Ισχυρή πτώση στην αγορά, εντάθηκαν οι ρευστοποιήσεις σε τράπεζες και FTSE 25 - Έως -5,5% η Eurobank και MIG, πιέσεις σε όλα σχεδόν τα blue chips - Κράτησαν Εθνική και Τέρνα Ενεργειακή
(upd22) Κλιμακώθηκαν οι ρευστοποιήσεις στο ελληνικό χρηματιστηρίο μετά το μεσημέρι οδηγώντας σε μια συνεδρίαση καθολικής πτώσης σε όλο τον FTSE 25 και τις τράπεζες, ενώ ενδοσυνεδριακά χάθηκαν και οι 1.150 μονάδες! Τελικώς, ο Γενικός Δείκτης έκλεισε στις 1.156,74 μονάδες με πτώση -2,54%, έχοντας κινηθεί ενδοσυνεδριακά από το υψηλό των 1.190,34 μονάδες (+0,29%) έως το χαμηλό των 1.148,74 μονάδων (-3,22%)! Το χρηματιστήριο πλησιάζει επικίνδυνα την κρίσιμη τεχνικά ζώνη των 1150-1130 μονάδων και μένει να δούμε τη συνέχεια. Οι 1.150 μονάδες είναι σημαντικές για την ψυχολογία της αγοράς, ενώ ειδικά οι 1.130 μονάδες είναι κρισιμότατες τεχνικά.
Ο τζίρος ήταν αυξημένος έναντι των δύο προηγούμενων συνεδριάσεων και έφτασε στα 102 εκατ. ευρώ, ενώ ο όγκος διαμορφώθηκε στα 47 εκατ. τεμάχια εκ των οποίων τα 32,5 εκατ. τεμάχια διακινήθηκαν στις τράπεζες και στα warrants.
Σε εβδομαδιαίο επίπεδο ο Γενικός Δείκτης είχε πτώση -1,75%, ο FTSE 25 έχασε 2,03%, ενώ ο τραπεζικός δείκτης είχε πτώση 1,18%.
Πολιτικό ρίσκο και φόροι επί των χρηματιστηριακών συναλλαγών δημιουργούν ένα μείγμα καθέ άλλο θετικό για την αγορά...Αν και τίποτα ακόμη δεν είναι σαφές και οριστικό, η γενική αίσθηση της αγοράς είναι ότι οι αποφάσεις που δρομολογούνται θα βλάψουν περαιτέρω την επενδυτική κοινότητα και θα πλήξουν κι άλλο τη διάθεση ανάληψης ρίσκου σε μετοχές. Διαπιστώνονται κενά που αφορούν τον συµψηφισµό παλαιότερων ζηµιών ή την κατάργηση του αφορολόγητου ορίου που αρχικά είχε διατυπωθεί ότι µπορεί να υπάρχει. Σύγχση υπάρχει και σε ότι αφορά τα warrants όπου ο µέτοχος έχει λάβει χωρίς χρηµατική καταβολή τίτλους η υπεραξία φαίνεται ότι θα περιλαµβάνει το σύνολο του κεφαλαίου χωρίς να υπολογίζεται η αποµείωση που υπέστησαν οι µετοχές πριν και κατά την περίοδο της άσκησης του δικαιώµατος προτίµησης γεγονός που οφείλεται και στην απόκτησή τους...
Όλα αυτά, μαζί με το αρκετά ηλεκτρισμένο πολιτικό κλίμα εσχάτως δημιούργησαν ένα μείγμα πιέσεων στο ελληνικό χρηματιστήριο που σήμερα "έδωσε" μια καθολικά πτωτική συνεδρίαση, με αιχμηρά στοιχεία σε αρκετές περιπτώσεις, παρ' ότι υπήρξε μερικός εξωραϊσμός στο τέλος. Μένει να δούμε αν οι ρευστοποιήσεις αφορούν μόνο την ανησυχία για το φορολογικό νομοσχέδιο ή αν οι πωλητές γνωρίζουν κάτι παραπάνω... Οι προσεχείς συνεδριάσεις θα το δείξουν αυτό. Πάντως, είναι θετικό το ότι κρατήθηκαν τα επίπεδα των 1.150 μονάδων.
Το γεγονός ότι η αγορά επιχείρησε να σπάσει τις 1.200 μονάδες χωρίς αποτέλεσμα και ενώ βρέθηκε στις 1.232 μονάδες πρόσφατα, δεν ήταν ενθαρρυντικό σημάδι. Για την αγορά οι 1.150 μονάδες θα είναι καθοριστικής σημασίας καθώς τυχόν διάσπαση της στήριξης θα οδηγησει την αγορά προς τις 1.100 μονάδες.
Οι 1.150 με 1.230 μονάδες αποτελούν το fair value της αγοράς σε αυτή την συγκυρία, ενώ η βραχυχρόνια διακύμανση θα είναι μεταξύ 1.150 με 1.200 μονάδες επισημαίνουμε εδώ και μιάμιση εβδομάδα και έως τώρα η αγορά δείχνει να κινείται εντός αυτών των επιπέδων.
Για να επιτευχθεί ο στόχος των 1250 μονάδων χρειάζονται σοβαρές εξελίξεις, που για την ώρα δεν διαφαίνονται ενώ οι 1.150 μονάδες καθορίζουν τα σημεία στήριξης...
Στατιστικά ημέρας
Στις τράπεζες επικράτησαν πτωτικές τάσεις με την Eurobank να βρίσκεται στην κορυφή των πιέσεων χάνοντας -5,57%, η Alpha Bank υποχώρησε -3,47% και η Attica Bank -2,72%. Η Πειραιώς έκλεισε κάτω από τα 1,50 ευρώ και συγκεκριμένα στα 1,48 ευρώ με πτώση -2,63%, ενώ μόνο η Εθνική έκλεισε με κέρδη +0,71% στα 4,25 ευρώ.
Πτωτικά έως -4,20% κινήθηκαν και τα τρία warrants.
Στον FTSE 25 οι πιέσεις που ασκήθηκαν εντάθηκαν μετά το μεσημέρι και όλα τα μη τραπεζικά blue chips (πλην της Τέρνα Ενεργειακής) έκλεισαν πτωτικά.
Στην κορυφή των πιέσεων έκλεισαν μετοχές όπως MIG -5,31%, Folli Follie -4,91%, Coca Cola HBC -4,10%, Eurobank Properties -4,04%, ΕΛΠΕ -3,95% και Τιτάνας -3,71%.
Ισχυρές ήταν οι πιέσεις και στο χώρο του FTSE 25 ενώ στο σύνολο της αγοράς 40 μετοχές έκλεισαν με άνοδο έναντι 104 που έκλεισαν με απώλειες.
Η διαγραμματική εικόνα του ΧΑ επιδεινώνεται – Ισχυρές πωλήσεις από Morgan Stanley, BofA, Deutsche Βank στις τράπεζες
Η διαγραμματική εικόνα του ελληνικού χρηματιστηρίου έχει επιδεινωθεί καθώς η διάσπαση των 1.170 μονάδων οδηγεί την αγορά προς την ζώνη των 1.150 με 1.130 μονάδων. που είναι άκρως σημαντική στήριξη.
Διάσπαση των 1.130 μονάδων θα μπορούσε να οδηγήσει την αγορά ακόμη και στις 1.050 μονάδες.
Είναι γεγονός και ορθά είχε αναφερθεί ότι άπαξ και επιχειρήθηκε διάσπαση των 1.200 μονάδων ανεπιτυχώς εσχάτως, η αγορά έδειξε σημάδια κόπωσης.
Σήμερα ειδικά καταγράφονται ρευστοποιήσεις από ξένους ειδικά στην Alpha Βank.
Συγκεκριμένα στην Alpha Bank πωλητές ήταν η Morgan Stanley με 1,7 εκατ. μετοχές, η Bank of America με 1,5 εκατ. μετοχές, η Deutsche Βank 500 χιλ. μετοχές και η Citigroup 300 χιλ. μετοχές.
Στην Πειραιώς πούλησε 950 χιλ. μετοχές η UBS, 400 χιλ. η Morgan Stanley, 200 χιλ. η Citigroup και 120 χιλ. η Deutsche Βank.
Citigroup – Τα emerging markets προετοιμάζονται αλλά ανησυχούν για τον πολιτικό κίνδυνο στην Ελλάδα
Άκρως ενδιαφέροντα συμπεράσματα, εξήχθησαν στο road show της Citigroup στο Λονδίνο για τις ελληνικές τράπεζες. Τα emerging markets είναι έτοιμα για να τοποθετηθούν στις ελληνικές τράπεζες ειδικά σε Πειραιώς και Alpha Βank που θεωρούνται hot stories αλλά υπό κάποιες προϋποθέσεις.
1) Να ξεπεραστούν τα stress tests και η έκθεση της Blackrock και να καταδειχθεί ότι οι ζημίες είναι απορροφήσιμες.
2) Να ξεκαθαρίσει το ζήτημα του πρωτογενούς πλεονάσματος και να μην αυξηθεί ο πολιτικός κίνδυνος.
3) Να παραμείνει υπό έλεγχο το κεφαλαιώδες ζήτημα των προβληματικών δανείων που έχουν φθάσει τα 70 δισ. ευρώ. Τα στελέχη της Πειραιώς Άνθιμος Θωμόπουλος ως CEO της τράπεζας και ο Ψάλτης CFO της Alpha Βank είχαν πλειάδα επαφών με ξένους fund managers. Το ενδιαφέρον για την Ελλάδα είναι μεγάλο και αυξανόμενο. Προφανώς δεν μπορεί να λεχθεί ότι υπάρχουν 2 δισ. που περιμένουν για να τοποθετηθούν στην Ελλάδα αλλά σίγουρα υπάρχουν πάνω από 50 ξένα funds που επενδύουν σε emerging markets και τα οποία βλέπουν θετικά τοποθετήσεις στις τράπεζες ειδικά Πειραιώς και Alpha Βank που έχουν ξεχωρίσει πέραν των οικονομικών τους μεγεθών και σε επίπεδο αποτιμήσεων.
Αναμένεται λοιπόν οι μετοχές των τραπεζών Πειραιώς και Alpha bank να προσελκύσουν τους περισσότερους ξένους τα περισσότερα κεφάλαια από emerging markets funds.
Ωστόσο προσοχή οι ξένοι επιμένουν ο νούμερο ένα κίνδυνος στην Ελλάδα τους επόμενους μήνες θα είναι ο πολιτικός.
Μην περιμένετε ράλι ειδικά στις τράπεζες
Επαναλαμβάνουμε το μήνυμα αυτό γιατί θεωρούμε ότι έγκαιρα είχαμε προειδοποιήσει και με συνέπεια υποστηρίξει.
Οι ελληνικές τράπεζες χωρίζονται σε δύο κατηγορίες.
Τις πανάκριβες όπως η Εθνική Τράπεζα που αποτιμάται με P/BV περί το 2 και οι υπόλοιπες τράπεζες που αποτιμώνται περί το 1 P/BV. H αποτίμηση της Εθνικής δεν δικαιολογείται ενώ Πειραιώς και Alpha βρίσκονται κοντά στο fair value.
Θα το γράφουμε κάθε μέρα ώστε να μην αμφισβητηθεί ποτέ η θέση μας.
Ράλι στο χρηματιστήριο, μεγάλης κλίμακας που να ενθουσιάσει ακόμη και τους πιο απαισιόδοξους θα συμβεί όταν συνειδητοποιήσουν ότι η μόνη λύση για την διάσωση της Ελλάδος είναι το haircut ώστε να καταστεί βιώσιμο το χρέος.
Πιέσεις στις τράπεζες - Άμυνα από την Εθνική
Αυξημένες πιέσεις δέχτηκαν σήμερα οι τραπεζικές μετοχές του Χ.Α. με τις Alpha Bank, Eurobank και Attica Bank να χάνουν από -3% έως 5,57% ξεχωριζοντας στην πτώση, ενώ αντιθέτως, άμυνες προέβαλε η Εθνική που έκλεισε θετικά.
Η Εθνική έκλεισε στα 4,25 ευρώ με άνοδο +0,71% και όγκο 1,385 εκατ. τεμάχια, με κεφαλαιοποίηση 10,18 δισ. ευρώ, έχοντας P/BV στο 2, ενώ η τιμή της αμκ ήταν 4,29 ευρώ.
Το warrant της Εθνικής που ξεκίνησε με τιμή εκκίνησης 6,823 ευρώ έκλεισε στα 1,37 ευρώ με απώλειες -4,20% και όγκο 1,22 εκατ. τεμάχια.
Η Alpha Βank έκλεισε στα 0,5840 ευρώ με πτώση -3,47% και ισχυρό όγκο 17 εκατ. τεμάχια, ενώ έμειναν και 5 εκατ. τεμάχια για πώληση! Αποτιμάται στα 6,34 δισ. ευρώ.
Το warrant της Alpha Βank που ξεκίνησε με πρώτη τιμή εκκίνησης τα 1,45 ευρώ έκλεισε στα 1,16 ευρώ με πτώση -0,85% και όγκο 3,76 εκατ. τεμάχια.
Η Πειραιώς έκλεισε στα 1,48 ευρώ με πτώση -2,63% και όγκο 6 εκατ. τεμάχια, με κεφαλαιοποίηση 7,55 δισ. ευρώ.
Το warrant της Πειραιώς που είχε αρχική τιμή εκκίνησης όταν πρωτοξεκίνησε τα 0,8990 ευρώ έκλεισε στα 0,79 ευρώ αμετάβλητο με όγκο 1,54 εκατ. τεμάχια.
Η Eurobank έκλεισε στα 0,5260 ευρώ με πτώση -5,57% και όγκο 1,34 εκατ. τεμάχια, με την κεφαλαιοποίηση στα 2,89 δισ. ευρώ.
Η Attica Βank έκλεισε στα 0,25 ευρώ με πτώση -2,72% και όγκο 1,3 εκατ. τεμάχια στην κεφαλαιοποίηση των 258 εκατ. ευρώ.
Η μετοχή της Τράπεζας της Ελλάδος έκλεισε στα 14,80 ευρώ με πτώση -1% και αποτίμηση στα 294 εκατ. ευρώ.
Έντονες ρευστοποιήσεις σε όλο τον FTSE 25 - Πτώση άνω του -4% για MIG, Folli Follie, Τιτάνα
Πολύ αιχμηρές ρευστοποιήσεις έλαβαν χώρα σήμερα - και ειδικά μετά το μεσημέρι - στο χώρο του FTSE 25, οδηγώντας σύσσωμες τις μετοχές του Large Cap σε πτώση πλην της Τέρνα Ενεργειακή που στο φινάλε γύρισε σε θετικό έδαφος.
Ο ΟΤΕ έκλεισε στα 9,22 ευρώ με πτώση -3,35% και όγκο 1,35 εκατ. τεμάχια, ενώ αποτιμάται στα 4,51 δισ. ευρώ.
Έχει κρίσιμο τεχνικό σημείο στήριξης τα 9 ευρώ και αντίστασης τα 10 ευρώ.
Η ΔΕΗ έκλεισε στα 10,50 ευρώ με πτώση -1,69% και κεφαλαιοποίηση 2,43 δισ. ευρώ, έχοντας τεχνικό σημείο στήριξης τα 10 ευρώ και αντίστασης τα 11,8 ευρώ.
Η μετοχή του ΟΠΑΠ έκλεισε στα 9,70 ευρώ με πτώση -1,02% παρ' ότι ενδοσυνεδριακά έχανε έως και -4,69%. Αποτιμάται στα 3,09 δισ. ευρώ, ενώ έχει κρίσιμο τεχνικό σημείο στήριξης τα 8,5 ευρώ και αντίστασης τα 10,2 ευρώ.
Η Coca Cola HBC δέχτηκε νέες πιέσεις χάνοντας -4,10% της αξίας της κλείνοντας στην τιμή των 18,93 ευρώ, με κεφαλαιοποίηση στα 6,93 δισ. ευρώ. Πλέον έσπασε το τεχνικό σημείο στήριξης των 19 ευρώ και μένει να δούμε πως θα αντιδράσει ο τίτλος.
Η μετοχή των ΕΛΠΕ έκλεισε στα 8,02 ευρώ με πτώση -3,95% και αποτίμηση 2,45 δισ. ευρώ, ενώ έχει κρίσιμα τεχνικά σημεία τα 8 ευρώ ως στήριξη και 9,8 ευρώ ως αντίσταση.
Ο Τιτάνας έκλεισε στα 19,45 ευρώ με πτώση -3,71% και αποτίμηση 1,49 δισ. ευρώ. Η Standard and Poor’s πρόσφατα αναβάθμισε την πιστοληπτική του ικανότητα στο ΒΒ, ενώ η Deutsche Bank έδωσε νέα υψηλότερη τιμή-στόχο στα 21 από 16,6 ευρώ, ενώ διατηρεί σύσταση "hold" για τον τίτλο.
Η Folli Follie έκλεισε στα 24,58 ευρώ με πτώση -4,91% αλλά παρά αυτή την πτώση, το 5ήμερο ενισχύθηκε κατά +2,59% επιβεβαιώνοντας την ανθεκτικότητά της κοντά στα υψηλά 5ετίας! Αποτιμάται στα 1,64 δισ. ευρώ. Παρόμοιο σκηνικό ανθεκτικότητας και στην Jumbo που σήμερα έχασε μόλις 0,43% με κλείσιμο στα 11,59 ευρώ, ενώ σε εβδομαδιαίο επίπεδο έκλεισε με άνοδο +3,48%.
Η Motor Oil έκλεισε στα 8,59 ευρώ με πτώση -1,94% και αποτίμηση 951 εκατ. ευρώ, ενώ η ΕΥΔΑΠ που είναι ασαφές αν θα ιδιωτικοποιηθεί τελικώς και πότε, έκλεισε στα 7,90 ευρώ με πτώση -2,11% χάνοντας τα 8 ευρώ μετά από αρκετό καιρό...
Η Μυτιληναίος έκλεισε στα 6,04 ευρώ με πτώση -3,05% και αποτίμηση 706 εκατ. ευρώ, ενώ η Μέτκα έκλεισε στα 12 ευρώ με πτώση -1,64% και αποτίμηση 623 εκατ. ευρώ.
Η Ελλάκτωρ έκλεισε στα 3,21 ευρώ με πτώση -3,31%, όγκο 436.000 τεμάχια και αποτίμηση 568 εκατ. ευρώ, ενώ η Τέρνα Ενεργειακή έκλεισε στα 3,67 ευρώ γυρνώντας στο τέλος σε θετικό έδαφος και στο +0,55%, έχοντας πέντε ανοδικές συνεδριάσεις το 5ήμερο, με κέρδη +8,58%!
Η ΜΙG δέχτηκε πολύ αυξημένες πιέσειες χάνοντας -5,31% στα 0,41 ευρώ, διακινώντας όγκο 2,82 εκατ. τεμάχια στην αποτίμηση των 315 εκατ. ευρώ.
Η Intralot έκλεισε στα 1,85 ευρώ με απώλειες -2,12%, όγκο 323.000 τεμάχια και αποτίμηση 294 εκατ. ευρώ, ενώ η Eurobank Properties έκλεισε στα 8,07 ευρώ με πτώση -4,04% στην αποτίμηση των 492 εκατ. ευρώ.
Η ΕΧΑΕ έκλεισε στα 8 ευρώ με πτώση -1,23% και όγκο 296.000 τεμάχια στην αποτίμηση των 522 εκατ. ευρώ, ενώ ο ΟΛΠ έκλεισε στα 18,56 ευρώ με πτώση -3,58% και κεφαλαιοποίηση 464 εκατ. ευρώ.
Η ΓΕΚ Τέρνα έκλεισε στα 3,40 ευρώ με πτώση -2,30% και όγκο 324.433 τεμάχια, η Frigoglass έκλεισε στα 5,27 ευρώ με πτώση -2,23% και αποτίμηση 266 εκατ. ευρώ, ενώ η Σωλ. Κορίνθου έκλεισε στα 1,98 ευρώ με πτώση -0,50% με κεφαλαιοποίηση 245 εκατ. ευρώ.
Η τεχνική εικόνα – Στήριξη 1150-1180 μονάδες, αντίσταση 1230-1250 μονάδες
Τα τεχνικά σημεία στήριξης είναι οι 1180 και εν συνεχεία 1150 μονάδες.
Τα τεχνικά σημεία αντίστασης είναι οι 1230 και εν συνεχεία οι 1250 μονάδες.
Το πρόβλημα στο χρηματιστήριο είναι οι τράπεζες κυρίως που είναι ακριβές και όχι τόσο οι μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25.
Η αγορά χρήζει προσοχής υπό την έννοια ότι κάποιες μετοχές θα συνεχίσουν ανοδικά, κάποιες θα μείνουν στάσιμες και κάποιες πρέπει ακόμη να υποχωρήσουν.
www.bankingnews.gr
Ο τζίρος ήταν αυξημένος έναντι των δύο προηγούμενων συνεδριάσεων και έφτασε στα 102 εκατ. ευρώ, ενώ ο όγκος διαμορφώθηκε στα 47 εκατ. τεμάχια εκ των οποίων τα 32,5 εκατ. τεμάχια διακινήθηκαν στις τράπεζες και στα warrants.
Σε εβδομαδιαίο επίπεδο ο Γενικός Δείκτης είχε πτώση -1,75%, ο FTSE 25 έχασε 2,03%, ενώ ο τραπεζικός δείκτης είχε πτώση 1,18%.
Πολιτικό ρίσκο και φόροι επί των χρηματιστηριακών συναλλαγών δημιουργούν ένα μείγμα καθέ άλλο θετικό για την αγορά...Αν και τίποτα ακόμη δεν είναι σαφές και οριστικό, η γενική αίσθηση της αγοράς είναι ότι οι αποφάσεις που δρομολογούνται θα βλάψουν περαιτέρω την επενδυτική κοινότητα και θα πλήξουν κι άλλο τη διάθεση ανάληψης ρίσκου σε μετοχές. Διαπιστώνονται κενά που αφορούν τον συµψηφισµό παλαιότερων ζηµιών ή την κατάργηση του αφορολόγητου ορίου που αρχικά είχε διατυπωθεί ότι µπορεί να υπάρχει. Σύγχση υπάρχει και σε ότι αφορά τα warrants όπου ο µέτοχος έχει λάβει χωρίς χρηµατική καταβολή τίτλους η υπεραξία φαίνεται ότι θα περιλαµβάνει το σύνολο του κεφαλαίου χωρίς να υπολογίζεται η αποµείωση που υπέστησαν οι µετοχές πριν και κατά την περίοδο της άσκησης του δικαιώµατος προτίµησης γεγονός που οφείλεται και στην απόκτησή τους...
Όλα αυτά, μαζί με το αρκετά ηλεκτρισμένο πολιτικό κλίμα εσχάτως δημιούργησαν ένα μείγμα πιέσεων στο ελληνικό χρηματιστήριο που σήμερα "έδωσε" μια καθολικά πτωτική συνεδρίαση, με αιχμηρά στοιχεία σε αρκετές περιπτώσεις, παρ' ότι υπήρξε μερικός εξωραϊσμός στο τέλος. Μένει να δούμε αν οι ρευστοποιήσεις αφορούν μόνο την ανησυχία για το φορολογικό νομοσχέδιο ή αν οι πωλητές γνωρίζουν κάτι παραπάνω... Οι προσεχείς συνεδριάσεις θα το δείξουν αυτό. Πάντως, είναι θετικό το ότι κρατήθηκαν τα επίπεδα των 1.150 μονάδων.
Το γεγονός ότι η αγορά επιχείρησε να σπάσει τις 1.200 μονάδες χωρίς αποτέλεσμα και ενώ βρέθηκε στις 1.232 μονάδες πρόσφατα, δεν ήταν ενθαρρυντικό σημάδι. Για την αγορά οι 1.150 μονάδες θα είναι καθοριστικής σημασίας καθώς τυχόν διάσπαση της στήριξης θα οδηγησει την αγορά προς τις 1.100 μονάδες.
Οι 1.150 με 1.230 μονάδες αποτελούν το fair value της αγοράς σε αυτή την συγκυρία, ενώ η βραχυχρόνια διακύμανση θα είναι μεταξύ 1.150 με 1.200 μονάδες επισημαίνουμε εδώ και μιάμιση εβδομάδα και έως τώρα η αγορά δείχνει να κινείται εντός αυτών των επιπέδων.
Για να επιτευχθεί ο στόχος των 1250 μονάδων χρειάζονται σοβαρές εξελίξεις, που για την ώρα δεν διαφαίνονται ενώ οι 1.150 μονάδες καθορίζουν τα σημεία στήριξης...
Στατιστικά ημέρας
Στις τράπεζες επικράτησαν πτωτικές τάσεις με την Eurobank να βρίσκεται στην κορυφή των πιέσεων χάνοντας -5,57%, η Alpha Bank υποχώρησε -3,47% και η Attica Bank -2,72%. Η Πειραιώς έκλεισε κάτω από τα 1,50 ευρώ και συγκεκριμένα στα 1,48 ευρώ με πτώση -2,63%, ενώ μόνο η Εθνική έκλεισε με κέρδη +0,71% στα 4,25 ευρώ.
Πτωτικά έως -4,20% κινήθηκαν και τα τρία warrants.
Στον FTSE 25 οι πιέσεις που ασκήθηκαν εντάθηκαν μετά το μεσημέρι και όλα τα μη τραπεζικά blue chips (πλην της Τέρνα Ενεργειακής) έκλεισαν πτωτικά.
Στην κορυφή των πιέσεων έκλεισαν μετοχές όπως MIG -5,31%, Folli Follie -4,91%, Coca Cola HBC -4,10%, Eurobank Properties -4,04%, ΕΛΠΕ -3,95% και Τιτάνας -3,71%.
Ισχυρές ήταν οι πιέσεις και στο χώρο του FTSE 25 ενώ στο σύνολο της αγοράς 40 μετοχές έκλεισαν με άνοδο έναντι 104 που έκλεισαν με απώλειες.
Η διαγραμματική εικόνα του ΧΑ επιδεινώνεται – Ισχυρές πωλήσεις από Morgan Stanley, BofA, Deutsche Βank στις τράπεζες
Η διαγραμματική εικόνα του ελληνικού χρηματιστηρίου έχει επιδεινωθεί καθώς η διάσπαση των 1.170 μονάδων οδηγεί την αγορά προς την ζώνη των 1.150 με 1.130 μονάδων. που είναι άκρως σημαντική στήριξη.
Διάσπαση των 1.130 μονάδων θα μπορούσε να οδηγήσει την αγορά ακόμη και στις 1.050 μονάδες.
Είναι γεγονός και ορθά είχε αναφερθεί ότι άπαξ και επιχειρήθηκε διάσπαση των 1.200 μονάδων ανεπιτυχώς εσχάτως, η αγορά έδειξε σημάδια κόπωσης.
Σήμερα ειδικά καταγράφονται ρευστοποιήσεις από ξένους ειδικά στην Alpha Βank.
Συγκεκριμένα στην Alpha Bank πωλητές ήταν η Morgan Stanley με 1,7 εκατ. μετοχές, η Bank of America με 1,5 εκατ. μετοχές, η Deutsche Βank 500 χιλ. μετοχές και η Citigroup 300 χιλ. μετοχές.
Στην Πειραιώς πούλησε 950 χιλ. μετοχές η UBS, 400 χιλ. η Morgan Stanley, 200 χιλ. η Citigroup και 120 χιλ. η Deutsche Βank.
Citigroup – Τα emerging markets προετοιμάζονται αλλά ανησυχούν για τον πολιτικό κίνδυνο στην Ελλάδα
Άκρως ενδιαφέροντα συμπεράσματα, εξήχθησαν στο road show της Citigroup στο Λονδίνο για τις ελληνικές τράπεζες. Τα emerging markets είναι έτοιμα για να τοποθετηθούν στις ελληνικές τράπεζες ειδικά σε Πειραιώς και Alpha Βank που θεωρούνται hot stories αλλά υπό κάποιες προϋποθέσεις.
1) Να ξεπεραστούν τα stress tests και η έκθεση της Blackrock και να καταδειχθεί ότι οι ζημίες είναι απορροφήσιμες.
2) Να ξεκαθαρίσει το ζήτημα του πρωτογενούς πλεονάσματος και να μην αυξηθεί ο πολιτικός κίνδυνος.
3) Να παραμείνει υπό έλεγχο το κεφαλαιώδες ζήτημα των προβληματικών δανείων που έχουν φθάσει τα 70 δισ. ευρώ. Τα στελέχη της Πειραιώς Άνθιμος Θωμόπουλος ως CEO της τράπεζας και ο Ψάλτης CFO της Alpha Βank είχαν πλειάδα επαφών με ξένους fund managers. Το ενδιαφέρον για την Ελλάδα είναι μεγάλο και αυξανόμενο. Προφανώς δεν μπορεί να λεχθεί ότι υπάρχουν 2 δισ. που περιμένουν για να τοποθετηθούν στην Ελλάδα αλλά σίγουρα υπάρχουν πάνω από 50 ξένα funds που επενδύουν σε emerging markets και τα οποία βλέπουν θετικά τοποθετήσεις στις τράπεζες ειδικά Πειραιώς και Alpha Βank που έχουν ξεχωρίσει πέραν των οικονομικών τους μεγεθών και σε επίπεδο αποτιμήσεων.
Αναμένεται λοιπόν οι μετοχές των τραπεζών Πειραιώς και Alpha bank να προσελκύσουν τους περισσότερους ξένους τα περισσότερα κεφάλαια από emerging markets funds.
Ωστόσο προσοχή οι ξένοι επιμένουν ο νούμερο ένα κίνδυνος στην Ελλάδα τους επόμενους μήνες θα είναι ο πολιτικός.
Μην περιμένετε ράλι ειδικά στις τράπεζες
Επαναλαμβάνουμε το μήνυμα αυτό γιατί θεωρούμε ότι έγκαιρα είχαμε προειδοποιήσει και με συνέπεια υποστηρίξει.
Οι ελληνικές τράπεζες χωρίζονται σε δύο κατηγορίες.
Τις πανάκριβες όπως η Εθνική Τράπεζα που αποτιμάται με P/BV περί το 2 και οι υπόλοιπες τράπεζες που αποτιμώνται περί το 1 P/BV. H αποτίμηση της Εθνικής δεν δικαιολογείται ενώ Πειραιώς και Alpha βρίσκονται κοντά στο fair value.
Θα το γράφουμε κάθε μέρα ώστε να μην αμφισβητηθεί ποτέ η θέση μας.
Ράλι στο χρηματιστήριο, μεγάλης κλίμακας που να ενθουσιάσει ακόμη και τους πιο απαισιόδοξους θα συμβεί όταν συνειδητοποιήσουν ότι η μόνη λύση για την διάσωση της Ελλάδος είναι το haircut ώστε να καταστεί βιώσιμο το χρέος.
Πιέσεις στις τράπεζες - Άμυνα από την Εθνική
Αυξημένες πιέσεις δέχτηκαν σήμερα οι τραπεζικές μετοχές του Χ.Α. με τις Alpha Bank, Eurobank και Attica Bank να χάνουν από -3% έως 5,57% ξεχωριζοντας στην πτώση, ενώ αντιθέτως, άμυνες προέβαλε η Εθνική που έκλεισε θετικά.
Η Εθνική έκλεισε στα 4,25 ευρώ με άνοδο +0,71% και όγκο 1,385 εκατ. τεμάχια, με κεφαλαιοποίηση 10,18 δισ. ευρώ, έχοντας P/BV στο 2, ενώ η τιμή της αμκ ήταν 4,29 ευρώ.
Το warrant της Εθνικής που ξεκίνησε με τιμή εκκίνησης 6,823 ευρώ έκλεισε στα 1,37 ευρώ με απώλειες -4,20% και όγκο 1,22 εκατ. τεμάχια.
Η Alpha Βank έκλεισε στα 0,5840 ευρώ με πτώση -3,47% και ισχυρό όγκο 17 εκατ. τεμάχια, ενώ έμειναν και 5 εκατ. τεμάχια για πώληση! Αποτιμάται στα 6,34 δισ. ευρώ.
Το warrant της Alpha Βank που ξεκίνησε με πρώτη τιμή εκκίνησης τα 1,45 ευρώ έκλεισε στα 1,16 ευρώ με πτώση -0,85% και όγκο 3,76 εκατ. τεμάχια.
Η Πειραιώς έκλεισε στα 1,48 ευρώ με πτώση -2,63% και όγκο 6 εκατ. τεμάχια, με κεφαλαιοποίηση 7,55 δισ. ευρώ.
Το warrant της Πειραιώς που είχε αρχική τιμή εκκίνησης όταν πρωτοξεκίνησε τα 0,8990 ευρώ έκλεισε στα 0,79 ευρώ αμετάβλητο με όγκο 1,54 εκατ. τεμάχια.
Η Eurobank έκλεισε στα 0,5260 ευρώ με πτώση -5,57% και όγκο 1,34 εκατ. τεμάχια, με την κεφαλαιοποίηση στα 2,89 δισ. ευρώ.
Η Attica Βank έκλεισε στα 0,25 ευρώ με πτώση -2,72% και όγκο 1,3 εκατ. τεμάχια στην κεφαλαιοποίηση των 258 εκατ. ευρώ.
Η μετοχή της Τράπεζας της Ελλάδος έκλεισε στα 14,80 ευρώ με πτώση -1% και αποτίμηση στα 294 εκατ. ευρώ.
Έντονες ρευστοποιήσεις σε όλο τον FTSE 25 - Πτώση άνω του -4% για MIG, Folli Follie, Τιτάνα
Πολύ αιχμηρές ρευστοποιήσεις έλαβαν χώρα σήμερα - και ειδικά μετά το μεσημέρι - στο χώρο του FTSE 25, οδηγώντας σύσσωμες τις μετοχές του Large Cap σε πτώση πλην της Τέρνα Ενεργειακή που στο φινάλε γύρισε σε θετικό έδαφος.
Ο ΟΤΕ έκλεισε στα 9,22 ευρώ με πτώση -3,35% και όγκο 1,35 εκατ. τεμάχια, ενώ αποτιμάται στα 4,51 δισ. ευρώ.
Έχει κρίσιμο τεχνικό σημείο στήριξης τα 9 ευρώ και αντίστασης τα 10 ευρώ.
Η ΔΕΗ έκλεισε στα 10,50 ευρώ με πτώση -1,69% και κεφαλαιοποίηση 2,43 δισ. ευρώ, έχοντας τεχνικό σημείο στήριξης τα 10 ευρώ και αντίστασης τα 11,8 ευρώ.
Η μετοχή του ΟΠΑΠ έκλεισε στα 9,70 ευρώ με πτώση -1,02% παρ' ότι ενδοσυνεδριακά έχανε έως και -4,69%. Αποτιμάται στα 3,09 δισ. ευρώ, ενώ έχει κρίσιμο τεχνικό σημείο στήριξης τα 8,5 ευρώ και αντίστασης τα 10,2 ευρώ.
Η Coca Cola HBC δέχτηκε νέες πιέσεις χάνοντας -4,10% της αξίας της κλείνοντας στην τιμή των 18,93 ευρώ, με κεφαλαιοποίηση στα 6,93 δισ. ευρώ. Πλέον έσπασε το τεχνικό σημείο στήριξης των 19 ευρώ και μένει να δούμε πως θα αντιδράσει ο τίτλος.
Η μετοχή των ΕΛΠΕ έκλεισε στα 8,02 ευρώ με πτώση -3,95% και αποτίμηση 2,45 δισ. ευρώ, ενώ έχει κρίσιμα τεχνικά σημεία τα 8 ευρώ ως στήριξη και 9,8 ευρώ ως αντίσταση.
Ο Τιτάνας έκλεισε στα 19,45 ευρώ με πτώση -3,71% και αποτίμηση 1,49 δισ. ευρώ. Η Standard and Poor’s πρόσφατα αναβάθμισε την πιστοληπτική του ικανότητα στο ΒΒ, ενώ η Deutsche Bank έδωσε νέα υψηλότερη τιμή-στόχο στα 21 από 16,6 ευρώ, ενώ διατηρεί σύσταση "hold" για τον τίτλο.
Η Folli Follie έκλεισε στα 24,58 ευρώ με πτώση -4,91% αλλά παρά αυτή την πτώση, το 5ήμερο ενισχύθηκε κατά +2,59% επιβεβαιώνοντας την ανθεκτικότητά της κοντά στα υψηλά 5ετίας! Αποτιμάται στα 1,64 δισ. ευρώ. Παρόμοιο σκηνικό ανθεκτικότητας και στην Jumbo που σήμερα έχασε μόλις 0,43% με κλείσιμο στα 11,59 ευρώ, ενώ σε εβδομαδιαίο επίπεδο έκλεισε με άνοδο +3,48%.
Η Motor Oil έκλεισε στα 8,59 ευρώ με πτώση -1,94% και αποτίμηση 951 εκατ. ευρώ, ενώ η ΕΥΔΑΠ που είναι ασαφές αν θα ιδιωτικοποιηθεί τελικώς και πότε, έκλεισε στα 7,90 ευρώ με πτώση -2,11% χάνοντας τα 8 ευρώ μετά από αρκετό καιρό...
Η Μυτιληναίος έκλεισε στα 6,04 ευρώ με πτώση -3,05% και αποτίμηση 706 εκατ. ευρώ, ενώ η Μέτκα έκλεισε στα 12 ευρώ με πτώση -1,64% και αποτίμηση 623 εκατ. ευρώ.
Η Ελλάκτωρ έκλεισε στα 3,21 ευρώ με πτώση -3,31%, όγκο 436.000 τεμάχια και αποτίμηση 568 εκατ. ευρώ, ενώ η Τέρνα Ενεργειακή έκλεισε στα 3,67 ευρώ γυρνώντας στο τέλος σε θετικό έδαφος και στο +0,55%, έχοντας πέντε ανοδικές συνεδριάσεις το 5ήμερο, με κέρδη +8,58%!
Η ΜΙG δέχτηκε πολύ αυξημένες πιέσειες χάνοντας -5,31% στα 0,41 ευρώ, διακινώντας όγκο 2,82 εκατ. τεμάχια στην αποτίμηση των 315 εκατ. ευρώ.
Η Intralot έκλεισε στα 1,85 ευρώ με απώλειες -2,12%, όγκο 323.000 τεμάχια και αποτίμηση 294 εκατ. ευρώ, ενώ η Eurobank Properties έκλεισε στα 8,07 ευρώ με πτώση -4,04% στην αποτίμηση των 492 εκατ. ευρώ.
Η ΕΧΑΕ έκλεισε στα 8 ευρώ με πτώση -1,23% και όγκο 296.000 τεμάχια στην αποτίμηση των 522 εκατ. ευρώ, ενώ ο ΟΛΠ έκλεισε στα 18,56 ευρώ με πτώση -3,58% και κεφαλαιοποίηση 464 εκατ. ευρώ.
Η ΓΕΚ Τέρνα έκλεισε στα 3,40 ευρώ με πτώση -2,30% και όγκο 324.433 τεμάχια, η Frigoglass έκλεισε στα 5,27 ευρώ με πτώση -2,23% και αποτίμηση 266 εκατ. ευρώ, ενώ η Σωλ. Κορίνθου έκλεισε στα 1,98 ευρώ με πτώση -0,50% με κεφαλαιοποίηση 245 εκατ. ευρώ.
Η τεχνική εικόνα – Στήριξη 1150-1180 μονάδες, αντίσταση 1230-1250 μονάδες
Τα τεχνικά σημεία στήριξης είναι οι 1180 και εν συνεχεία 1150 μονάδες.
Τα τεχνικά σημεία αντίστασης είναι οι 1230 και εν συνεχεία οι 1250 μονάδες.
Το πρόβλημα στο χρηματιστήριο είναι οι τράπεζες κυρίως που είναι ακριβές και όχι τόσο οι μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25.
Η αγορά χρήζει προσοχής υπό την έννοια ότι κάποιες μετοχές θα συνεχίσουν ανοδικά, κάποιες θα μείνουν στάσιμες και κάποιες πρέπει ακόμη να υποχωρήσουν.
www.bankingnews.gr
Σχόλια αναγνωστών