γράφει : Πέτρος Λεωτσάκος
Σε εφιάλτη για δεκάδες χιλιάδες δανειολήπτες έχουν μετατραπεί τα δάνεια σε ελβετικό νόμισμα, παρά το γεγονός ότι πριν από λίγα μόνο χρόνια ήταν παράδεισος χαμηλών επιτοκίων και δόσεων.
Η αβεβαιότητα στη ζώνη του ευρώ και η στροφή πλήθους επενδυτών στον ασφαλή λιμένα του ελβετικού νομίσματος έχει οδηγήσει σε ξέφρενη κούρσα της ισοτιμία του έναντι του ενιαίου νομίσματος.
Η αβεβαιότητα στη ζώνη του ευρώ και η στροφή πλήθους επενδυτών στον ασφαλή λιμένα του ελβετικού νομίσματος έχει οδηγήσει σε ξέφρενη κούρσα της ισοτιμία του έναντι του ενιαίου νομίσματος.
Η εξέλιξη αυτή έχει ως αποτέλεσμα όσοι δανειολήπτες είχαν «ποντάρει» στο ελβετικό φράγκο, να πληρώνουν τώρα τσουχτερές δόσεις, καθώς το ελβετικό νόμισμα καταγράφει αλλεπάλληλα υψηλά έναντι του ευρώ, η βουτιά του οποίου έχει εκτινάξει το μηνιαίο κόστος δανεισμού.
Σήμερα ισοτιμία ευρώ/ ελβετικού φράγκου βρίσκεται κοντά στο 1,15 τινάζοντας στον αέρα τους προϋπολογισμούς των δανειοληπτών.
Τα δύο πρόσωπα του νομίσματος
Η μεγάλη «κίνηση» προς το ελβετικό φράγκο έγινε το 2008, όταν η ισοτιμία ήταν ιδιαίτερα ευνοϊκή (κοντά στο 1,60 με 1,62) και τα επιτόκια του ευρώ ακόμα υψηλά. Τότε, σχεδόν το 15% των νέων χορηγήσεων στεγαστικών δανείων γινόταν στο ελβετικό νόμισμα.
Ακόμα όμως και αρκετούς μήνες αργότερα, στα τέλη Ιουλίου του 2009, η ισοτιμία ευρώ/ φράγκου βρισκόταν στο 1,522, ιδιαίτερα συμφέρουσα για όσους είχαν κάνει τη μετατροπή στο ελβετικό νόμισμα. Έτσι, αρκετοί ήταν εκείνοι που και τότε επέλεξαν το ελβετικό νόμισμα. Τα δεδομένα όμως άλλαξαν άρδην και σήμερα η ισοτιμία έχει κατρακυλήσει περίπου στο 1,15. Για ένα μέσο στεγαστικό δάνειο, η πτώση αυτή μεταφράζεται σε χασούρα αρκετών εκατοντάδων ευρώ σε ετήσια βάση.
Μάλιστα, τόσο μεγάλη είναι η πτώση του ευρώ τους τελευταίους μήνες, ώστε όχι μόνο έχει ροκανίσει τα κέρδη από τη διαφορά των τόκων, αλλά και οι δανειολήπτες αναγκάζονται να πληρώνουν εκατοντάδες ευρώ επιπλέον κάθε χρόνο, προκειμένου να ανταποκριθούν στις υψηλότερες δόσεις τους.
Η αύξηση με αριθμούς
Συγκεκριμένα, αν για παράδειγμα κάποιος είχε χρηματοδοτηθεί σε ελβετικό στα τέλη του 2007, όταν η ισοτιμία ευρώ –ελβετικού φράγκου ήταν στο 1,65 τα δεδομένα είχαν ως εξής: για δάνειο 100.000 ευρώ -δηλαδή 165.000 ελβετικών φράγκων, με βάση τη την τότε ισοτιμία, με διάρκεια 25 χρόνια και επιτόκιο 2%, πλήρωνε δόση 699 ελβετικά φράγκα ή 424 ευρώ το μήνα.
Και καθώς από τότε έχει πληρώσει δόσεις για 3,5 σχεδόν χρόνια, το κεφάλαιο σε ελβετικό φράγκο από τα 165.000 έχει μειωθεί στα 147.000 φράγκα. Αν όμως γίνει η μετατροπή σε ευρώ, τότε τα πράγματα αλλάζουν εις βάρος του. Το κεφάλαιο που συνεχίζει να χρωστάει στην τράπεζα, αντί να μειωθεί στις 89.000 έχει αυξηθεί στις 127.800 ευρώ, ενώ η δόση του (ακόμα και αν το επιτόκιο διατηρηθεί αμετάβλητο) έχει αυξηθεί στα 606 ευρώ το μήνα.
Εντούτοις, όπως αναφέρουν τραπεζικά στελέχη, τα σημερινά επίπεδα ισοτιμίας θεωρούνται μάλλον χαμηλά για το ενιαίο νόμισμα, γεγονός που σημαίνει ότι ίσως να κρύβονται ευκαιρίες για εκείνους που τώρα θα αποτολμήσουν την κίνηση να μετατρέψουν τα χρέη τους από ευρώ σε φράγκο.
Εγκλωβισμένοι δανειολήπτες
Επιπλέον, η πτώση στην ισοτιμία εις βάρος του ευρώ καθιστά πλέον ασύμφορη τη μετατροπή του δανείου εκ νέου στο ενιαίο νόμισμα, καθώς στην περίπτωση αυτή προκύπτουν κεφαλαιακές ζημιές για εκείνους που είχαν «εμπιστευθεί» το φράγκο στο παρελθόν. Ουσιαστικά δηλαδή υπάρχει ένας αριθμός δανειοληπτών που έχουν παραμείνει εγκλωβισμένοι στο φράγκο και δεν μπορούν παρά να υποστούν τις υψηλές δόσεις τους, περιμένοντας πότε θα αλλάξει η κατάσταση.
Τραπεζίτες: «Κάντε υπομονή»
Η αλλαγή στα δεδομένα ευρώ/ φράγκου οδήγησε αρκετούς δανειολήπτες να επιστρέψουν στο ευρώ έναντι του ελβετικού νομίσματος, καθώς οι συναλλαγματικές απώλειες είναι υψηλότερες από τη διαφορά του επιτοκίου. Εντούτοις, όπως αναφέρουν τραπεζικά στελέχη, όσοι δεν έκαναν άμεσα τη μετατροπή, ενδέχεται να βγουν περισσότερο κερδισμένοι αν κάνουν υπομονή, καθώς εκτιμούν ότι ένα μεγάλο κομμάτι της μπόρας έχει ουσιαστικά περάσει. Δεν αποκλείουν μάλιστα το ελβετικό φράγκο να γίνει σύντομα ξανά συμφέρουσα επιλογή, ειδικά για εκείνους που θα κάνουν τη μετατροπή τώρα, με την ισοτιμία κοντά στο ναδίρ, καθώς αν η κατάσταση επιστρέψει στα προηγούμενα επίπεδα, θα βρεθούν σημαντικά ωφελημένοι.
Η γνώμη μας
Τα δάνεια σε ξένο νόμισμα ήταν ανέκαθεν ένα επικίνδυνο άθλημα. Σαφώς μπορούν να προφέρουν κέρδη, αλλά κρύβουν και μεγάλες παγίδες, που στην περίπτωση του ελβετικού «έφαγαν» εκατομμύρια ευρώ από τους δανειολήπτες. Πάντως, αν κάποιος έχει τώρα χρέη σε ελβετικό και πιστεύει ότι η Ευρώπη δεν θα καταστραφεί, δεν έχει νόημα να τα μετατρέψει σε ευρώ, καθώς η κατρακύλα του ενιαίου νομίσματος δύσκολα θα συνεχιστεί πολύ περισσότερο και από εκεί και πέρα μόνο προς τα πάνω μπορεί να κινηθεί το σύστημα .
Γιώργος Θεοδώρου
www.bankingnews.gr
Σήμερα ισοτιμία ευρώ/ ελβετικού φράγκου βρίσκεται κοντά στο 1,15 τινάζοντας στον αέρα τους προϋπολογισμούς των δανειοληπτών.
Τα δύο πρόσωπα του νομίσματος
Η μεγάλη «κίνηση» προς το ελβετικό φράγκο έγινε το 2008, όταν η ισοτιμία ήταν ιδιαίτερα ευνοϊκή (κοντά στο 1,60 με 1,62) και τα επιτόκια του ευρώ ακόμα υψηλά. Τότε, σχεδόν το 15% των νέων χορηγήσεων στεγαστικών δανείων γινόταν στο ελβετικό νόμισμα.
Ακόμα όμως και αρκετούς μήνες αργότερα, στα τέλη Ιουλίου του 2009, η ισοτιμία ευρώ/ φράγκου βρισκόταν στο 1,522, ιδιαίτερα συμφέρουσα για όσους είχαν κάνει τη μετατροπή στο ελβετικό νόμισμα. Έτσι, αρκετοί ήταν εκείνοι που και τότε επέλεξαν το ελβετικό νόμισμα. Τα δεδομένα όμως άλλαξαν άρδην και σήμερα η ισοτιμία έχει κατρακυλήσει περίπου στο 1,15. Για ένα μέσο στεγαστικό δάνειο, η πτώση αυτή μεταφράζεται σε χασούρα αρκετών εκατοντάδων ευρώ σε ετήσια βάση.
Μάλιστα, τόσο μεγάλη είναι η πτώση του ευρώ τους τελευταίους μήνες, ώστε όχι μόνο έχει ροκανίσει τα κέρδη από τη διαφορά των τόκων, αλλά και οι δανειολήπτες αναγκάζονται να πληρώνουν εκατοντάδες ευρώ επιπλέον κάθε χρόνο, προκειμένου να ανταποκριθούν στις υψηλότερες δόσεις τους.
Η αύξηση με αριθμούς
Συγκεκριμένα, αν για παράδειγμα κάποιος είχε χρηματοδοτηθεί σε ελβετικό στα τέλη του 2007, όταν η ισοτιμία ευρώ –ελβετικού φράγκου ήταν στο 1,65 τα δεδομένα είχαν ως εξής: για δάνειο 100.000 ευρώ -δηλαδή 165.000 ελβετικών φράγκων, με βάση τη την τότε ισοτιμία, με διάρκεια 25 χρόνια και επιτόκιο 2%, πλήρωνε δόση 699 ελβετικά φράγκα ή 424 ευρώ το μήνα.
Και καθώς από τότε έχει πληρώσει δόσεις για 3,5 σχεδόν χρόνια, το κεφάλαιο σε ελβετικό φράγκο από τα 165.000 έχει μειωθεί στα 147.000 φράγκα. Αν όμως γίνει η μετατροπή σε ευρώ, τότε τα πράγματα αλλάζουν εις βάρος του. Το κεφάλαιο που συνεχίζει να χρωστάει στην τράπεζα, αντί να μειωθεί στις 89.000 έχει αυξηθεί στις 127.800 ευρώ, ενώ η δόση του (ακόμα και αν το επιτόκιο διατηρηθεί αμετάβλητο) έχει αυξηθεί στα 606 ευρώ το μήνα.
Εντούτοις, όπως αναφέρουν τραπεζικά στελέχη, τα σημερινά επίπεδα ισοτιμίας θεωρούνται μάλλον χαμηλά για το ενιαίο νόμισμα, γεγονός που σημαίνει ότι ίσως να κρύβονται ευκαιρίες για εκείνους που τώρα θα αποτολμήσουν την κίνηση να μετατρέψουν τα χρέη τους από ευρώ σε φράγκο.
Εγκλωβισμένοι δανειολήπτες
Επιπλέον, η πτώση στην ισοτιμία εις βάρος του ευρώ καθιστά πλέον ασύμφορη τη μετατροπή του δανείου εκ νέου στο ενιαίο νόμισμα, καθώς στην περίπτωση αυτή προκύπτουν κεφαλαιακές ζημιές για εκείνους που είχαν «εμπιστευθεί» το φράγκο στο παρελθόν. Ουσιαστικά δηλαδή υπάρχει ένας αριθμός δανειοληπτών που έχουν παραμείνει εγκλωβισμένοι στο φράγκο και δεν μπορούν παρά να υποστούν τις υψηλές δόσεις τους, περιμένοντας πότε θα αλλάξει η κατάσταση.
Τραπεζίτες: «Κάντε υπομονή»
Η αλλαγή στα δεδομένα ευρώ/ φράγκου οδήγησε αρκετούς δανειολήπτες να επιστρέψουν στο ευρώ έναντι του ελβετικού νομίσματος, καθώς οι συναλλαγματικές απώλειες είναι υψηλότερες από τη διαφορά του επιτοκίου. Εντούτοις, όπως αναφέρουν τραπεζικά στελέχη, όσοι δεν έκαναν άμεσα τη μετατροπή, ενδέχεται να βγουν περισσότερο κερδισμένοι αν κάνουν υπομονή, καθώς εκτιμούν ότι ένα μεγάλο κομμάτι της μπόρας έχει ουσιαστικά περάσει. Δεν αποκλείουν μάλιστα το ελβετικό φράγκο να γίνει σύντομα ξανά συμφέρουσα επιλογή, ειδικά για εκείνους που θα κάνουν τη μετατροπή τώρα, με την ισοτιμία κοντά στο ναδίρ, καθώς αν η κατάσταση επιστρέψει στα προηγούμενα επίπεδα, θα βρεθούν σημαντικά ωφελημένοι.
Η γνώμη μας
Τα δάνεια σε ξένο νόμισμα ήταν ανέκαθεν ένα επικίνδυνο άθλημα. Σαφώς μπορούν να προφέρουν κέρδη, αλλά κρύβουν και μεγάλες παγίδες, που στην περίπτωση του ελβετικού «έφαγαν» εκατομμύρια ευρώ από τους δανειολήπτες. Πάντως, αν κάποιος έχει τώρα χρέη σε ελβετικό και πιστεύει ότι η Ευρώπη δεν θα καταστραφεί, δεν έχει νόημα να τα μετατρέψει σε ευρώ, καθώς η κατρακύλα του ενιαίου νομίσματος δύσκολα θα συνεχιστεί πολύ περισσότερο και από εκεί και πέρα μόνο προς τα πάνω μπορεί να κινηθεί το σύστημα .
Γιώργος Θεοδώρου
www.bankingnews.gr
Σχόλια αναγνωστών