο μνημόνιο.
Σε ισχύ από σήμερα το reverse split επί 10 στον τραπεζικό δείκτη
Σε ισχύ τέθηκε από τη σημερινή (4/2/2015) συνεδρίαση η πρόσφατη απόφαση της διοίκησης του Χ.Α. σε συνεργασία με τον οίκο FTSE 25 για...reverse split επί 10 στον ελληνικό τραπεζικό δείκτη αλλά και στον δείκτη FTSE/ΧΑ-ΧΑΚ, τον κοινό τραπεζικό δείκτη δηλαδή χρηματιστηρίου Αθηνών και Κύπρου.
Το reverse split επί 10 στον τραπεζικό δείκτη αλλά και στον ελληνοκυπριακό τραπεζικό δείκτη αποφασίστηκε από το Χ.Α. και τον οίκο FTSE για την καλύτερη απεικόνιση της αγοράς.
Αποφασίστηκε η αναπροσαρμογή του τραπεζικού δείκτη πολλαπλασιάζοντας το χθεσινό κλείσιμο επί 10.
Χθες, ο τραπεζικός δείκτης έκλεισε στις 75,39 μονάδες (με άνοδο 17,96%), οπότε πολλαπλασιάστηκε επί 10, που σημαίνει ότι σήμερα ξεκίνησε από τις 761,64 μονάδες.
Αυτό έγινε για την καλύτερη απεικόνιση του εν λόγω δείκτη και για λόγους ψυχολογίας της αγοράς, ενώ θυμίζουμε ότι αυτή η αλλαγή δεν επηρεάζει τα… πονταρίσματα στην αγορά παραγώγων, καθώς οι δύο δείκτες δε συμμετέχουν στην εν λόγω αγορά.
Όπως τονίζουν κύκλοι του χρηματιστηρίου δεν μπορεί ένας τραπεζικός δείκτης να κινδυνεύει με… μηδενισμό, οπότε έγινε αυτό το… τρυκ, πρακτική που – όπως λένε – εφαρμόζεται και διεθνώς.
Σήμερα ο τραπεζικός δείκτης έκλεισε στις 823,72 μονάδες με άνοδο 9,26%, έχοντας συνολική διακύμανση 17,97%!
Νέο ράλι στις μετοχές των τραπεζών μετά τη διόρθωση - Ξεχώρισαν Πειραιώς - Eurobank
Νέο ράλι σημειώθηκε στις μετοχές των τραπεζών μετά τη διόρθωση που προηγήθηκε το πρώτο τετράωρο, με αυξημένους όγκους και εντυπωσιακή επάνοδο των αγοραστών.
Το σενάριο επίτευξης συμφωνίας Ελλάδος με ΕΕ παραμένει βασικό.
Η Εθνική που είχε ράλι +20,79% χθες και +31,89% το διήμερο έκλεισε στα 1,30 ευρώ με άνοδο +6,56% (υποχωρούσε έως -9,84%) και όγκο 36,5 εκατ. τεμάχια, με την κεφαλαιοποίηση στα 4,59 δισ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι το ενδοσυνεδριακό χαμηλό της Εθνικής είναι στα 0,79 ευρώ την Τετάρτη 28 Ιανουαρίου του 2015.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου των 2,5 δισ. ευρώ στα 2,20 ευρώ, σε σχέση με τα 4,29 ευρώ της αύξησης του 2013.
Τα ισχυρά stop losses στην Εθνική βρίσκονται στο 0,6 ευρώ και η ισχυρή αντίσταση στα 1,8 ευρώ.
Το warrant της Εθνικής που ξεκίνησε με τιμή εκκίνησης 6,823 ευρώ έκλεισε στα 0,1770 ευρώ με πτώση -3,8% (έφτασε να υποχωρεί -17,93%) και όγκο 1,74 εκατ. τεμάχια, καθώς κερδίζει +73,58% το τελευταίο 4ήμερο!
Η Alpha Βank που χθες είχε άνοδο +13,94% ενώ το 4ήμερο κέρδιζε +38,75% έκλεισε στα 0,3820 ευρώ με άνοδο +1,6% (έφτασε εώς το +12,77%) και όγκο 84,5 εκατ. τεμάχια, με την αποτίμηση στα 4,87 δισ. ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 0,44 ευρώ και του 2014 στα 0,65 ευρώ.
Τα ισχυρά stop losses στην μετοχή βρίσκονται στα 0,26 ευρώ ενώ η ισχυρή αντίσταση στα 0,45 ευρώ.
Το warrant της Alpha Βank που ξεκίνησε με πρώτη τιμή εκκίνησης τα 1,45 ευρώ έκλεισε στα 0,5240 ευρώ με άνοδο +4,8% και όγκο 4,4 εκατ. τεμάχια, ενώ χθες εκτοξεύτηκε σε ποσοστό +35,14%.
Η Πειραιώς που χθες ενισχύθηκε κατά +18,37% έκλεισε στα 0,7550 ευρώ με άνοδο +20,8% στο υψηλό ημέρας (έφτασε έως το -4,80%) και όγκο 52,7 εκατ. τεμάχια, με κεφαλαιοποίηση στα 4,6 δισ. ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 1,71 ευρώ και του 2014 στα 1,70 ευρώ.
Το warrant της Πειραιώς που είχε αρχική τιμή εκκίνησης όταν πρωτοξεκίνησε τα 0,8990 ευρώ έκλεισε στα 0,1690 ευρώ με άνοδο +2,42% και όγκο 9,33 εκατ. τεμάχια, ενώ χθες κέρδισε +33,06% και το 4ήμερο ενισχύεται σε ποσοστό +71,88%!
Η μετοχή της Τράπεζας Κύπρου που επανήλθε στο ταμπλό του Χ.Α. στις 16 Δεκεμβρίου του 2014 στην τιμή των 0,24 ευρώ, έκλεισε στα 0,1890 ευρώ με άνοδο +2,16% με την κεφαλαιοποίηση στα 1,68 δισ. ευρώ.
Η Attica Βank έκλεισε στα 0,0770 ευρώ με άνοδο +1,32% (παρ' ότι έφτασε να υποχωρεί έως -9,21%) και όγκο 7,8 εκατ. τεμάχια, με την κεφαλαιοποίηση στα 80 εκατ. ευρώ.
Η μετοχή της Τράπεζας της Ελλάδος έκλεισε στα 11,08 ευρώ με άνοδο +1,47% και αποτίμηση στα 220 εκατ. ευρώ.
Πτωτικές τάσεις στον FTSE 25 με μέτριους όγκους
Πτωτικές τάσεις καταγράφηκαν (τελικώς) σήμερα στις μετοχές του FTSE 25, με την συναλλακτική δραστηριότητα να παραμένει σε πολύ χαμηλά επίπεδα. Και στον FTSE 25 σημειώθηκε μεγάλο volatility, με τις μετοχές να αλλαζουν διαρκώς πρόσημα...
Ο ΟΤΕ που χθες κέρδισε +14,85% και το διήμερο +22,11%, έκλεισε στα 8,70 ευρώ με πτώση -2,03% και αποτίμηση 4,26 δισ. ευρώ, με επόμενες αντιστάσεις στα 9 και στα 9,37 ευρώ, ενώ οι στηρίξεις βρίσκονται στα 8,50 και 8,25 ευρώ αντίστοιχα.
Η ΔΕΗ που μετά την δραματική πτώση πρόσφατα έχει αντίδραση +27,87% το 4ήμερο, έκλεισε στα 5,50 ευρώ με πτώση -3,34% και κεφαλαιοποίηση 1,3 δισ. ευρώ, με επόμενες αντιστάσεις στα 6,09 και 6,41 ευρώ, ενώ οι στηρίξεις συναντώνται στα 5,30 και 4,62 ευρώ.
Η μετοχή του ΟΠΑΠ που χθες κέρδισε +14,13% και το 4ήμερο ενισχύθηκε κατά +33,09% έκλεισε στα 8,90 ευρώ με πτώση -2,52% και κεφαλαιοποίηση στα 2,83 δισ. ευρώ, με επόμενες στηρίξεις στα 8,50 και 8,25 ευρώ, ενώ οι αντιστάσεις συναντώνται στα 9,57 και 9,90 ευρώ.
Η Coca Cola HBC έκλεισε στα 14,69 ευρώ με πτώση -2,07% και κεφαλαιοποίηση 5,4 δισ. ευρώ.
Ο Τιτάνας έκλεισε στα 20,88 ευρώ με άνοδο 0,38% και αποτίμηση 1,6 δισ. ευρώ.
Η μετοχή των ΕΛΠΕ έκλεισε στα 4,15 ευρώ με πτώση -0,49% και κεφαλαιοποίηση στα 1,3 δισ. ευρώ.
Η Folli Follie που κερδίζει +16,46% το 2ήμερο έκλεισε στα 30,20 ευρώ με πτώση -2,11% και αποτίμηση 2 δισ. ευρώ.
Η Jumbo που έχει άνοδο 25,39% το διήμερο έκλεισε στα 10,54 ευρώ με πτώση 0,28% και κεφαλαιοποίηση 1,43 δισ. ευρώ.
Η Motor Oil που χθες κέρδισε +14,52% και το τριήμερο +19,33% έκλεισε στα 7,06 ευρώ με πτώση -0,56% και αποτίμηση 783 εκατ. ευρώ.
Η ΕΥΔΑΠ έκλεισε στα 6,20 ευρώ με πτώση -1,59% και αποτίμηση 660 εκατ. ευρώ, ενώ η Viohalco έκλεισε στα 2,49 ευρώ με άνοδο 2,47% και αποτίμηση 546 εκατ. ευρώ.
Η MIG που χθες κέρδισε +11,80% έκλεισε στα 0,1810 ευρώ με άνοδο 0,56% και όγκο 4,32 εκατ. τεμάχια, με την αποτίμηση στα 169 εκατ. ευρώ. Η τιμή μετατροπής του ομολογιακού σε μετοχές θυμίζουμε βρίσκεται στα 0,54 ευρώ.
Ο Μυτιληναίος που κερδίζει το 2ήμερο +21,67% έκλεισε στα 5,96 ευρώ με διόρθωση -2,61% και κεφαλαιοποίηση 696 εκατ. ευρώ, με επόμενη στήριξη στα 5,50 ευρώ, ενώ οι αντιστάσεις συναντώνται στα 6,24 και 6,52 ευρώ αντίστοιχα.
Η Aegean Airlines που κερδίζει 17,78% το διήμερο έκλεισε στα 7,80 ευρώ με πτώση 3,47% και αποτίμηση 557 εκατ.
Η Grivalia Properties έκλεισε στα 7,80 ευρώ με πτώση -1,27% και αποτίμηση 789 εκατ. ευρώ, ενώ η Ελλάκτωρ που κερδίζει 33,53% το 3ήμερο έκλεισε στα 2,27 ευρώ με άνοδο 4,61% και κεφαλαιοποίηση 401 εκατ. ευρώ.
Η ΕΧΑΕ που χθες έκλεισε στο +14,85% και το διήμερο κερδίζει 22% έκλεισε στα 5,83 ευρώ με άνοδο 0,52% και κεφαλαιοποίηση 381 εκατ. ευρώ, με επόμενη στήριξη στα 5,45 ευρώ, ενώ οι αντιστάσεις συναντώνται στα 5,98 και 6,34 ευρώ αντίστοιχα.
Η Τέρνα Ενεργειακή που χθες κέρδισε 17,45% έκλεισε στα 2,49 ευρώ χωρίς μεταβολή και αποτίμηση 272 εκατ. ευρώ.
Η ΓΕΚ Τέρνα που κερδίζει το διήμερο 29,14% έκλεισε στα 2,23 ευρώ με πτώση 1,33% και κεφαλαιοποίηση 210 εκατ. ευρώ.
Ο ΟΛΠ έκλεισε στα 11,78 ευρώ με άνοδο 2,43% και κεφαλαιοποίηση 294 εκατ. ευρώ.
Έντονες διακυμάνσεις στα ελληνικά ομόλογα – Στο 16,95% το 3ετές - Το spread 914 μ.β. και CDS 1740 μ.β.
Μετά την εντυπωσιακή βελτίωση στα ελληνικά ομόλογα χθες που η 3ετία από το 20,2% υποχώρησε στο 16,3% σήμερα επικρατούν μεγάλες διακυμάνσεις απόρροια και της ανησυχίας που υπάρχει για την δημοπρασία εντόκων.
Χαρακτηριστικό μέχρι τώρα της σημερινής συνεδρίασης οι πολύ μεγάλες διακυμάνσεις πάνω από 1% ειδικά στα μεσοχρόνια ομόλογα.
Η 10ετία λήξης 2025 βρίσκεται μεταξύ 60,5 με 61,8 μονάδων βάσης με απόδοση αγοράς 9,77% και απόδοση πώλησης 9,5%.
Η ελληνική 10ετία σημείωσε υψηλά με απόδοση 11,8% στις 2 Φεβρουαρίου του 2015.
Το χαμηλό ετών είναι στο 5,47% τον Ιούνιο και τέλη Αυγούστου του 2014.
Το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10ετών και γερμανικών ομολόγων διαμορφώνεται στις 928 από 914 μονάδες βάσης.
Το ελληνικό CDS στο 5ετές που αποτελεί και το benchmark διαμορφώνεται στις 1740 μονάδες βάσης από 1938 μονάδες βάσης, παραμένει σε επικίνδυνα υψηλά επίπεδα.
Η νέα ελληνική 5ετία διαπραγματεύεται σε τιμές πολύ χαμηλότερες σε σχέση με την τιμή έκδοσης, ενώ ειδικά σήμερα σημειώνονται έντονες διακυμάνσεις απόρροια αγοραπωλησιών.
Το 5ετές ομόλογο λήξης 2019 εκδόθηκε στις 99,13 μονάδες βάσης και σήμερα βρίσκεται στις 74,20 μονάδες βάσης σε μέσες τιμές ή μέση απόδοση 13,2% από 4,95% την ημέρα έκδοσης του.
Το νέο 3ετές ομόλογο εκδόθηκε στις 99,65 μονάδες βάσης και βρίσκεται στις 75 μ.β. με μέση απόδοση 16,4% και απόδοση αγοράς 16,68% .... από 3,5% όταν εκδόθηκε.
Το υψηλό έτους 20,1% στην 3ετία σημειώθηκε στις 2 Φεβρουαρίου
Όσον αφορά τα ομόλογα του ευρωπαϊκού νότου, σήμερα επικρατούν ήπιες πωλήσεις.
Η Ιρλανδική 10ετία λήξης 2025 εμφανίζει απόδοση 1,16%, το 10ετές Πορτογαλικό ομόλογο 2,34%, η Ισπανία 1,47% και η Ιταλία 1,56%.
Η Γερμανία εμφανίζει απόδοση στο 10ετές ομόλογο στο 0,36% (με βάση το ομόλογο λήξης Φεβρουαρίου 2025) βρίσκεται κοντά στο ιστορικό χαμηλό όλων των εποχών το 0,31%.
Η Γερμανία λειτουργεί ως επενδυτικό καταφύγιο.
www.bankingnews.gr
Σχόλια αναγνωστών