Πέντε συνεδριάσεις απέμειναν μέχρι το κλείσιμο του έτους, με το ενδιαφέρον των επενδυτών να επικεντρώνεται στο αν θα προκύψουν κινήσεις καλλωπισμού (window dressing) ώστε ο Γενικός Δείκτης να επαναπροσεγγίσει τις 2.135 μονάδες, που αποτελούν το υψηλό του έτους
Σχετικά Άρθρα
Καταιγιστικές εξελίξεις στον όμιλο Intralot – Ο ρόλος της Norges Bank και τα νέα συμβόλαια
Οι αποτιμήσεις που φέρνει σε ΔΕΗ και Motor Oil η συναλλαγή της Engie - Δεν ωφελείται η Helleniq Energy
Υψηλοί όγκοι σημειώθηκαν στις τράπεζες, οι οποίες κάλυψαν περίπου το 50% του συνολικού τζίρου της αγοράς, στα 192 εκατ. ευρώ από 91 εκατ. πριν τις δημοπρασίες.
Εκτός των τραπεζών ξεχώρισαν οι συναλλαγές σε Metlen με τζίρο 31 εκατ. ευρώ από 12,5 εκατ. ευρώ πριν τις δημοπρασίες, ο ΟΠΑΠ με τζίρο 27 εκατ. από 7,5 εκατ. , η Jumbo με τζίρο 19,7 εκατ. αππό 11,43 εκατ., η ΔΕΗ με τζίρο 16,8 εκατ. από 7,2 εκατ. και ο ΟΤΕ με τζίρο 12,8 εκατ. από 2,5 εκατ. ευρώ πριν τις δημοπρασίες.
Σύμφωνα με την αναδιάρθρωση των δεικτών Stoxx της 4/12 , Metlen, Viohalco και Τράπεζα Κύπρου προστίθενται στον δείκτη Stoxx Eastern Europe total market large
Επίσης, η μετοχή της Metlen, συμπεριλαμβάνεται στον Stoxx Global 3000 Utilities και Stoxx Eastern Europe 300 Utilities. Επίσης, προστίθεται στον δείκτη Stoxx Developed and Emerging Markets total market, στον δείκτη Stoxx Emerging Markets total market, στον δείκτη Stoxx Balkans total market, στον δείκτη Stoxx Greece total market και στον δείκτη Stoxx All Europe total market.
Όσον αφορά τους δείκτες FTSE Russell στην τελευταία τριμηνιαία αναδιάρθρωση των δεικτών της δεν περιελάμβανε κάποια αλλαγή στην ελληνική χρηματιστηριακή αγορά, όποτε το ενδιαφέρον εστιάστηκε στις αλλαγές στάθμισης
Εν τω μεταξύ, η τριπλή λήξη παραγώγων, ολοκληρώθηκε με τους βασικούς δείκτες της αγοράς να καταγράφουν τα υψηλά της ημέρας. Οι συναλλαγές αυξήθηκαν κατά 15 εκατ. ευρώ, εκ των οποίων τα 10 εκατ. ευρώ αφορούσαν τις τέσσερις συστημικές τράπεζες, ενώ ο όγκος των συναλλαγών αυξήθηκε κατά 3 εκατ. τεμάχια, εκ των οποίων τα 2 εκατ. αφορούσαν τις τράπεζες.
Αναλυτικά, στις τράπεζες, ανοδικά έκελισαν Εθνική +1,51% και Alpha Bank +1,28%, ενώ ήπια υποχώρησε η Eurobank -0,52% από +2% υψηλό ημέρας..
Σήμερα 19/12 ξεκίνησε η διαπραγμάτευση των μετοχών της Eurobank στο Χρηματιστήριο της Κύπρου
Σε συμφωνία επί των βασικών εμπορικών και νομικών όρων για έναν στρατηγικό συνδυασμό ασφαλιστικών δραστηριοτήτων στην Κύπρο, μεταξύ της Universal Life Insurance Public Company («Universal») και της Altius Insurance («Altius»), κατέληξε η Alpha Bank, προκειμένου να δημιουργηθεί ένας από τους τρεις μεγαλύτερους ασφαλιστικούς ομίλους στην Κύπρο, τόσο στους κλάδους Ζωής όσο και στους Γενικούς Κλάδους, με ηγετική θέση στον τομέα Ατυχημάτων και Υγείας.
Σημειώνεται πως από τις 17/12 οι μετοχές της Τράπεζας Πειραιώς παραμένουν εκτός διαπραγμάτευσης στο πλαίσιο της ολοκλήρωσης της αντίστροφης συγχώνευσης (reverse merger), με την επιστροφή των μετοχών στις 22/12/2025.
Στα μη τραπεζικά blue chips, ανοδικά ξεχώρισαν ΔΑΑ +3,04%, Cenergy +2,45%, Coca Cola +2,39%, ΕΛΠΕ +1,57%....ενώ υποχώρησαν μόνον ΟΤΕ -0,65% και Metlen -0,52%
Στο κλείσιμο της συνεδρίασης κατοχυρώνουν δικαίωμα στο μέρισμα οι κάτοχοι μετοχών της Ελλάκτωρ και του ΟΤΕ. Οι δύο μετοχές τη Δευτέρα 22 Δεκεμβρίου θα διαπραγματεύονται χωρίς το δικαίωμα στο μέρισμα.
Ο όμιλος Intralot βρίσκεται σε κρίσιμο σταυροδρόμι λόγω των αρνητικών εξελίξεων στο Ηνωμένο Βασίλειο, μετά την αύξηση του φορολογικού συντελεστή στο 40%. Η τιμή της μετοχής του έχει υποστεί πιέσεις, αλλά φαίνεται να ανακάμπτει, καθώς το ενδιαφέρον μεγάλου επενδυτικού fund μέσω της Norges Bank ενισχύει την κίνηση της μετοχής. Οι συζητήσεις για την είσοδο του fund στο μετοχικό κεφάλαιο βρίσκονται σε προχωρημένο στάδιο, με αναλυτές να εκτιμούν ότι θα ενισχύσουν σημαντικά την αξία της Intralot. Παράλληλα, ο όμιλος είναι σε διαπραγματεύσεις για την απόκτηση δύο μεγάλων συμβολαίων στην αμερικανική αγορά, κάτι που αναμένεται να ενισχύσει τη διεθνή του παρουσία. Το μέλλον του ομίλου φαίνεται γεμάτο προκλήσεις και ευκαιρίες, με την επενδυτική κοινότητα να παρακολουθεί στενά τις εξελίξεις.
Στις εξελίξεις στο Ουκρανικό, οι Ευρωπαίοι τελικά δεν συμφώνησαν να κατάσχουν τα 210 δισεκ. Ρωσικά κεφάλαια αλλά συμφώνησαν να δώσουν 90 δισεκ. στην Ουκρανία για το διάστημα 2026 με 2027 υπό την μορφή άτοκου δανείου... πρόκειται για πρωτοφανή εμπαιγμό κατά... της Ελλάδος με τα τρία μνημόνια.
Το δάνειο δεν εμπεριέχει ρήτρες μνημονίου... αλλά στην Ελλάδα οι Ευρωπαίοι εν καιρώ ειρήνης επέβαλαν τα ντροπιαστικά μνημόνια.
Την ίδια ώρα η Ευρώπη δεν δείχνει την ίδια προθυμία να στηρίξει τους δικούς της πολίτες, που πλήττονται από τις συνέπειες της αυξημένης ακρίβειας και της οικονομικής ανασφάλειας, με τους Έλληνες αγρότες να πληρώνονται αυτά που δικαιούνται με το σταγονόμετρο…
Πέντε συνεδριάσεις απέμειναν μέχρι το κλείσιμο του έτους, με το ενδιαφέρον των επενδυτών να επικεντρώνεται στο αν θα προκύψουν κινήσεις καλλωπισμού (window dressing), ώστε ο Γενικός Δείκτης να επαναπροσεγγίσει τις 2.135 μονάδες, που αποτελούν το υψηλό του έτους
Η πρόβλεψη του BN από τον Αύγουστο του 2025 για το τέλος του «ράλι» και την ολοκλήρωση της ανοδικής κίνησης μέχρι το τέλος του έτους φαίνεται να επιβεβαιώνεται. Το εύρος των 2.000 - 2.100 μονάδων φαίνεται να λειτουργεί πλέον ως οροφή, με την αγορά να αδυνατεί να ξεπεράσει αυτό το όριο. Όπως αναφέρεται, η πιο «δίκαιη» αποτίμηση για την ελληνική αγορά φαίνεται να είναι οι 1.850 μονάδες, επίπεδο που αντιπροσωπεύει μια πιο ισχυρή βάση για τη διαμόρφωση των μελλοντικών εκτιμήσεων.
Για το 2026, οι εκτιμήσεις είναι θετικές, με την αγορά να προβλέπεται να κινηθεί προς τις 2.550 μονάδες, σημειώνοντας άνοδο 22%. Αυτό το νέο μοντέλο ανάκαμψης φαίνεται να επαναλαμβάνεται και το 2026, με τις 2.550 μονάδες να αποτελούν στόχο για το πρώτο εξάμηνο του 2026. Η στρατηγική της αγοράς για το 2025 δείχνει να αποτελεί πρόδρομο για τη συνέχεια, με το 2026 να αναμένεται να φέρει νέο κύκλο ανόδου.
Σε επίπεδο εβδομάδας, ο Γενικός Δείκτης ενισχύθηκε κατά +0,39% και ο FTSE 25 κατά +0,31%. Στον αντίποδα, ο Τραπεζικός Δείκτης μειώθηκε κατά -0,60%.
Η πορεία της ελληνικής χρηματιστηριακής αγοράς στη σημερινή συνεδρίαση
Ανοδικά ξεκίνησε η χρηματιστηριακή αγορά με τον Γενικό Δείκτη +0,19% και τον Τραπεζικό Δείκτη στο +0,28%.
Λίγο πριν τη λήξη της συνεδίασης, με στηρίξεις από Εθνική και Alpha Bank αλλά και από επιλεγμένες μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25, με ΕΛΠΕ +3%, Coca Cola, Jumbo +1,5%...ο Τραπεζικός Δείκτης κατέγραψε το υψηλό της ημέρας +0,87% και ο Γενικός Δείκτης στο +0,74%.
Ο Γενικός Δείκτης στο ελληνικό χρηματιστήριο έκλεισε με άνοδο +0,57% στις 2.112 μονάδες, έχοντας υψηλό τις 2.116,03 μονάδες και χαμηλό τις 2.102,99 μονάδες.
Ο τζίρος και ο όγκος συναλλαγών σε αυξημένα επίπεδα λόγω του rebalancing FTSE Russell και Stoxx.
Αναλυτικότερα, η αξία συναλλαγών διαμορφώθηκε στα 393 εκατ. ευρώ, εξ αυτών τα 31,6 εκατ. ευρώ σε πακέτα, ο όγκος στα 72,2 εκατ. τεμάχια, εκ των οποίων τα 40,7 εκατ. διακινήθηκαν στις τράπεζες.
Προσυμφωνημένες συναλλαγές αξίας 31,65 εκατ. ευρώ και όγκου 5,09 εκατ. τεμαχίων πραγματοποιήθηκαν στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Ειδικότερα, η Eurobank διακίνησε 2,12 εκατ. τεμάχια αξίας 7,48 εκατ. ευρώ, η Εθνική 660,3 χιλ. τεμάχια αξίας 8,78 εκατ. ευρώ, η Οptima Bank 110 χιλ. τεμάχια αξίας 836 χιλ. ευρώ και η Alpha Bank 1,17 εκατ. τεμάχια αξίας 4,09 εκατ. ευρώ. .
Τα ΕΛΠΕ 40 χιλ. τεμάχια αξίας 339,6 χιλ. ευρώ, ο ΟΠΑΠ 39,2 χιλ. τεμάχια αξίας 718 χιλ. ευρώη ΔΕΗ 12 χιλ. τεμάχια αξάις 214 χιλ. ευρώ, η Coca Cola 23 χιλ. αξίας 1,01 εκατ. ευρώ, η Jumbo 211,6 χιλ. τεμάχια αξίας 5,87 εκατ. ευρώ και η Viohalco 40 χιλ. τεμάχια αξίας 479 χιλ. ευρώ..
Η Autohellas 60,9 χιλ. τεμάχια αξίας 721,5 χιλ. ευρώ, η Intralot 500 χιλ. τεμάχια αξίας 520 χιλ. ευρώ και ο Φουρλής 85,3 χιλ. τεμάχια αξίας 362,5 χιλ. ευρώ.
Τα τεχνικά σημεία
Ο Γενικός Δείκτης έκλεισε στις 2.112 μονάδες, με πρώτη αντίσταση τις 2.115 - 2.125 μονάδες και ακολουθούν οι 2.135 μονάδες, το υψηλό του 2.025, οι 2.165, οι 2.180 και οι 2.200 μονάδες.
Στην πρώτη στήριξη βρίσκονται οι 2.050 μονάδες και ακολουθούν οι 2.000 μονάδες, οι 1.970, οι 1.950, οι 1.930, οι 1.920 μονάδες ο εκθετικός ΚΜΟ των 200 ημερών και οι 1.919 μονάδες ο απλός ΚΜΟ των 200 ημερών.
Ο Τραπεζικός Δείκτης έκλεισε στις 2.326 μονάδες, με πρώτη αντίσταση τις 2.350 μονάδες και ακολουθούν οι 2.380, οι 2.400, οι 2.450, οι 2.480 και οι 2.500 μονάδες.
Στην πρώτη στήριξη βρίσκονται οι 2.280 και ακολουθούν οι 2.250, οι 2.200, οι 2.180, οι 2.160, οι 2.100, οι 2.070, οι 2.048 μονάδες ο εκθετικός ΚΜΟ των 200 ημερών και οι 2.029 μονάδες ο απλός ΚΜΟ των 200 ημερών.
Επιδείνωση στα ομόλογα της Ευρωζώνης - To spread με την Ιταλία στις -5 μ.β.
Επιδείνωση καταγράφεται στα ομόλογα της Ευρωζώνης, στον απόηχο των αποφάσεων των Κεντρικών Τραπεζών για τα επιτόκια.
Με τον πληθωρισμό κοντά στον στόχο του 2% της ΕΚΤ, αποφάσει να διατηρήσει αμετάβλητα τα επίτόκια στο 2% για τέτραρη , ενώ αντίθετα μείωση κατά 0,25% αποφάσε η Τράπεζα της Αγγλίας στο 3,75% από 4%.
Το ελληνικό 10ετές ομόλογο βρίσκεται στο 3,49% και το 10ετές ιταλικό 3,54% με το μεταξύ τους spread στις -5 μονάδες βάσης.
Πωλήσεις καταγράφονται στα αμερικανικά ομόλογα, με το 10ετές στο 4,14% και το 2ετές στο 3,49%, με την απόδοση του 10ετούς να παραμένει υψηλότερα από το 2ετές ομόλογο.
Τα ομόλογα μεγαλύτερης διάρκειας τείνουν να έχουν υψηλότερες αποδόσεις για να αντισταθμίσουν τους υψηλότερους κινδύνους που συνεπάγεται η αγορά τους.
Το 2025 έκλεισε με την αξιολόγηση από τον οίκο Fitch Ratings την Παρασκευή 14 Νοεμβρίου, όπου προχώρησε όπως ήταν αναμενόμενο σε αναβάθμιση της μακροπρόθεσμης πιστοληπτικής ικανότητας της Ελλάδας, σε ΒΒΒ από ΒΒΒ- με τις προοπτικές επαναξιολόγησης (outlook) να είναι σταθερές, επιβεβαιώνοντας πλήρως σχετικό δημοσίευμα του bankingnews (ΒΝ)
Όπως είχε γράψει το Bankingnews, η βασική αιτία της αναβάθμισης θα είναι ξεκάθαρα η τραπεζική σταθερότητα και ανάπτυξη, οι τράπεζες έχουν καταστεί πόλος σταθερότητας.
Υπενθυμίζεται, ότι στην κλίμακα ΒΒΒ βρίσκεται ήδη από την Standard and Poor’s, την Καναδική DBRS και την Scope. Οπότε η αναβάθμιση θεωρείται περισσότερο τυπική και όχι ουσιαστική.
Με ρεαλιστικά κριτήρια από τότε που εμφανίστηκε στο προσκήνιο παρεμβάσεις των κεντρικών τραπεζών όπως ποσοτική χαλάρωση κ.α. οι αξιολογήσεις των οίκων πιστοληπτικής διαβάθμισης έχουν χάσει την λαμπερότητα τους…
Tο 2023 χαρακτηρίστηκε από την περιβόητη επιστροφή της Ελλάδος στην επενδυτική βαθμίδα μια παρωχημένη διαδικασία καθώς όπως έχουμε αναλύσει διεξοδικά… η ΕΚΤ έκανε την δουλειά πριν 3 χρόνια… όταν αποφάσισε να αγοράσει και τα ελληνικά ομόλογα τότε junk bond από το παράθυρο.
Η Ελλάδα βρέθηκε άτυπα σε πρόγραμμα ποσοτικής χαλάρωσης, το περιβόητο πρόγραμμα Πανδημίας χωρίς να πληροί τα κριτήρια…
Το 2024 γίναμε μάρτυρες μιας κακοστημένης διαδικασίας χειραγώγησης από τους οίκους αξιολόγησης όπου προέβησαν σε μπαράζ αναβαθμίσεων ώστε η Ελλάδα να αποκτήσει επενδυτική βαθμίδα.
Το investment grade ή επενδυτική βαθμίδα σε ένα κόσμο λογικό θα είχε σημασία αλλά από τότε που εμφανίστηκε η ακραία στρεβλωμένη ποσοτική χαλάρωση ουσιαστικά μετρίασαν την αξία των οίκων αξιολόγησης.
Το 2024 το βασικό κίνητρο για να αναβαθμιστεί η Ελλάδα σε επενδυτική βαθμίδα ήταν κυρίως πολιτικό.
Το 2025 οι οίκοι αξιολόγησης θα μετριάσουν τον ενθουσιασμό τους με την Ελλάδα.
Αν και η αναβάθμιση θεωρείται τυπική γιατί ήδη η Ελλάδα βρίσκεται σε επενδυτική βαθμίδα και η αξιοπιστία των οίκων αξιολόγησης αμφισβητείται, πληρώνονται κάθε φορά που συντάσσουν μια έκθεση και συνήθως για να παίρνουν δουλειές… πουλάνε θετικά σενάρια… εντούτοις για μεγάλο μέρος των επενδυτών είναι υπολογίσιμοι οι οίκοι αξιολόγησης.
Από την άλλη, όλα αυτά δεν έχουν και πολύ μεγάλη σημασία, αφού οι κεντρικές τράπεζες έχουν ακυρώσει την επίδραση των οίκων αξιολόγησης.
Το χρέος στα 403,86 δισεκ. καμία βελτίωση σε απόλυτα μεγέθη, αντιθέτως επιδείνωση 30 δισεκ. σε 2,5 χρόνια…
Από τα 403,86 δισεκ, 105,2 δισεκ. αφορούν κρατικά ομόλογα, 218,8 δισεκ. δάνεια μηχανισμών στήριξης, 8,4 δισεκ. έντοκα γραμμάτια, 57 δισεκ. repos.
Το ελληνικό δημόσιο προσπαθεί μέσω ενδοκυβερνητικού δανεισμού να συντηρηθεί και έτσι εξηγείται γιατί τα repos δεν μειώνονται…
Από το ελληνικό χρέος αυτό που βρίσκεται σε κυκλοφορία είναι τα 105 δισεκ. ομολόγων… π.χ. τα 218 δισεκ. του ελληνικού χρέους είναι δάνεια μηχανισμών στήριξης.
Ωστόσο από αυτά τα 105 δισεκ. τα 40 δισεκ. τα κατέχει ήδη η ΕΚΤ…
Όταν λέμε αναβαθμίστηκε η Ελλάδα σε επενδυτική βαθμίδα σημαίνει ότι τα ομόλογα 105 δισεκ. θα έχουν χαρακτηριστικά επενδυτικής βαθμίδας δεν θα θεωρούνται junk bond…
Δηλαδή ο επικοινωνιακός χαμός είναι για περίπου 105 δισεκ. εκ των οποίων μέρος αυτών κατέχει ήδη και η ΕΚΤ. Οι οίκοι αξιολόγησης δεν θα γελοιοποιηθούν όπως το 2008 και 2009 που βαθμολογούσαν την Ελλάδα σε κλίμακες επενδυτικής βαθμίδας εκτός πραγματικότητας.
Οπότε οι οίκοι αξιολόγησης δεν μας κάνουν και κανένα δώρο αφού το ρίσκο αξιολόγησης που αναλαμβάνουν είναι ασήμαντο.
Άνοδος στις ασιατικές αγορές
Ανοδικά έκλεισαν σήμερα 19/12 οι ασιατικές αγορές, με επίκεντρο την απόφαση της Τράπεζας της Ιαπωνίας (Bank of Japan) να αυξήσει το βασικό της επιτόκιο στο υψηλότερο επίπεδο των τελευταίων τριών δεκαετιών.
Η Bank of Japan αύξησε το βασικό επιτόκιο κατά 0,25%, στο 0,75% επίπεδο που είχε να καταγραφεί από το 1995, επιβεβαιώνοντας τις εκτιμήσεις των οικονομολόγων που συμμετείχαν σε δημοσκόπηση του Reuters.
Η κίνηση έρχεται σε μια περίοδο όπου ο πληθωρισμός παραμένει πάνω από τον στόχο της κεντρικής τράπεζας εδώ και σχεδόν τέσσερα χρόνια.
Σύμφωνα με κυβερνητικά στοιχεία που δόθηκαν στη δημοσιότητα την Παρασκευή, ο πληθωρισμός καταναλωτή στην Ιαπωνία υποχώρησε στο 2,9% τον Νοέμβριο. Ο δομικός πληθωρισμός, ο οποίος εξαιρεί τις τιμές των φρέσκων τροφίμων, παρέμεινε αμετάβλητος στο 3%, σε πλήρη συμφωνία με τις εκτιμήσεις των οικονομολόγων του Reuters.
Την ίδια ώρα, το ιαπωνικό γεν αποδυναμώθηκε κατά 0,33%, διαμορφούμενο στα 156,06 έναντι του δολαρίου.
Ισχυρή ήταν και η κίνηση στην αγορά ομολόγων. Η απόδοση του 10ετούς κρατικού ομολόγου αυξήθηκε πάνω από 3 μονάδες βάσης, φθάνοντας στο 2%, το υψηλότερο επίπεδο από τον Μάιο του 2006.
Η απόδοση του 20ετούς ομολόγου ενισχύθηκε κατά περισσότερες από 2 μονάδες βάσης, στο 2,962%.
Αναλυτικά, ο δείκτης Nikkei στην Ιαπωνία έκλεισε στο +1,02%, ο δείκτης Shanghai στη Κίνα στο +0,36%, ο δείκτης Hang Seng του Χονγκ Κονγκ στο +0,92%, ο δείκτης KOSPI στη Ν. Κορεά στο +0,65% και ο δείκτης S&P/ASX 200 στην Αυστραλία στο +0,47%.
Επιφυλακτικές κινήσεις στις ευρωπαϊκές αγορές
Επιφυλακτικές κινήσεις καταγράφονται στις ευρωπαϊκές αγορές, στον απόηχο των αποφάσεων των Κεντρικών Τραπεζών για τα επιτόκια, με την προσοχή να στρέφεται στα τελευταία οικονομικά δεδομένα
Ο ετήσιος πληθωρισμός των τιμών παραγωγού στη Γερμανία μειώθηκε κατά 2,3% τον Νοέμβριο, ενώ σε μηνιαία βάση, ο δείκτης τιμών παραγωγού παρέμεινε αμετάβλητος.
Η εμπιστοσύνη των Γερμανών καταναλωτών αναμένεται να μειωθεί τον Ιανουάριο, φτάνοντας στο αρνητικό 26,9, μια πτώση 3,5 μονάδων από το αναθεωρημένο ποσοστό του 23,4 % του Δεκεμβρίου , σύμφωνα με την έκθεση που δημοσίευσαν την Παρασκευή το ερευνητικό ινστιτούτο GfK και το Ινστιτούτο Αγοράς της Νυρεμβέργης (NIM). Το ποσοστό ήταν χαμηλότερο από το αναμενόμενο.
Οι τιμές παραγωγού στη Γαλλία μειώθηκαν κατά 3,2% τον Νοέμβριο σε σύγκριση με τον ίδιο μήνα του προηγούμενου έτους, ενώ σε ετήσια βάση οι ιμές παραγωγού για την εγχώρια αγορά μειώθηκαν κατά 3,3%
Οι λιανικές πωλήσεις του Ηνωμένου Βασιλείου αυξήθηκαν κατά 0,6% τον Νοέμβριο σε σύγκριση με τον ίδιο μήνα του προηγούμενου έτους.
Οι επενδυτές παρακολουθούν τις εξελίξεις στη Ρωσία, καθώς ο Πρόεδρος Vladimir Putin αναμένεται να παραχωρήσει την ετήσια συνέντευξη Τύπου του αργότερα σήμερα. Η συνέντευξη, η οποία γίνεται κάθε Δεκέμβριο από το 2001 (εκτός του 2022), αναμένεται να διαρκέσει περίπου τέσσερις ώρες και θα καλύψει γεωπολιτικά, οικονομικά και τεχνολογικά θέματα. Ιδιαίτερο ενδιαφέρον έχει η Ουκρανία, με τον Πούτιν να αναμένεται να τοποθετηθεί για την πρόταση των ΗΠΑ να τερματιστούν οι εχθροπραξίες, εστιάζοντας στα εδαφικά ζητήματα, όπως το Ντονμπάς και η Κριμαία. Εξίσου σημαντικά, η Ρωσία θα αντιμετωπίσει την αυστηροποίηση των δυτικών κυρώσεων και τη στρατηγική της συνεργασίας με την Κίνα και την Ινδία για την αποφυγή κυρώσεων και την ενίσχυση των συμμαχιών με χώρες του Νότου.
Άνοδος +2,9% καταγράφεται στις τιμές του φυσικού αερίου, με το ολλανδικό TTF Ιανουαρίου στα 28,45 ευρώ.
Ήπια ανοδικά κινούνται οι τιμές πετρελαίου με το brent στο +0,60% στα 60,20 δολ. το βαρέλι και το αμερικανικό αργό στα 56,38 δολ. το βαρέλι στο +0,68%.
Ειδικότερα, ο δείκτης Dax στη Γερμανία βρίσκεται στο +0,10%, ο δείκτης CAC στο Παρίσι -0,15%, ο δείκτης FTSE MIB +0,40%, ο δείκτης IBEX 35 στην Ισπανία στο +0,30% και ο FTSE 100 στο Λονδίνο στο +0,05%.
Στη Wall Street, ο Dow Jones κινείται στο +0,50%, ο S&P 500 στο +0,60%, ο Nasdaq στο +0,70% και το ETF GREC στο +0,90% ( 67,54 δολ.).
Μεικτά πρόσημα στις τράπεζες με αυξημένες συναλλαγές λόγω του rebalancing FTSE Russell και Stoxx
Μεικτές τάσεις καταγράφηκαν στις τράπεζες με αυξημένες συναλλαγές λόγω του rebalancing FTSE Russell και Stoxx.
Η Εθνική έκλεισε τα 13,42 ευρώ, με άνοδο +1,51%, με όγκο 4,2 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 12,27 δισ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Εθνικής σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,008 ευρώ προ RS ή 0,12 ευρώ μετά reverse split (στις 15 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,0066 προ RS ή 0,099 μετά reverse split.
Με το νέο reverse split στις 10 παλαιές 1 νέα στις 3 Σεπτεμβρίου 2018 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,20 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 0,99 ευρώ.
Ας σημειωθεί ότι το νέο χαμηλό ιστορικό της Εθνικής πραγματοποιήθηκε στις 17/3/2020 στα 0,8150 ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου των 2,5 δισ. ευρώ στα 2,20 ευρώ, σε σχέση με τα 4,29 ευρώ της αύξησης του 2013 ενώ η ΑΜΚ του 2015 υλοποιήθηκε στα 0,02 ευρώ προ RS ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Εθνικής που ξεκίνησε με τιμή εκκίνησης 6,823 ευρώ είχε τελευταία τιμή 0,0010 ευρώ και τέθηκε εκτός διαπραγμάτευσης οριστικά.
Η Alpha Bank έκλεισε στα 3,4940 ευρώ, με άνοδο +1,28% με όγκο 11,6 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 8,09 δισ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Alpha Βank είνα ι στα 1,16 ευρώ ή προ RS στα 0,0232 ευρώ και σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016(στις 50 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,01898 προ RS ή 0,949 μετά reverse split.
Ας σημειωθεί ότι το νέο ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Alpha Bank πραγματοποιήθηκε στις 2/11/2020 στα 0,4250 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στις 30/10/2020 στα 0,4032 ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 0,44 ευρώ και του 2014 στα 0,65 ευρώ ενώ η τιμή της ΑΜΚ του 2015 ήταν στα 0,04 ευρώ προ reverse split ή 2 ευρώ μετά το reverse split.
Το warrant της Alpha Βank που ξεκίνησε με πρώτη τιμή εκκίνησης τα 1,45 ευρώ βρέθηκε στα 0,0010 ευρώ όπου και σταμάτησε πλέον να διαπραγματεύεται.
Εκτός διαπραγμάτευσης είναι οι μετοχές της Τρ. Πειραιώς στο πλαίσιο της ολοκλήρωσης της αντίστροφης συγχώνευσης (reverse merger), με την επιστροφή των μετοχών στις 22/12/2025.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,0008 ευρώ προ RS ή 0,081 ευρώ μετά reverse split ( στις 100 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό ήταν 0,00067 πρ0 RS ή 0,067 ευρώ μετά RS.
Με το νέο reverse split στις 20 παλαιές 1 νέα δωρεάν τον Ιούλιο 2017 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,62 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 1,34 ευρώ.
Το νέο ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς πραγματοποιήθηκε στις 14/7/2022 στα 0,04303 ευρώ ή 0,71 ευρώ μετά το τελευταίο reverse split στις 16,5 παλαιές 1 νέα (14/4/2021).
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 1,71 ευρώ και του 2014 στα 1,70 ευρώ και η ΑΜΚ του 2015 στα 0,003 ευρώ προ reverse split ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Πειραιώς που είχε αρχική τιμή εκκίνησης όταν πρωτοξεκίνησε τα 0,8990 ευρώ σταμάτησε να διαπραγματεύεται και είχε τελευταία τιμή στα 0,0010 ευρώ.
Η Eurobank έκλεισε στα 3,4750 ευρώ, με πτώση -0,52% με όγκο 23 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 12,62 δισ. ευρώ.
Το ιστορικό ενδοσυνεδριακό χαμηλό στην Eurobank σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,002410 ευρώ προ RS ή 0,2410 ευρώ μετά RS (στις 100 παλαιές 1 νέα).
Η μετοχή της Τράπεζας Κύπρου έκλεισε στα 8,00 ευρώ, αμετάβλητη με όγκο 1,17 εκατ.. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 3,48 δισεκ. ευρώ.
Η Crediabank έκλεισε στα 1,5820 ευρώ, με πτώση -1,74% , με όγκο 614 χιλ. τεμάχια και αποτίμηση στα 2,56 δισεκ. ευρώ.
Η Optima έκλεισε στα 7,60 ευρώ, με πτώση -1,17%, με όγκο 440 χιλ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 1,68 δισ. ευρώ.
Η μετοχή της Τράπεζας της Ελλάδος έκλεισε στα 15,10 ευρώ, με άνοδο +0,33% και κεφαλαιοποίηση 300 εκατ. ευρώ.
Άνοδος στα μη τραπεζικά blue chips με με αυξημένες συναλλαγές λόγω του rebalancing FTSE Russell και Stoxx
Ανοδικά έκλεισε το σύνολο σχεδόν των μη τραπεζικών μετοχών του FTSE 25, με αυξημένες συναλλαγές λόγω του rebalancing FTSE Russell και Stoxx.
Ανοδικά ξεχώρισαν ΔΑΑ +3,04%, Cenergy +2,45%, Coca Cola +2,39%, ΕΛΠΕ +1,57%....
Στον αντίποδα, υποχώρησαν μόνον ΟΤΕ -0,65% και Metlen -0,52%
Η Coca Cola έκλεισε στα 44,50 ευρώ, με άνοδο +2,39% και κεφαλαιοποίηση στα 16,61 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην 1η θέση των κεφαλαιοποιήσεων στις μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25.
Ο ΟΠΑΠ έκλεισε στα 18,44 ευρώ, με άνοδο +0,55% και αποτίμηση 6,77 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην 2η θέση των κεφαλαιοποιήσεων τις μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25.
Ο ΟΤΕ έκλεισε στα 16,72 ευρώ, με πτώση -0,65% και αποτίμηση 6,75 δισ. ευρώ και βρίσκεται στη 3η θέση των κεφαλαιοποιήσεων.
Η ΔΕΗ έκλεισε στα 17,85 ευρώ, με άνοδο +0,11% και αποτίμηση 6,59 δισ. ευρώ, στην 4η θέση των κεφαλαιοποιήσεων στα μη τραπεζικά blue chips.
Η Μetlen έκλεισε στα 42,16 ευρώ, με πτώση -0,52% και κεφαλαιοποίηση 6,03 δισεκ. ευρώ.
Ο Titan Cement International έκλεισε τα 49,65 ευρώ, με άνοδο +0,61% και κεφαλαιοποίηση 3,89 δισ.ευρώ.
Η μετοχή της Jumbo έκλεισε στα 27,76 ευρώ, με άνοδο +1,54% και κεφαλαιοποίηση 3,73 δισ. ευρώ.
Η μετοχή της Motor Oil έκλεισε στα 30,72 ευρώ, αμετάβλητη και κεφαλαιοποίηση 3,40 δισ. ευρώ.
Η Viohalco έκλεισε στα 12,00 ευρώ, με άνοδο +0,67% και κεφαλαιοποίηση στα 3,11 δισ. ευρώ.
Η μετοχή των ΕΛΠΕ έκλεισε στα 8,4150 ευρώ, με άνοδο +1,57% και κεφαλαιοποίηση 2,57 δισ. ευρώ.
Η ΓΕΚ Τέρνα έκλεισε στα 24,84 ευρώ, με άνοδο +0,81% και κεφαλαιοποίηση 2,57 δισ. ευρώ.
Ο Aktor έκλεισε στα 9,40 ευρώ, με άνοδο +0,97% και κεφαλαιοποίηση 1,92 δισ. ευρώ.
Η ΕΥΔΑΠ έκλεισε στα 7,82 ευρώ, με άνοδο +0,90% και κεφαλαιοποίηση 833 εκατ. ευρώ.
Η MIG (που είναι εκτός FTSE 25) έκλεισε στα 3,77 ευρώ, με άνοδο +0,53% και κεφαλαιοποίηση 118 εκατ. ευρώ.
Πωλήσεις στα ομόλογα της Ευρωζώνης - To spread με την Γερμανία στις 60 μονάδες βάσης
Πωλήσεις καταγράφεονται σήμερα 19/12 στα ομόλογα της Ευρωζώνης.
Το ελληνικό 10ετές ομόλογο βρίσκεται στο 3,49% και το 10ετές ιταλικό 3,54% με το μεταξύ τους spread στις -5 μονάδες βάσης.
Το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10 ετών και γερμανικών ομολόγων διαμορφώνεται στις 60 μονάδες βάσης.
Το ελληνικό CDS στο 5ετές που αποτελεί και το benchmark, σήμερα διαμορφώνεται στις 32 μονάδες βάσης.
Ως μέτρο σύγκρισης αναφέρεται ότι το CDS της Αργεντινής βρίσκεται στις 1.030 μονάδες βάσης.
Θυμίζουμε ότι τα επίπεδα ρεκόρ μετά το PSI+ στην Ελλάδα σημειώθηκαν στις 8 Ιουλίου του 2015 στις 8700 μ.β.
Το CDS δουλεύει ως εξής….
Για κάθε 10 εκατ δολάρια έκθεση σε ελληνικό χρέος, ένας επενδυτής που θέλει να αντισταθμίσει τον κίνδυνο χώρας αγοράζει ένα παράγωγο το CDS και πληρώνει π.χ. για την Ελλάδα σήμερα απόδοση 0,32% ή 320 χιλ. δολάρια ασφάλιστρο ανά 10 εκατ δολ. επενδυτική θέση στο ελληνικό χρέος.
Το spread Ελλάδος – Ιταλίας βρίσκεται στις -5 μονάδες βάσης.
Το spread Ελλάδος – Πορτογαλίας βρίσκεται στις 30 μονάδες βάσης.
Επιδείνωση στα ομόλογα της Ευρωζώνης
Επιδείνωση καταγράφεται σήμερα 19/12 στα ομόλογα της Ευρωζώνης.
Το Ιταλικό 10ετές διαμορφώνεται σήμερα 19 Δεκεμβρίου του 2025 στο 3,54%.
Το 10ετές γερμανικό ομόλογο βρίσκεται σήμερα 19/12/2025 στο 2,89%.
Οι αποδόσεις των ευρωπαϊκών ομολόγων διαμορφώνονται ως εξής….
Η Ιρλανδική 10ετία λήξης 2028 εμφανίζει απόδοση στο 3,08% με το ιστορικό χαμηλό -0,333% σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020.
Το 10ετές Πορτογαλικό ομόλογο λήξης Οκτωβρίου 2028 έχει απόδοση 3,19% με ιστορικό χαμηλό στο -0,062% που σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020.
Το Ισπανικό 10ετές έχει απόδοση 3,32% με το ιστορικό χαμηλό στο -0,02% που σημειώθηκε στις 16 Δεκεμβρίου 2020.
Στην Ιταλία το 10ετές ομόλογο λήξης 1η Αυγούστου του 2029 έχει απόδοση 3,54% και με ιστορικό χαμηλό 0,4260% στις 12 Φεβρουαρίου του 2021.
Αξίζει να αναφερθεί ότι η Κύπρος έκδωσε 10ετές ομόλογο με επιτόκιο 2,25% και η τρέχουσα απόδοση του είναι 3,22%.
Το ιστορικό χαμηλό σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020 στο 0,088%.
www.bankingnews.gr
Σχόλια αναγνωστών