(upd22) Ισχυρότατη ανοδική αντίδραση σημειώθηκε σήμερα το ελληνικό χρηματιστήριο μετά από πολυήμερο πτωτικό σερί και μετά τον τραγέλαφο και το διαρκές... κρυφτούλι για τις κεφαλαιακές ανάγκες των τραπεζών.
Η αγορά δείχνει να υιοθετεί την θέση της ΤτΕ για κεφαλαιακές ζημίες 4,5 δισ. και όχι του ΔΝΤ που εκτιμούσε... 20 δισ. ευρώ. Σήμερα ο Γενικός Δείκτης έκλεισε στο υψηλό ημέρας και στις 1.261,92 μονάδες με ράλι 3,48%, έχοντας χαμηλό ημέρας στις 1.219,06 μονάδες (-0,03%).
Μετά την καθοδική διάσπαση των 1.250 μονάδων ο Γενικός Δείκτης κράτησε το δευτερεύον τεχνικό σημείο των 1.220 μονάδων και σήμερα έγινε εκ νέου επιτυχημένη προσπάθεια ανάκτησης της ζώνης των 1.250 μονάδων. Μένει να δουμε τη συνέχεια βεβαίως, αν και το κλείσιμο στα υψηλά ημέρας είναι θετική παρακαταθήκη για την αυριανή συνεδρίαση.
Ο τζίρος κινήθηκε με σαφώς καλύτερο τέμπο από προηγούμενες ημέρες και διαμορφώθηκε στα 91,43 εκατ. ευρώ εκ των οποίων τα 16,3 εκατ. ευρώ είναι πακέτα κυρίως στη Jumbo και την ΕΧΑΕ, ενώ ο όγκος έφθασε στα 39 εκατ. τεμάχια εκ των οποίων τα 23,9 εκατ. στις τράπεζες και τα 6,5 εκατ. τεμάχια στα warrants.
Παρ' ότι σήμερα ήταν αυξημένοι οι όγκοι και οι τζίροι - ειδικά στις τράπεζες - εξέλιξη ασφαλώς θετική σε μια... .άνυδρη και ρηχή αγορά, εντούτοις νέα κεφάλαια δεν εισρέουν, απλώς ανακυκλώνονται τα ίδια.
Εξαίρεση αποτέλεσαν Πειραιώς και Alpha Βank όπου σημειώθηκαν εισροές ξένων.
Οι επενδυτές συνεχίζουν να αναμένουν οριστικές αποφάσεις για τα φλέγοντα ζητήματα και μόνο όταν μετουσιωθούν σε γεγονός θα υπάρξει και αύξηση τζίρων και όγκων.
Θυμίζουμε ότι το ελληνικό χρηματιστήριο προέρχεται από έξι διαδοχικές πτωτικές συνεδριάσεις με απώλειες για το Γενικό Δείκτη -4,71%, ενώ ο FTSE 25 χάνει -5,31% και ο τραπεζικός δείκτης -4,06%.
Άψογη η στάση της ΤτΕ επιμένει για τα 4,5 δισ. ευρώ – Λάθος μήνυμα η μείωση του core tier 1 από 9% στο 8%
Η Τράπεζα της Ελλάδος με την στάση της κρίνεται ως άψογή και ανώτερη των περιστάσεων.
Παρά τις πιέσεις του ΔΝΤ επέμεινε στην μεθοδολογία της Blackrock για τις κεφαλαιακές ανάγκες των 4,5 δισ. ευρώ απορρίπτοντας και ορθά ακραία σενάρια της τάξης των 20 δισ. ευρώ.
Η ΤτΕ επέδειξε πυγμή και αποφασιστικότητα και εκτιμούμε ότι και η Τρόικα στο τέλος θα δεχθεί τα 4,5 δισ. ή το πολύ οριακά υψηλότερα. Όσον αφορά το core tier 1 και τα σχέδια μείωσης από 9% στο 8% θεωρούμε ότι είναι λάθος.
Να θυμίσουμε ότι το θέμα είχε αποκαλύψει το bankingnews.gr τον Οκτώβριο του 2013 όταν οι τραπεζίτες είχαν επαφές με την Draghi της ΕΚΤ.
Όμως μείωση από 9% στο 8% το core tier 1 που ισοδυναμεί με όφελος 2 με 2,3 δισεκ. ευρώ είναι λάθος μήνυμα όταν τα NPLs αυξάνονται ακόμη και θα κορυφώσουν εντός του 2014. Το core tier 1 θα μπορούσε να μειωθεί από το 2015.
Ισχυρή αντίδραση στον FTSE 25 και δευτερευόντως στις τράπεζες μετά το πτωτικό σερί
Βελτιωμένη ήταν λοιπόν η εικόνα της αγοράς σε σχέση με προηγούμενες ημέρες, ενώ αυξήθηκε σημαντικά και η αξία συναλλαγών. Σ' αυτό θετικό ρόλο διαδραμάτισε η ορθή στάση της ΤτΕ να επιμείνει στις κεφαλαιακές ανάγκες των τραπεζών ότι δηλαδή είναι 4,5 δισ. ευρώ και όχι 20 δισ. που εκτιμούσε το ΔΝΤ.
Οι τράπεζες κινηθηκαν ανοδικά, με βελτιωμένους όγκους σε σχέση με άλλες ημέρες, με το ενδιαφέρον να εστιάζεται ξανά στις Πειραιώς και Alpha Bank που ξεχώρισαν σε όγκους, ενώ αυξημένες συναλλαγές είχε και η Eurobank.
Πειραιώς και Alpha εμφανίζουν μηδενικές κεφαλαιακές ανάγκες λόγω της Blackrock, διαθέτουν τους ισχυρότερους δείκτες κεφαλαιακής επάρκειας και αποτελούν τα δύο βασικά hot story του ελληνικού banking.
Από τις τράπεζες τα υψηλόιτερα κέρδη σημείωσε η Eurobank +4,49% στα 0,5120 ευρώ λόγω προσδοκιών για την αύξηση κεφαλαίου.
Σε ότι αφορά την κατάταξη στις κεφαλαιοποιήσεις, η Πειραιώς διευρύνει τη διαφορά της, όντας μόνιμα στην πρώτη θέση με 9,89 δισ. ευρώ, έναντι 8,19 δισ. ευρώ της Εθνικής, 7,75 δισ. ευρώ της Alpha Bank και 6,85 δισ. ευρώ της Coca Cola HBC.
Στο χώρο των μη τραπεζικών μετοχών του FTSE 25 κατεγράφησαν ισχυρές ανοδικές τάσεις με τις περισσότερες μετοχές να κλείνουν στο υψηλό ημέρας.
Ξεχώρισε το ράλι μετοχών όπως ΟΤΕ +6,64%, Τιτάνας +6,93%, ΔΕΗ +5,71%, Folli Follie +5,34%, Ελλάκτωρ +4,05%, Μυτιληναίος +4,01%, MIG +3,98%, Jumbo +3,28%, EXAE +3,13% κ.λπ. Καμιά μετοχή του FTSE 25 δεν έκλεισε σε αρνητικό έδαφος, ενώ στο σύνολο της αγοράς 105 μετοχές έκλεισαν ανοδικά και 35 πτωτικά.
Κινητικότητα ξένων στις τράπεζες και στα warrants
Μετά από μέρες αποχής οι ξένοι εμφανίστηκαν εκ νέου στις τράπεζες με αγορές. Με την στάση τους δεν ανησυχούν για τις κεφαλαιακές ανάγκες των τραπεζών. Στην Πειραιώς 2,5 εκατ. μετοχές η HSBC, 600 χιλ. μετοχές η UBS, η Kepler 570 χιλ. μετοχές και η Bank of America 1,35 εκατ μετοχές.
Στο warrant της Πειραιώς 1,5 εκατ. τεμάχια η JP Morgan, ενώ στην Alpha Bank 1 εκατ. μετοχές η UBS και 400 χιλ η Citigroup.
Βελτίωση στην ελληνική 10ετία στο 7,41% και spread στις 582 μ.β.
Με νέο benchmark στο ελληνικό 10ετές ομόλογο τον τίτλο λήξης 2024 σήμερα καταγράφονται σταθεροποιητικές τάσεις.
Στην νέα 10ετία η τιμή διαμορφώνεται μεταξύ 70,60 με 71,75 μονάδες βάσης που ισοδυναμεί με απόδοση 7,41% από 7,52%. Το spread στις 582 μονάδες βάσης από 591 μονάδες βάσης με την Γερμανική 10ετία στο 1,59%. Σταθεροποιητικά κινούνται τα ομόλογα της ευρωπεριφέρειας στην 10ετία, της Ιρλανδίας 3,16%, της Πορτογαλίας 4,81%, Ιταλίας 3,62% και της Ισπανίας με το νέο ομόλογο 3,56%.
Άνοδος στις τράπεζες - Όγκοι σε Πειραιώς, Alpha Βank και Eurobank
Σήμερα οι τραπεζικές μετοχές προσπάθησαν να καλύψουν μέρος των απωλειών προηγούμενων ημερών, χωρίς όμως κίνηση μεγάλου και πειστικού momentum. Η ουσία είναι ότι το κρυφτούλι με τις κεφαλαιακές ανάγκες των τραπεζών θα πρέπει να σταματήσει, τα ιδρύματα να μπορέσουν να σταθούν ξανά δυναμικά αρωγοί της οικονομίας και των επιχειρήσεων. Η διαρκής φθορά, βλάπτει όλο το σύστημα, καθώς εκτός των άλλων δεν επαναφέρει με τους ρυθμούς που διαφορετικά θα γίνονταν και τις καταθέσεις στις τράπεζες.
Η Εθνική που προέρχονταν από απώλειες -10,81% το προηγούμενο 6ήμερο έκλεισε στα 3,42 ευρώ με άνοδο +3,64% και όγκο 1,73 εκατ. τεμάχια, με την κεφαλαιοποίηση στα 8,19 δισ. ευρώ. Το P/BV διαμορφώνεται στο 1,65, ενώ η τιμή της αμκ ήταν στα 4,29 ευρώ. Η ΕΤΕ έχει πρόβλημα λόγω των κεφαλαιακών αναγκών αν και με διάφορες μεθόδους προσπαθούν να μειώσουν τις κεφαλαιακές της ανάγκες κάτω από τα 2,3 δισ. ευρώ. Επιμένουμε ότι δίκαιη τιμή είναι τα 2 με 2,3 ευρώ εφόσον υπάρξει νέα αμκ.
Το warrant της Εθνικής που ξεκίνησε με τιμή εκκίνησης 6,823 ευρώ έκλεισε στα 1,11 ευρώ με άνοδο +2,78% και όγκο 1,72 εκατ. τεμάχια.
Η Alpha Βank έκλεισε στα 0,71 ευρώ με άνοδο +1,57% και όγκο 8,16 εκατ. τεμάχια, με την αποτίμηση στα 7,75 δισ. ευρώ.
Το warrant της Alpha Βank που ξεκίνησε με πρώτη τιμή εκκίνησης τα 1,45 ευρώ έκλεισε στα 1,44 ευρώ με άνοδο +2,86% και όγκο 1,67 εκατ. τεμάχια.
Η Πειραιώς έκλεισε στα 1,95 ευρώ με άνοδο +2,63% με αυξημένο σήμερα όγκο που ξεπερνά τα 9,7 εκατ. τεμάχια, με κεφαλαιοποίηση 9,89 δισ. ευρώ. Η Τράπεζα Πειραιώς έχει σχεδόν μηδενικές κεφαλαιακές ανάγκες και η μετοχή διατηρεί στο θετικό σενάριο την προοπτική των 2,2 ευρώ.
Το warrant της Πειραιώς έκλεισε στα 0,8940 ευρώ με άνοδο +1,36% και όγκο 3,35 εκατ. τεμάχια.
Η Eurobank έκλεισε στα 0,5120 ευρώ με άνοδο +4,49% και όγκο 3,73 εκατ. τεμάχια εκ των οποίων τα 2 εκατ. μέσω πακέτων.
Η κεφαλαιοποίηση διαμορφώνεται στα 2,8 δισ. ευρώ. Οι κεφαλαιακές ανάγκες προσδιορίζονται μεταξύ 2,7 με 2,5 δισ. Η διοίκηση της Eurobank είναι αισιόδοξη ότι η αμκ θα υλοποιηθεί από ιδιώτες ενώ η τιμή της αμκ θα είναι περί τα 0,3 ευρώ.
Η Attica Βank έκλεισε στα 0,2290 ευρώ με άνοδο +1,33% και κεφαλαιοποίηση στα 238 εκατ. ευρώ.
Η μετοχή της Τράπεζας της Ελλάδος έκλεισε στα 15,68 ευρώ με άνοδο +0,51% και αποτίμηση στα 311 εκατ. ευρώ.
Ισχυρά κέρδη για τις μετοχές του FTSE 25 - Ξεχώρισαν ΟΤΕ, ΔΕΗ, Τιτάνας, Folli Follie
Ισχυρή ήταν η αντίδραση που σημείωσαν σήμερα οι περισσότερες μετοχές του FTSE 25 μετά τις διαδοχικές πιέσεις που ασκήθηκαν σε όλες τις προηγούμενες συνεδριάσεις. Οι αγοραστές ανέκαμψαν μερικώς σήμερα οδηγώντας σε άνοδο τις μετοχές, χωρίς όμως ιδιαίτερη δυναμική ή momentum ελλείψει ισχυρών τζίρων.
Ο ΟΤΕ έκλεισε σήμερα με κέρδη +6,64% στην τιμή των 12,20 ευρώ, με αποτίμηση 5,97 δισ. ευρώ. Τα 12,2 ευρώ παραμένουν κρίσιμο τεχνικό σημείο αντίστασης για τον ΟΤΕ και μένει να δούμε τη συνέχεια καθώς έκλεισε στο υψηλό ημέρας.
Η ΔΕΗ έκλεισε στα 11,11 ευρώ με άνοδο +5,71% και κεφαλαιοποίηση 2,57 δισ. ευρώ και μένει να δούμε αν θα υπάρξει άμεση επανάκτηση των 11 ευρώ που απώλεσε πρόσφατα.
Η μετοχή του ΟΠΑΠ έκλεισε στα 10,18 ευρώ με άνοδο +1,6% και αποτίμηση 3,24 δισ. ευρώ, με κρίσιμο τεχνικό σημείο στήριξης τα 9,2 ευρώ και αντίστασης τα 11,2 ευρώ.
Η Coca Cola HBC έκλεισε στα 18,64 ευρώ με άνοδο +2,25% και κεφαλαιοποίηση 6,85 δισ. ευρώ, ενώ η Τιτάνας αντέδρασε με καλό ράλι κερδίζοντας +6,93% στην τιμή των 22,99 ευρώ με την κεφαλαιοποίηση στα 1,77 δισ. ευρώ.
Η μετοχή των ΕΛΠΕ έκλεισε στα 6,78 ευρώ με άνοδο +2,73% και αποτίμηση 2,07 δισ. ευρώ, ενώ η Motor Oil έκλεισε στα 9,02 ευρώ με άνοδο +1,81% και κεφαλαιοποίηση 999 εκατ. ευρώ.
Η Folli Follie έκλεισε στα 24,65 ευρώ με άνοδο +5,34% και αποτίμηση 1,65 δισ. ευρώ, ενώ η Jumbo έκλεισε στα 13,22 ευρώ με άνοδο +3,28% και αποτίμηση 1,72 δισ. ευρώ. Διακίνησε όγκο 851.000 τεμάχια, εκ των οποίων τα 729.515 τεμάχια μέσω πακέτου στα 12,67 ευρώ, συνολικής αξίας 9,242 εκατ. ευρώ, που αφορά στο 0,56% του μετοχικού της κεφαλαίου.
Η MIG έκλεισε στα 0,444 ευρώ με άνοδο +3,98%, όγκο 1 εκατ. τεμάχια και αποτίμηση 342 εκατ. ευρώ, με σημείο αντίστασης τη ζώνη των 0,47 ευρώ.
Η Μυτιληναίος έκλεισε στα 6,49 ευρώ με άνοδο +4,01% και αποτίμηση 758 εκατ. ευρώ με τεχνικό σημείο αντίστασης τα 6,5 με 6,8 ευρώ, ενώ η Μέτκα έκλεισε στα 13 ευρώ με άνοδο +3,59% και αποτίμηση 675 εκατ. ευρώ.
Η Eurobank Properties έκλεισε στα 7,80 ευρώ με άνοδο +1,17% και αποτίμηση 789 εκατ. ευρώ, η Ελλάκτωρ στα 3,60 ευρώ με άνοδο +4,05% και κεφαλαιοποίηση 637 εκατ. ευρώ και η Τέρνα Ενεργειακή στα 4,27 ευρώ με άνοδο +2,89% και αποτίμηση 466 εκατ. ευρώ.
Η ΕΧΑΕ έκλεισε στα 7,92 ευρώ με άνοδο +3,13% και αποτίμηση 517 εκατ. ευρώ, ενώ η Intralot έκλεισε στα 2,12 ευρώ με άνοδο +1,92% και αποτίμηση 336 εκατ. ευρώ.
Ο ΟΛΠ έκλεισε στα 17,90 ευρώ με άνοδο +0,56% και αποτίμηση 447 εκατ. ευρώ, ενώ η ΓΕΚ Τέρνα έκλεισε στα 3,56 ευρώ με άνοδο +2,01% και αποτίμηση 336 εκατ. ευρώ.
Η Σωλ. Κορίνθου έκλεισε στα 1,91 ευρώ με άνοδο +1,06% και αποτίμηση 237 εκατ. ευρώ, ενώ η Frigoglass έκλεισε στα 4,60 ευρώ με άνοδο +2,45% και αποτίμηση 232 εκατ. ευρώ.
www.bankingnews.gr
Σχόλια αναγνωστών