Πιέσεις στις τράπεζες έως -6,67% η Πειραιώς και στον FTSE 25 έως -4,41% - Ενδείξεις ότι απομακρύνεται το σενάριο της εμπροσθοβαρούς ανόδου
(upd22) Ισχυρή πτώση σημειώθηκε σήμερα στο ελληνικό χρηματιστήριο το οποίο πέραν της κόπωσης εμφανίζει στοιχεία που προβληματίζουν, αποδεικνύοντας ότι η αγορά με κάτι ανησυχεί...
Η εικόνα της αγοράς έχει αλλάξει προς το χειρότερο, καθώς... στο βάθος, μαύρα σύννεφα αρχίζουν να εμφανίζονται με επίκεντρο τις τράπεζες… φοβούμαστε ότι έρχεται θύελλα στις τράπεζες.
Ο Γενικός Δείκτης κινούμενος από την αρχή της συνεδρίασης σε πτωτική τροχιά έκλεισε στις 1.270,38 μονάδες με πτώση -2,72%, έχοντας υψηλό ημέρας στο άνοιγμα στο ξεκίνημα στις 1.296,15 μονάδες (-0,75%) και χαμηλό στις 1.266,07 μονάδες (-3,05%).
Η πρώτη στήριξη για το Γενικό Δείκτη βρίσκεται στις 1.270 μονάδες, επίπεδα που κράτησε έως και οριακά σήμερα.
Ο τζίρος σε μέτρια επίπεδα διαμορφώθηκε στα 105,6 εκατ. ευρώ, ενώ ο όγκος έφθασε στα 62,2 εκατ. τεμάχια εκ των οποίων τα 54 εκατ. τεμάχια στις τράπεζες και 1,4 εκατ. στα warrants....
Η αγορά προέρχονταν από 3ήμερη ανοδική αντίδραση με το Γενικό Δείκτη να έχει άνοδο +3,77%, τον FTSE 25 +3,87% και τον τραπεζικό δείκτη +4,02%. Την Παρασκευή υπήρξε στο πέρας της συνεδρίασης και στις δημοπρασίες κλείσιμο πάνω από τις 1.300 μονάδες, όμως σήμερα εξ αρχής υπήρξε πτώση στην αγορά και σε καμιά περίπτωση δεν μπόρεσαν να υποστηριχτούν αυτά τα επίπεδα, με αποτέλεσμα ο Γενικός Δείκτης κινηθεί εύκολα χαμηλότερα...
Στις τράπεζες σήμερα επικράτησαν πτωτικές τάσεις με την Πειραιώς να δέχεται τις ισχυρότερες πιέσεις χάνοντας -6,67%, με την Alpha Βank στο -2,67%, τη Eurobank -2,46% και την Εθνική -0,7%.
Η εικόνα των τραπεζικών μετοχών είναι αρνητική, με την Attica Bank να χάνει -0,67% στα 0,1490 ευρώ, ενώ η Εθνική σύντομα θα αποδειχθεί... αρνητική έκπληξη.
Οι ανησυχίες είναι έκδηλες μήπως υπάρξει ατύχημα ή κατά το ορθότερο ατυχήματα στα stress tests της ΕΚΤ, οι τράπεζες έχουν χάσει το ανοδικό momentum και αυτό αποδεικνύεται από το γεγονός ότι μετά την έκθεση του ΔΝΤ ο κλάδος χρηματιστηριακά έχει ατονήσει.
Στα warrants επικράτησαν ήπιες πτωτικές τάσεις αλλά με την συναλλακτική δραστηριότητα να βρίσκεται στο ναδίρ.
Στον FTSE 25 σημειώθηκαν καθολικά πτωτικές τάσεις πλην της Intralot και Viohalco που κατέγραψαν οριακά κέρδη.
Παρ' ότι οι όγκοι συνεχίζουν να είναι υποτονικοί, εντούτοις οι πιέσεις σχεδόν σε όλο το φάσμα του Large Cap διαμορφώνουν μια απογοητευτική εικόνα...
Στην κορυφή των πιέσεων στα μη τραπεζικά blue chips η Jumbo που έχασε 4,41%, ο ΟΤΕ -3,33%, ΟΠΑΠ -3,23%, η ΔΕΗ -3,01%, ο Τιτάνας -3,16%. Να σημειωθεί ότι στον FTSE 25 συνολικά 9 μετοχές έκλεισαν με απώλειες άνω του -3%, ενδεικτικό του κλίματος που επικράτησε.
Έχουμε επισημάνει πλειστάκις φορές ότι η εικόνα του FTSE 25 δεν είναι καλή κυρίως γιατί αν αποτιμηθεί καθημερινώς ο τζίρος που πραγματοποιείται στις μη τραπεζικές μετοχές θα εξάγει ένα πολύ δυσάρεστο συμπέρασμα.
Στο σύνολο της αγοράς 42 μετοχές έκλεισαν με άνοδο έναντι 80 που κατέγραψαν πτώση.
Πωλητές σήμερα στις τράπεζες οι ξένοι
Πωλητές ήταν σήμερα 23 Ιουνίου στις τράπεζες οι ξένοι επενδυτές. Στην Alpha Βank 3,5 εκατ. τεμάχια έχει διακινήσει η Citigroup, 1,2 εκατ. η Bank of America, η Deutsche Βank 1,2 εκατ. και η JP Morgan 1 εκατ. τεμάχια.
Στην Εθνική 1 εκατ. τεμάχια έχει διακινήσει η Citigroup, 500 χιλ. η Credit Suisse και 300 χιλ. τεμάχια η HSBC.
ΠΡΟΣΟΧΗ - Οι τράπεζες να προχωρήσουν σε προληπτικές αυξήσεις κεφαλαίου
Προληπτικές αυξήσεις μετοχικού κεφαλαίου πρέπει να υλοποιήσουν οι ελληνικές τράπεζες ώστε να προστατευθούν από τα επερχόμενα δεινά. Οι επενδυτές, οι μέτοχοι και όσοι παρακολουθούν το χρηματιστήριο και τις τράπεζες θα σκεφθούν γιατί προληπτικές αυξήσεις κεφαλαίου και γιατί τώρα μόλις 2 μήνες μετά τις αυξήσεις κεφαλαίου των 8,3 δισ. ευρώ;
Η έννοια των προληπτικών αυξήσεων κεφαλαίου μπορεί να αποδειχθεί στρατηγικά σωτήρια για τις ελληνικές τράπεζες.
Οι προληπτικές αυξήσεις κεφαλαίου 2 μόλις μήνες μετά τις επιτυχημένες αυξήσεις κεφαλαίου των 8,3 δισεκ. ευρώ εκτιμούμε ότι είναι απόλυτα αναγκαίες. Οι τράπεζες μέσω της προληπτικής διαδικασίας αυξήσεων κεφαλαίου μπορεί να σχεδιάσουν μεθοδικά την χρηματοδότηση της οικονομίας και αυτός να είναι ο βασικός στόχος του σχεδίου.
Διαθέτοντας πλεονασματικό κεφάλαιο οι τράπεζες με ευχέρεια κινήσεων θα μπορούσαν να χρηματοδοτήσουν την οικονομία με στοχευμένο δανεισμό δίνοντας τεράστια ώθηση στην ελληνική οικονομία που έχασε το 25% του εθνικού πλούτου τα τελευταία 5 χρόνια. Ταυτόχρονα με τις αυξήσεις κεφαλαίου προληπτικού χαρακτήρα οι τράπεζες θα διασφαλίσουν ότι θα περάσουν χωρίς καμία αρνητική επίπτωση τα stress tests της ΕΚΤ και θα αποκλείσουν το ενδεχόμενο τραπεζικού ατυχήματος, ενός ή πολλών τραπεζικών ατυχημάτων…με έμφαση στα πολλά τραπεζικά ατυχήματα.
Μεταξύ 1.250 και 1.300 μονάδων η αγορά
Παρά την σημάδια κόπωσης η αγορά κράτησε τις 1.250 θέτοντας ως προοπτική τις 1.300 μονάδες ωστόσο διαφαίνεται ότι βραχυχρόνια η αγορά θα κινείται μεταξύ του εύρους των 1.250 με 1.300 μονάδων. Οι ανησυχίες για τα stress tests και το ενδεχόμενο νέων κεφαλαιακών αναγκών ίσως να θέσουν σε αμφισβήτηση το σχέδιο για εμπροσθοβαρή άνοδο με στόχο τις 1.650 μονάδες στο ελληνικό χρηματιστήριο. Η αγορά χρειάζεται να κρατήσει τις 1.250 μονάδες και να υπερβεί τις 1.300 μονάδες σύντομα για να μπορέσει να ενεργοποιηθεί το εμπροσθοβαρές σενάριο για το χρηματιστήριο.
Πτωτικές τάσεις στις τράπεζες με χαμηλούς όγκους
Πτωτικές τάσεις καταγράφησαν σήμερα στις μετοχές των τραπεζών. Προειδοποιούμε ότι στο βάθος του ορίζοντα μαύρα σύννεφα έχουν αρχίσει να εμφανίζονται και αφορούν….τις τράπεζες.
Η Εθνική έκλεισε στα 2,82 ευρώ με πτώση -0,7% και όγκο 7 εκατ. τεμάχια, με την κεφαλαιοποίηση στα 9,96 δισ. ευρώ. (Ως υπενθύμιση αναφέρουμε ότι στις 20 Μαΐου 2014 έφθασε ενδοσυνεδριακά στο χαμηλό των 1,98 ευρώ). Η τιμή της νέας αύξησης κεφαλαίου των 2,5 δισ. ευρώ στα 2,20 ευρώ, σε σχέση με τα 4,29 ευρώ της αύξησης του 2013.
Το warrant της Εθνικής που ξεκίνησε με τιμή εκκίνησης 6,823 ευρώ έκλεισε στα 0,8560 ευρώ με πτώση -1,38% και όγκο 303 χιλ. τεμάχια.
Η Alpha Βank έκλεισε στα 0,73 ευρώ με πτώση -2,67% και όγκο 17 εκατ. τεμάχια (λόγω και του Eurostoxx 600) με την αποτίμηση στα 9,2 δισ. ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 0,44 ευρώ και του 2014 στα 0,65 ευρώ.
Το warrant της Alpha Βank που ξεκίνησε με πρώτη τιμή εκκίνησης τα 1,45 ευρώ έκλεισε στα 1,92 ευρώ με πτώση -1,54% και όγκο 666 χιλ. τεμάχια.
Η Πειραιώς έκλεισε στα 1,68 ευρώ με πτώση -6,67% και όγκο 12,2 εκατ. τεμάχια, με κεφαλαιοποίηση στα 10,5 δισ. ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 1,71 ευρώ και του 2014 στα 1,70 ευρώ.
Το warrant της Πειραιώς που είχε αρχική τιμή εκκίνησης όταν πρωτοξεκίνησε τα 0,8990 ευρώ έκλεισε στο 1 ευρώ με πτώση -0,99% και όγκο 511 χιλ. τεμάχια.
Η Eurobank έκλεισε στα 0,3970 ευρώ με πτώση -2,46% και όγκο 17,2 εκατ. τεμάχια, ενώ η κεφαλαιοποίηση διαμορφώνεται στα 5,7 δισ. ευρώ.
Η Attica Βank έκλεισε στα 0,1490 ευρώ με πτώση -0,67% και όγκο 578 χιλ. τεμάχια, με την κεφαλαιοποίηση στα 155 εκατ. ευρώ.
Η μετοχή της Τράπεζας της Ελλάδος έκλεισε στα 14,24 ευρώ με οριακή άνοδο +0,28% και αποτίμηση στα 282 εκατ. ευρώ.
Πτωτικές τάσεις στον FTSE 25 με περιορισμένους όγκους
Πτωτικές τάσεις καταγράφηκαν σήμερα στις μετοχές του FTSE 25, με την συναλλακτική δραστηριότητα να παραμένει ωστόσο σε υπερβολικά χαμηλά επίπεδα όπως και όλο το τελευταίο διάστημα. Ενδεικτικό του κλίματος που επικράτησε ήταν ότι μόνο οι Viohalco και Intralot έκλεισαν σε ήπια θετική τροχιά...
Ο ΟΤΕ έκλεισε στα 11,30 ευρώ με πτώση -3,33% και αποτίμηση 5,68 δισ. ευρώ, ενώ το τεχνικό σημείο στήριξης για τον τίτλο είναι τα 10 ευρώ και αντίστασης τα 12,5 ευρώ.
Η ΔΕΗ έκλεισε στα 11,59 ευρώ με πτώση -3,01% και κεφαλαιοποίηση 2,68 δισ. ευρώ, με τη στήριξη τεχνικά να προσδιορίζεται στα 10 ευρώ και η αντίσταση στα 12,5 ευρώ.
Η μετοχή του ΟΠΑΠ έκλεισε στα 13,19 ευρώ με πτώση -3,23% και κεφαλαιοποίηση στα 4,2 δισ. ευρώ, με κρίσιμο τεχνικό σημείο αντίστασης τα 13,8 ευρώ και στήριξη τα 12 ευρώ.
Η Coca Cola HBC έκλεισε στα 17,13 ευρώ με πτώση -2,78% και κεφαλαιοποίηση 6,29 δισ. ευρώ, ενώ η Τιτάνας έκλεισε στα 24,52 ευρώ με πτώση -3,16% και κεφαλαιοποίηση 1,88 δισ. ευρώ.
Η μετοχή των ΕΛΠΕ έκλεισε στα 6,21 ευρώ με πτώση -1,58% και κεφαλαιοποίηση στα 1,89 δισ. ευρώ, ενώ η Motor Oil έκλεισε στα 8,12 ευρώ με πτώση -1,58% και αποτίμηση 899 εκατ. ευρώ.
Η Folli Follie που κερδίζει +20% τον Ιούνιο και +9,5% στις τρεις τελευταίες συνεδριάσεις με διαρκή υψηλά 7ετίας, διόρθωσε σε ποσοστό -2,62% σήμερα στα 33,50 ευρώ (έφτασε να χάνει -5,23%) και αποτίμηση 2,24 δισ. ευρώ. Ο τίτλος, μαζί με ΟΤΕ και ΔΕΗ, είναι ο πιο κερδοφόρος την τελευταία διετία της αντίδρασης της αγοράς από τα χαμηλά του καλοκαιριού του 2012.
Η Viohalco έκλεισεστα 4,41 ευρώ με άνοδο +0,68% και αποτίμηση 968 εκατ. ευρώ, ενώ η ΕΥΔΑΠ έκλεισε στα 9,47 ευρώ με πτώση -2,87% και αποτίμηση 1 δισ. ευρώ.
Η MIG έκλεισε στα 0,46 ευρώ με πτώση -2,75% και όγκο 903 χιλ. τεμάχια, με την αποτίμηση στα 354 εκατ. ευρώ.
Το τεχνικό σημείο στήριξης είναι τα 0,44 ευρώ και αντίστασης τα 0,54 ευρώ η τιμή μετατροπής του ομολογιακού σε μετοχές.
Η Μυτιληναίος έκλεισε στα 6,53 ευρώ με πτώση -3,55% και κεφαλαιοποίηση 743 εκατ. ευρώ, έχοντας τεχνικό σημείο αντίστασης τα 7 ευρώ και στήριξης τα 5,4 ευρώ, ενώ η Μέτκα έκλεισε στα 13,83 ευρώ με πτώση -0,65% και αποτίμηση 718 εκατ. ευρώ.
Η Eurobank Properties έκλεισε στα 9,20 ευρώ με πτώση -1,08% και αποτίμηση 931 εκατ. ευρώ, ενώ η Ελλάκτωρ έκλεισε στα 4,20 ευρώ με πτώση -1,18% και αποτίμηση 743 εκατ. ευρώ.
Η ΕΧΑΕ έκλεισε στα 8,65 ευρώ με πτώση -2,04% και αποτίμηση 565 εκατ. ευρώ, ενώ η Intralot έκλεισε στα 2,08 ευρώ με άνοδο +0,48% και κεφαλαιοποίηση στα 330 εκατ. ευρώ.
Τέλος, ο ΟΛΠ έκλεισε στα 18,28 ευρώ με πτώση -0,54% και αποτίμηση 457 εκατ. ευρώ.
Πτώση στα ελληνικά ομόλογα - Στο 5,93% η ελληνική 10ετία και spread στις 465 μ.β. – Αναμονή στα ομόλογα - φούσκα της περιφέρειας
Πτώση καταγράφεται σήμερα στα ελληνικά ομόλογα λόγω επιλεκτικών ρευστοποιήσεων. Στην 10ετία λήξης 2024 το εύρος τιμών αγοράς και πώλησης διαμορφώνεται στις 80,7 με 81,50 μονάδες βάσης ή απόδοση 5,93% από 5,82%. Το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10ετών και γερμανικών ομολόγων αυξήθηκε στις 465 από 454 μονάδες βάσης. Η νέα Γερμανική 10ετία εμφανίζει απόδοση 1,28% από 1,29%. Η νέα ελληνική 5ετία διαπραγματεύεται σε τιμές υψηλότερες σε σχέση με την τιμή έκδοσης.
Το 5ετές ομόλογο λήξης 2019 εκδόθηκε στις 99,13 μονάδες βάσης και σήμερα βρίσκεται στις 102,47 μονάδες βάσης ή απόδοση 4,17% από 4,95% την ημέρα έκδοσης του. Όσον αφορά την ευρωπεριφέρεια, οι αποδόσεις των ομολόγων καταγράφουν σταθεροποιητικές τάσεις. Η Ιρλανδική 10ετία στο 2,43%, το 10ετές Πορτογαλικό ομόλογο 3,52%, η Ισπανία 2,72% και η Ιταλία 2,83%.
Το έχουμε επισημάνει δεν μπορεί η Γερμανία να εμφανίζει απόδοση στο 10ετές ομόλογο της στο 1,29% και η Ιρλανδία 2,42% δηλαδή spread περίπου 1,1% όταν έχουν διαφορά πιστοληπτικής διαβάθμισης 8-9 βαθμίδων.
Αυτό λέγεται….ακραία στρέβλωση.
Τα ομόλογα του ευρωπαϊκού νότου έχουν χαρακτηριστικά φούσκας.
www.bankingnews.gr
Η εικόνα της αγοράς έχει αλλάξει προς το χειρότερο, καθώς... στο βάθος, μαύρα σύννεφα αρχίζουν να εμφανίζονται με επίκεντρο τις τράπεζες… φοβούμαστε ότι έρχεται θύελλα στις τράπεζες.
Ο Γενικός Δείκτης κινούμενος από την αρχή της συνεδρίασης σε πτωτική τροχιά έκλεισε στις 1.270,38 μονάδες με πτώση -2,72%, έχοντας υψηλό ημέρας στο άνοιγμα στο ξεκίνημα στις 1.296,15 μονάδες (-0,75%) και χαμηλό στις 1.266,07 μονάδες (-3,05%).
Η πρώτη στήριξη για το Γενικό Δείκτη βρίσκεται στις 1.270 μονάδες, επίπεδα που κράτησε έως και οριακά σήμερα.
Ο τζίρος σε μέτρια επίπεδα διαμορφώθηκε στα 105,6 εκατ. ευρώ, ενώ ο όγκος έφθασε στα 62,2 εκατ. τεμάχια εκ των οποίων τα 54 εκατ. τεμάχια στις τράπεζες και 1,4 εκατ. στα warrants....
Η αγορά προέρχονταν από 3ήμερη ανοδική αντίδραση με το Γενικό Δείκτη να έχει άνοδο +3,77%, τον FTSE 25 +3,87% και τον τραπεζικό δείκτη +4,02%. Την Παρασκευή υπήρξε στο πέρας της συνεδρίασης και στις δημοπρασίες κλείσιμο πάνω από τις 1.300 μονάδες, όμως σήμερα εξ αρχής υπήρξε πτώση στην αγορά και σε καμιά περίπτωση δεν μπόρεσαν να υποστηριχτούν αυτά τα επίπεδα, με αποτέλεσμα ο Γενικός Δείκτης κινηθεί εύκολα χαμηλότερα...
Στις τράπεζες σήμερα επικράτησαν πτωτικές τάσεις με την Πειραιώς να δέχεται τις ισχυρότερες πιέσεις χάνοντας -6,67%, με την Alpha Βank στο -2,67%, τη Eurobank -2,46% και την Εθνική -0,7%.
Η εικόνα των τραπεζικών μετοχών είναι αρνητική, με την Attica Bank να χάνει -0,67% στα 0,1490 ευρώ, ενώ η Εθνική σύντομα θα αποδειχθεί... αρνητική έκπληξη.
Οι ανησυχίες είναι έκδηλες μήπως υπάρξει ατύχημα ή κατά το ορθότερο ατυχήματα στα stress tests της ΕΚΤ, οι τράπεζες έχουν χάσει το ανοδικό momentum και αυτό αποδεικνύεται από το γεγονός ότι μετά την έκθεση του ΔΝΤ ο κλάδος χρηματιστηριακά έχει ατονήσει.
Στα warrants επικράτησαν ήπιες πτωτικές τάσεις αλλά με την συναλλακτική δραστηριότητα να βρίσκεται στο ναδίρ.
Στον FTSE 25 σημειώθηκαν καθολικά πτωτικές τάσεις πλην της Intralot και Viohalco που κατέγραψαν οριακά κέρδη.
Παρ' ότι οι όγκοι συνεχίζουν να είναι υποτονικοί, εντούτοις οι πιέσεις σχεδόν σε όλο το φάσμα του Large Cap διαμορφώνουν μια απογοητευτική εικόνα...
Στην κορυφή των πιέσεων στα μη τραπεζικά blue chips η Jumbo που έχασε 4,41%, ο ΟΤΕ -3,33%, ΟΠΑΠ -3,23%, η ΔΕΗ -3,01%, ο Τιτάνας -3,16%. Να σημειωθεί ότι στον FTSE 25 συνολικά 9 μετοχές έκλεισαν με απώλειες άνω του -3%, ενδεικτικό του κλίματος που επικράτησε.
Έχουμε επισημάνει πλειστάκις φορές ότι η εικόνα του FTSE 25 δεν είναι καλή κυρίως γιατί αν αποτιμηθεί καθημερινώς ο τζίρος που πραγματοποιείται στις μη τραπεζικές μετοχές θα εξάγει ένα πολύ δυσάρεστο συμπέρασμα.
Στο σύνολο της αγοράς 42 μετοχές έκλεισαν με άνοδο έναντι 80 που κατέγραψαν πτώση.
Πωλητές σήμερα στις τράπεζες οι ξένοι
Πωλητές ήταν σήμερα 23 Ιουνίου στις τράπεζες οι ξένοι επενδυτές. Στην Alpha Βank 3,5 εκατ. τεμάχια έχει διακινήσει η Citigroup, 1,2 εκατ. η Bank of America, η Deutsche Βank 1,2 εκατ. και η JP Morgan 1 εκατ. τεμάχια.
Στην Εθνική 1 εκατ. τεμάχια έχει διακινήσει η Citigroup, 500 χιλ. η Credit Suisse και 300 χιλ. τεμάχια η HSBC.
ΠΡΟΣΟΧΗ - Οι τράπεζες να προχωρήσουν σε προληπτικές αυξήσεις κεφαλαίου
Προληπτικές αυξήσεις μετοχικού κεφαλαίου πρέπει να υλοποιήσουν οι ελληνικές τράπεζες ώστε να προστατευθούν από τα επερχόμενα δεινά. Οι επενδυτές, οι μέτοχοι και όσοι παρακολουθούν το χρηματιστήριο και τις τράπεζες θα σκεφθούν γιατί προληπτικές αυξήσεις κεφαλαίου και γιατί τώρα μόλις 2 μήνες μετά τις αυξήσεις κεφαλαίου των 8,3 δισ. ευρώ;
Η έννοια των προληπτικών αυξήσεων κεφαλαίου μπορεί να αποδειχθεί στρατηγικά σωτήρια για τις ελληνικές τράπεζες.
Οι προληπτικές αυξήσεις κεφαλαίου 2 μόλις μήνες μετά τις επιτυχημένες αυξήσεις κεφαλαίου των 8,3 δισεκ. ευρώ εκτιμούμε ότι είναι απόλυτα αναγκαίες. Οι τράπεζες μέσω της προληπτικής διαδικασίας αυξήσεων κεφαλαίου μπορεί να σχεδιάσουν μεθοδικά την χρηματοδότηση της οικονομίας και αυτός να είναι ο βασικός στόχος του σχεδίου.
Διαθέτοντας πλεονασματικό κεφάλαιο οι τράπεζες με ευχέρεια κινήσεων θα μπορούσαν να χρηματοδοτήσουν την οικονομία με στοχευμένο δανεισμό δίνοντας τεράστια ώθηση στην ελληνική οικονομία που έχασε το 25% του εθνικού πλούτου τα τελευταία 5 χρόνια. Ταυτόχρονα με τις αυξήσεις κεφαλαίου προληπτικού χαρακτήρα οι τράπεζες θα διασφαλίσουν ότι θα περάσουν χωρίς καμία αρνητική επίπτωση τα stress tests της ΕΚΤ και θα αποκλείσουν το ενδεχόμενο τραπεζικού ατυχήματος, ενός ή πολλών τραπεζικών ατυχημάτων…με έμφαση στα πολλά τραπεζικά ατυχήματα.
Μεταξύ 1.250 και 1.300 μονάδων η αγορά
Παρά την σημάδια κόπωσης η αγορά κράτησε τις 1.250 θέτοντας ως προοπτική τις 1.300 μονάδες ωστόσο διαφαίνεται ότι βραχυχρόνια η αγορά θα κινείται μεταξύ του εύρους των 1.250 με 1.300 μονάδων. Οι ανησυχίες για τα stress tests και το ενδεχόμενο νέων κεφαλαιακών αναγκών ίσως να θέσουν σε αμφισβήτηση το σχέδιο για εμπροσθοβαρή άνοδο με στόχο τις 1.650 μονάδες στο ελληνικό χρηματιστήριο. Η αγορά χρειάζεται να κρατήσει τις 1.250 μονάδες και να υπερβεί τις 1.300 μονάδες σύντομα για να μπορέσει να ενεργοποιηθεί το εμπροσθοβαρές σενάριο για το χρηματιστήριο.
Πτωτικές τάσεις στις τράπεζες με χαμηλούς όγκους
Πτωτικές τάσεις καταγράφησαν σήμερα στις μετοχές των τραπεζών. Προειδοποιούμε ότι στο βάθος του ορίζοντα μαύρα σύννεφα έχουν αρχίσει να εμφανίζονται και αφορούν….τις τράπεζες.
Η Εθνική έκλεισε στα 2,82 ευρώ με πτώση -0,7% και όγκο 7 εκατ. τεμάχια, με την κεφαλαιοποίηση στα 9,96 δισ. ευρώ. (Ως υπενθύμιση αναφέρουμε ότι στις 20 Μαΐου 2014 έφθασε ενδοσυνεδριακά στο χαμηλό των 1,98 ευρώ). Η τιμή της νέας αύξησης κεφαλαίου των 2,5 δισ. ευρώ στα 2,20 ευρώ, σε σχέση με τα 4,29 ευρώ της αύξησης του 2013.
Το warrant της Εθνικής που ξεκίνησε με τιμή εκκίνησης 6,823 ευρώ έκλεισε στα 0,8560 ευρώ με πτώση -1,38% και όγκο 303 χιλ. τεμάχια.
Η Alpha Βank έκλεισε στα 0,73 ευρώ με πτώση -2,67% και όγκο 17 εκατ. τεμάχια (λόγω και του Eurostoxx 600) με την αποτίμηση στα 9,2 δισ. ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 0,44 ευρώ και του 2014 στα 0,65 ευρώ.
Το warrant της Alpha Βank που ξεκίνησε με πρώτη τιμή εκκίνησης τα 1,45 ευρώ έκλεισε στα 1,92 ευρώ με πτώση -1,54% και όγκο 666 χιλ. τεμάχια.
Η Πειραιώς έκλεισε στα 1,68 ευρώ με πτώση -6,67% και όγκο 12,2 εκατ. τεμάχια, με κεφαλαιοποίηση στα 10,5 δισ. ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 1,71 ευρώ και του 2014 στα 1,70 ευρώ.
Το warrant της Πειραιώς που είχε αρχική τιμή εκκίνησης όταν πρωτοξεκίνησε τα 0,8990 ευρώ έκλεισε στο 1 ευρώ με πτώση -0,99% και όγκο 511 χιλ. τεμάχια.
Η Eurobank έκλεισε στα 0,3970 ευρώ με πτώση -2,46% και όγκο 17,2 εκατ. τεμάχια, ενώ η κεφαλαιοποίηση διαμορφώνεται στα 5,7 δισ. ευρώ.
Η Attica Βank έκλεισε στα 0,1490 ευρώ με πτώση -0,67% και όγκο 578 χιλ. τεμάχια, με την κεφαλαιοποίηση στα 155 εκατ. ευρώ.
Η μετοχή της Τράπεζας της Ελλάδος έκλεισε στα 14,24 ευρώ με οριακή άνοδο +0,28% και αποτίμηση στα 282 εκατ. ευρώ.
Πτωτικές τάσεις στον FTSE 25 με περιορισμένους όγκους
Πτωτικές τάσεις καταγράφηκαν σήμερα στις μετοχές του FTSE 25, με την συναλλακτική δραστηριότητα να παραμένει ωστόσο σε υπερβολικά χαμηλά επίπεδα όπως και όλο το τελευταίο διάστημα. Ενδεικτικό του κλίματος που επικράτησε ήταν ότι μόνο οι Viohalco και Intralot έκλεισαν σε ήπια θετική τροχιά...
Ο ΟΤΕ έκλεισε στα 11,30 ευρώ με πτώση -3,33% και αποτίμηση 5,68 δισ. ευρώ, ενώ το τεχνικό σημείο στήριξης για τον τίτλο είναι τα 10 ευρώ και αντίστασης τα 12,5 ευρώ.
Η ΔΕΗ έκλεισε στα 11,59 ευρώ με πτώση -3,01% και κεφαλαιοποίηση 2,68 δισ. ευρώ, με τη στήριξη τεχνικά να προσδιορίζεται στα 10 ευρώ και η αντίσταση στα 12,5 ευρώ.
Η μετοχή του ΟΠΑΠ έκλεισε στα 13,19 ευρώ με πτώση -3,23% και κεφαλαιοποίηση στα 4,2 δισ. ευρώ, με κρίσιμο τεχνικό σημείο αντίστασης τα 13,8 ευρώ και στήριξη τα 12 ευρώ.
Η Coca Cola HBC έκλεισε στα 17,13 ευρώ με πτώση -2,78% και κεφαλαιοποίηση 6,29 δισ. ευρώ, ενώ η Τιτάνας έκλεισε στα 24,52 ευρώ με πτώση -3,16% και κεφαλαιοποίηση 1,88 δισ. ευρώ.
Η μετοχή των ΕΛΠΕ έκλεισε στα 6,21 ευρώ με πτώση -1,58% και κεφαλαιοποίηση στα 1,89 δισ. ευρώ, ενώ η Motor Oil έκλεισε στα 8,12 ευρώ με πτώση -1,58% και αποτίμηση 899 εκατ. ευρώ.
Η Folli Follie που κερδίζει +20% τον Ιούνιο και +9,5% στις τρεις τελευταίες συνεδριάσεις με διαρκή υψηλά 7ετίας, διόρθωσε σε ποσοστό -2,62% σήμερα στα 33,50 ευρώ (έφτασε να χάνει -5,23%) και αποτίμηση 2,24 δισ. ευρώ. Ο τίτλος, μαζί με ΟΤΕ και ΔΕΗ, είναι ο πιο κερδοφόρος την τελευταία διετία της αντίδρασης της αγοράς από τα χαμηλά του καλοκαιριού του 2012.
Η Viohalco έκλεισεστα 4,41 ευρώ με άνοδο +0,68% και αποτίμηση 968 εκατ. ευρώ, ενώ η ΕΥΔΑΠ έκλεισε στα 9,47 ευρώ με πτώση -2,87% και αποτίμηση 1 δισ. ευρώ.
Η MIG έκλεισε στα 0,46 ευρώ με πτώση -2,75% και όγκο 903 χιλ. τεμάχια, με την αποτίμηση στα 354 εκατ. ευρώ.
Το τεχνικό σημείο στήριξης είναι τα 0,44 ευρώ και αντίστασης τα 0,54 ευρώ η τιμή μετατροπής του ομολογιακού σε μετοχές.
Η Μυτιληναίος έκλεισε στα 6,53 ευρώ με πτώση -3,55% και κεφαλαιοποίηση 743 εκατ. ευρώ, έχοντας τεχνικό σημείο αντίστασης τα 7 ευρώ και στήριξης τα 5,4 ευρώ, ενώ η Μέτκα έκλεισε στα 13,83 ευρώ με πτώση -0,65% και αποτίμηση 718 εκατ. ευρώ.
Η Eurobank Properties έκλεισε στα 9,20 ευρώ με πτώση -1,08% και αποτίμηση 931 εκατ. ευρώ, ενώ η Ελλάκτωρ έκλεισε στα 4,20 ευρώ με πτώση -1,18% και αποτίμηση 743 εκατ. ευρώ.
Η ΕΧΑΕ έκλεισε στα 8,65 ευρώ με πτώση -2,04% και αποτίμηση 565 εκατ. ευρώ, ενώ η Intralot έκλεισε στα 2,08 ευρώ με άνοδο +0,48% και κεφαλαιοποίηση στα 330 εκατ. ευρώ.
Τέλος, ο ΟΛΠ έκλεισε στα 18,28 ευρώ με πτώση -0,54% και αποτίμηση 457 εκατ. ευρώ.
Πτώση στα ελληνικά ομόλογα - Στο 5,93% η ελληνική 10ετία και spread στις 465 μ.β. – Αναμονή στα ομόλογα - φούσκα της περιφέρειας
Πτώση καταγράφεται σήμερα στα ελληνικά ομόλογα λόγω επιλεκτικών ρευστοποιήσεων. Στην 10ετία λήξης 2024 το εύρος τιμών αγοράς και πώλησης διαμορφώνεται στις 80,7 με 81,50 μονάδες βάσης ή απόδοση 5,93% από 5,82%. Το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10ετών και γερμανικών ομολόγων αυξήθηκε στις 465 από 454 μονάδες βάσης. Η νέα Γερμανική 10ετία εμφανίζει απόδοση 1,28% από 1,29%. Η νέα ελληνική 5ετία διαπραγματεύεται σε τιμές υψηλότερες σε σχέση με την τιμή έκδοσης.
Το 5ετές ομόλογο λήξης 2019 εκδόθηκε στις 99,13 μονάδες βάσης και σήμερα βρίσκεται στις 102,47 μονάδες βάσης ή απόδοση 4,17% από 4,95% την ημέρα έκδοσης του. Όσον αφορά την ευρωπεριφέρεια, οι αποδόσεις των ομολόγων καταγράφουν σταθεροποιητικές τάσεις. Η Ιρλανδική 10ετία στο 2,43%, το 10ετές Πορτογαλικό ομόλογο 3,52%, η Ισπανία 2,72% και η Ιταλία 2,83%.
Το έχουμε επισημάνει δεν μπορεί η Γερμανία να εμφανίζει απόδοση στο 10ετές ομόλογο της στο 1,29% και η Ιρλανδία 2,42% δηλαδή spread περίπου 1,1% όταν έχουν διαφορά πιστοληπτικής διαβάθμισης 8-9 βαθμίδων.
Αυτό λέγεται….ακραία στρέβλωση.
Τα ομόλογα του ευρωπαϊκού νότου έχουν χαρακτηριστικά φούσκας.
www.bankingnews.gr
Σχόλια αναγνωστών