γράφει : Πέτρος Λεωτσάκος
(upd)Έως τα τέλη Μαΐου του 2011 υποχρεώνονται να υποβάλλουν οι τράπεζες σχέδια απεξάρτησης από την ΕΚΤ και τις εγγυήσεις του δημοσίου στην ΤτΕ επιβεβαιώνοντας πλήρως το www.bankingnews.gr στις 22 Φεβρουαρίου.
Mάλιστα κατά ορισμένες πληροφορίες θα πρέπει με βάση ένα χρονοδιάγραμμα να μειώσουν από 95 δις σε 60 δις ευρώ την ρευστότητα που έχουν αντλήσει από την ΕΚΤ.
Με βάση τις αναφορές που υπάρχουν στο αναθεωρημένο μνημόνιο η Τράπεζα της Ελλάδος έχει ζητήσει από τις τράπεζες να καταρτίσουν και να εφαρμόσουν σχέδια για μεσοπρόθεσμες ανάγκες χρηματοδότησης. Τα σχέδια θα αποσκοπούν στη μείωση της εξάρτησης των τραπεζών από τις πράξεις αναχρηματοδότησης του Ευρωσυστήματος και τις κρατικές εγγυήσεις μέσα σε ένα μεσοπρόθεσμο χρονικό ορίζοντα, και με ένα ρυθμό που θα συμβαδίζει με το μακροοικονομικό και δημοσιονομικό πλαίσιο του προγράμματος.
Τα σχέδια θα απαρτίζονται από μέτρα εξειδικευμένα για κάθε πιστωτικό ίδρυμα, και σχετίζονται, παραδείγματος χάριν, με το μέγεθος και την σύνθεση των ισολογισμών, την κεφαλαιακή δομή και την λειτουργική αποτελεσματικότητα.
Προσχέδια θα ολοκληρωθούν μέχρι τα μέσα Απριλίου.
Η Τράπεζα της Ελλάδος και η ΕΚΤ, σε στενή συνεργασία με την Ευρωπαϊκή Κοινότητα και το ΔΝΤ θα εκτιμήσουν την επάρκεια αυτών των σχεδίων, τα οποία θα συνάδουν με το Πρόγραμμα ΕΕ/ΔΝΤ (και με τα σχέδια αναδιάρθρωσης/βιωσιμότητας τα οποία υποβλήθησαν από την κάθε τράπεζα στην ΕΕ για αυτοτελή έγκριση βάση των κανόνων του ανταγωνισμού).
Η υποβολή αυτών των σχεδίων στην ΕΚΤ και την Τράπεζα της Ελλάδος προτείνεται ως διαρθρωτικό ορόσημο του προγράμματος για το τέλος Μαϊου του 2011.
Το www.bankingnews.gr είχε αναφέρει ότι το τοπίο όσον αφορά την ρευστότητα των τραπεζών αλλάζει και αλλάζει προς το χειρότερο τους επόμενους μήνες…
Σύμφωνα με τραπεζικές πηγές που είχαν επαφές με την Τρόικα προέκυψε το εξής νέο στοιχείο που υποχρεώνει τις διοικήσεις των τραπεζών να μελετήσουν με μεγάλη προσοχή το σκέλος της ρευστότητας.
Η ΤτΕ θα ζητήσει από τις ελληνικές να μειώσουν την εξάρτηση τους από την ΕΚΤ.
Οι ελληνικές τράπεζες έχουν αντλήσει συνολικά 95 δις ευρώ και έναντι αυτής της ρευστότητας έχουν καταθέσει ως εγγυήσεις στην ΕΚΤ 137,7 δις οι οποίες μπορεί να έχουν ξεπεράσει και τα 141 δις ευρώ μετά τις τελευταίες αλλαγές με τα haircut της ΕΚΤ.
Η τρόικα και κατ΄ ουσία και η ΕΚΤ καθώς μέλος της ΕΚΤ συμμετέχει στην Τρόικα έχουν ζητήσει από τις τράπεζες να μειώσουν την εξάρτηση τους.
Τα 95 δις θα πρέπει να γίνουν 60 δις σε διάστημα 12 μηνών αναφέρουν ορισμένες πηγές και προφανώς για να επιτευχθεί ο στόχος αυτός και για να μην βρεθούν σε αδιέξοδο ρευστότητας οι ελληνικές τράπεζες καθώς οι καταθέσεις συνεχίζουν να μειώνονται καθώς δαπανώνται στην εσωτερική αγορά θα πρέπει ή να πουλήσουν περιουσιακά στοιχεία απελευθερώνοντας ρευστότητα ή να συγχωνευθούν ή να μειώσουν δραστικά τα κόστη ή όλα αυτά μαζί.
Στο τραπέζι έχουν πέσει οι εξής προτάσεις λύσεις για την αντιμετώπιση του πιο ακανθώδους του πιο καίριου του πιο δομικού προβλήματος των τραπεζών.
1)Να συνεχίσουν να πωλούν θυγατρικές.
Ήδη η Εθνική πουλάει το 20% της Finansbank, η Eurobank πούλησε το 70% της Polbank και απελευθερώνει 2 δις ρευστότητα ενώ σε ανάλογη κίνηση προχώρησε και η Marfin στην Αυστραλία.
Η Τρόικα έχει ζητήσει από τις ελληνικές τράπεζες να πωλήσουν περιουσιακά στοιχεία περιλαμβανομένων και των θυγατρικών τους στο εξωτερικό.
Οι ελληνικές τράπεζες έχουν επενδύσει συνολικά 15 δις σε κεφάλαια και 20 δις ευρώ σε ρευστότητα στο εξωτερικό.
Αν θεωρητικά πουλούσαν όλες τις θυγατρικές τους στο εξωτερικό θα γλίτωναν ρευστότητα 20 δις ευρώ ετησίως άρα τα 95 δις θα μειώνονταν στα 75 δις ευρώ.
Βέβαια το επιχείρημα αυτό είναι θεωρητικό καθώς τα Βαλκάνια αποτελούν πηγή κερδών και εσόδων για τις τράπεζες και μια μαζική αποεπένδυση από τα Βαλκάνια θα είχε επιπτώσεις μακροπρόθεσμα στο ελληνικό τραπεζικό σύστημα.
2)Να συγχωνευθούν. Η ΤτΕ, η Τρόικα έχουν προτείνει ως εναλλακτική λύση τις συγχωνεύσεις.
Η προσέγγιση της Εθνικής με την Alpha μπορεί να έχει προσκρούσει σε εμπόδια αλλά δεν παύει να αποτελεί την απαρχή αναδιάρθρωσης του τραπεζικού χάρτη.
Το 2011 θεωρούν ορισμένοι ότι θα είναι κε των πραγμάτων έτος deals για τις ελληνικές τράπεζες.
3)Να μειώσουν δραστικά τα κόστη τους.
Π.χ. να μειωθούν οι απολαβές των βασικών στελεχών περαιτέρω, να μειώσουν επίσης ανελαστικά κόστη να μειώσουν γενικά τις δαπάνες τους.
Τρόποι υπάρχουν και είναι θέμα της κάθε διοίκησης να αξιολογήσει τα δεδομένα…
Βέβαια από μόνη της μια λύση ίσως να μην αρκεί και να χρειάζονται σύνθετες λύσεις π.χ. η εφαρμογή των προαναφερόμενων λύσεων μαζί.
Π.χ. και συγχωνεύσεις και πωλήσεις θυγατρικών και μείωση κόστους….
Η ΕΚΤ τους επόμενους μήνες θα πιέσει τις ελληνικές τράπεζες και θα τις πιέσει πολύ…όσον αφορά την ρευστότητα. Οι τράπεζες θα πρέπει να μειώσουν την εξάρτηση τους και αυτή πλέον αποτελεί την πρώτιστη στρατηγική κίνηση των ελληνικών τραπεζών.
Ότι θα συμβεί στον τραπεζικό χάρτη ότι πορεία πάρει ο κλάδος θα είναι απόρροια της πίεσης που θα διογκωθεί το επόμενο διάστημα προς τις τράπεζες από την ΕΚΤ και την Τρόικα…
Πέτρος Λεωτσάκος
www.bankingnews.gr
Με βάση τις αναφορές που υπάρχουν στο αναθεωρημένο μνημόνιο η Τράπεζα της Ελλάδος έχει ζητήσει από τις τράπεζες να καταρτίσουν και να εφαρμόσουν σχέδια για μεσοπρόθεσμες ανάγκες χρηματοδότησης. Τα σχέδια θα αποσκοπούν στη μείωση της εξάρτησης των τραπεζών από τις πράξεις αναχρηματοδότησης του Ευρωσυστήματος και τις κρατικές εγγυήσεις μέσα σε ένα μεσοπρόθεσμο χρονικό ορίζοντα, και με ένα ρυθμό που θα συμβαδίζει με το μακροοικονομικό και δημοσιονομικό πλαίσιο του προγράμματος.
Τα σχέδια θα απαρτίζονται από μέτρα εξειδικευμένα για κάθε πιστωτικό ίδρυμα, και σχετίζονται, παραδείγματος χάριν, με το μέγεθος και την σύνθεση των ισολογισμών, την κεφαλαιακή δομή και την λειτουργική αποτελεσματικότητα.
Προσχέδια θα ολοκληρωθούν μέχρι τα μέσα Απριλίου.
Η Τράπεζα της Ελλάδος και η ΕΚΤ, σε στενή συνεργασία με την Ευρωπαϊκή Κοινότητα και το ΔΝΤ θα εκτιμήσουν την επάρκεια αυτών των σχεδίων, τα οποία θα συνάδουν με το Πρόγραμμα ΕΕ/ΔΝΤ (και με τα σχέδια αναδιάρθρωσης/βιωσιμότητας τα οποία υποβλήθησαν από την κάθε τράπεζα στην ΕΕ για αυτοτελή έγκριση βάση των κανόνων του ανταγωνισμού).
Η υποβολή αυτών των σχεδίων στην ΕΚΤ και την Τράπεζα της Ελλάδος προτείνεται ως διαρθρωτικό ορόσημο του προγράμματος για το τέλος Μαϊου του 2011.
Το www.bankingnews.gr είχε αναφέρει ότι το τοπίο όσον αφορά την ρευστότητα των τραπεζών αλλάζει και αλλάζει προς το χειρότερο τους επόμενους μήνες…
Σύμφωνα με τραπεζικές πηγές που είχαν επαφές με την Τρόικα προέκυψε το εξής νέο στοιχείο που υποχρεώνει τις διοικήσεις των τραπεζών να μελετήσουν με μεγάλη προσοχή το σκέλος της ρευστότητας.
Η ΤτΕ θα ζητήσει από τις ελληνικές να μειώσουν την εξάρτηση τους από την ΕΚΤ.
Οι ελληνικές τράπεζες έχουν αντλήσει συνολικά 95 δις ευρώ και έναντι αυτής της ρευστότητας έχουν καταθέσει ως εγγυήσεις στην ΕΚΤ 137,7 δις οι οποίες μπορεί να έχουν ξεπεράσει και τα 141 δις ευρώ μετά τις τελευταίες αλλαγές με τα haircut της ΕΚΤ.
Η τρόικα και κατ΄ ουσία και η ΕΚΤ καθώς μέλος της ΕΚΤ συμμετέχει στην Τρόικα έχουν ζητήσει από τις τράπεζες να μειώσουν την εξάρτηση τους.
Τα 95 δις θα πρέπει να γίνουν 60 δις σε διάστημα 12 μηνών αναφέρουν ορισμένες πηγές και προφανώς για να επιτευχθεί ο στόχος αυτός και για να μην βρεθούν σε αδιέξοδο ρευστότητας οι ελληνικές τράπεζες καθώς οι καταθέσεις συνεχίζουν να μειώνονται καθώς δαπανώνται στην εσωτερική αγορά θα πρέπει ή να πουλήσουν περιουσιακά στοιχεία απελευθερώνοντας ρευστότητα ή να συγχωνευθούν ή να μειώσουν δραστικά τα κόστη ή όλα αυτά μαζί.
Στο τραπέζι έχουν πέσει οι εξής προτάσεις λύσεις για την αντιμετώπιση του πιο ακανθώδους του πιο καίριου του πιο δομικού προβλήματος των τραπεζών.
1)Να συνεχίσουν να πωλούν θυγατρικές.
Ήδη η Εθνική πουλάει το 20% της Finansbank, η Eurobank πούλησε το 70% της Polbank και απελευθερώνει 2 δις ρευστότητα ενώ σε ανάλογη κίνηση προχώρησε και η Marfin στην Αυστραλία.
Η Τρόικα έχει ζητήσει από τις ελληνικές τράπεζες να πωλήσουν περιουσιακά στοιχεία περιλαμβανομένων και των θυγατρικών τους στο εξωτερικό.
Οι ελληνικές τράπεζες έχουν επενδύσει συνολικά 15 δις σε κεφάλαια και 20 δις ευρώ σε ρευστότητα στο εξωτερικό.
Αν θεωρητικά πουλούσαν όλες τις θυγατρικές τους στο εξωτερικό θα γλίτωναν ρευστότητα 20 δις ευρώ ετησίως άρα τα 95 δις θα μειώνονταν στα 75 δις ευρώ.
Βέβαια το επιχείρημα αυτό είναι θεωρητικό καθώς τα Βαλκάνια αποτελούν πηγή κερδών και εσόδων για τις τράπεζες και μια μαζική αποεπένδυση από τα Βαλκάνια θα είχε επιπτώσεις μακροπρόθεσμα στο ελληνικό τραπεζικό σύστημα.
2)Να συγχωνευθούν. Η ΤτΕ, η Τρόικα έχουν προτείνει ως εναλλακτική λύση τις συγχωνεύσεις.
Η προσέγγιση της Εθνικής με την Alpha μπορεί να έχει προσκρούσει σε εμπόδια αλλά δεν παύει να αποτελεί την απαρχή αναδιάρθρωσης του τραπεζικού χάρτη.
Το 2011 θεωρούν ορισμένοι ότι θα είναι κε των πραγμάτων έτος deals για τις ελληνικές τράπεζες.
3)Να μειώσουν δραστικά τα κόστη τους.
Π.χ. να μειωθούν οι απολαβές των βασικών στελεχών περαιτέρω, να μειώσουν επίσης ανελαστικά κόστη να μειώσουν γενικά τις δαπάνες τους.
Τρόποι υπάρχουν και είναι θέμα της κάθε διοίκησης να αξιολογήσει τα δεδομένα…
Βέβαια από μόνη της μια λύση ίσως να μην αρκεί και να χρειάζονται σύνθετες λύσεις π.χ. η εφαρμογή των προαναφερόμενων λύσεων μαζί.
Π.χ. και συγχωνεύσεις και πωλήσεις θυγατρικών και μείωση κόστους….
Η ΕΚΤ τους επόμενους μήνες θα πιέσει τις ελληνικές τράπεζες και θα τις πιέσει πολύ…όσον αφορά την ρευστότητα. Οι τράπεζες θα πρέπει να μειώσουν την εξάρτηση τους και αυτή πλέον αποτελεί την πρώτιστη στρατηγική κίνηση των ελληνικών τραπεζών.
Ότι θα συμβεί στον τραπεζικό χάρτη ότι πορεία πάρει ο κλάδος θα είναι απόρροια της πίεσης που θα διογκωθεί το επόμενο διάστημα προς τις τράπεζες από την ΕΚΤ και την Τρόικα…
Πέτρος Λεωτσάκος
www.bankingnews.gr
Σχόλια αναγνωστών