Παρά τις προσπάθειες εκτόνωσης παραμένουν οι ανησυχίες πως η κατάσταση μπορεί να ξεφύγει από τον έλεγχο και η σύγκρουση να επεκταθεί σε ολόκληρη την περιοχή
Σχετικά Άρθρα
Τι συμβαίνει; - Ενόχληση επενδυτών και αγοράς για την πορεία συγκεκριμένων μετοχών στο Ελληνικό Χρηματιστήριο
Έρχεται σοκ στις αγορές - O Dimon της JP Morgan δηλώνει: «Δεν αγγίζω μετοχές και ομόλογα»
Το επενδυτικό ενδιαφέρον παραμένει στραμμένο στις εξελίξεις στη Μέση Ανατολή.
Σύμφωνα με την Κεντρική Διοίκηση των ΗΠΑ (CENTCOM), στις 21 Ιουλίου 2026 οι Ηνωμένες Πολιτείες εξαπέλυσαν νέο κύμα επιθέσεων κατά του Ιράν. Από την πλευρά του, το Σώμα των Φρουρών της Ισλαμικής Επανάστασης του Ιράν (IRGC) ανακοίνωσε ότι εξαπέλυσε επιθέσεις εναντίον αμερικανικών στρατιωτικών βάσεων στο Κουβέιτ, το Κατάρ και την Ιορδανία, με τη βάση Camp Arifjan στο Κουβέιτ να φέρεται ότι υπέστη σημαντικές ζημιές.
Παράλληλα, δύο δεξαμενόπλοια δέχθηκαν πλήγματα, εκ των οποίων το ένα είναι ελληνικών συμφερόντων, γεγονός που εντείνει τις ανησυχίες για την ασφάλεια της ναυσιπλοΐας στον Περσικό Κόλπο. Οι πληροφορίες για τις ανθρώπινες απώλειες παραμένουν αντικρουόμενες, καθώς ορισμένες πηγές αναφέρουν ότι περισσότεροι από 100 Αμερικανοί στρατιώτες έχουν τραυματιστεί από τις πρόσφατες ιρανικές επιθέσεις, ενώ άλλες κάνουν λόγο για 16 νεκρούς και σχεδόν 100 τραυματίες.
Παρά την επιδείνωση της κατάστασης στον Περσικό Κόλπο και στο Στενό του Hormuz, στο διπλωματικό παρασκήνιο καταβάλλονται προσπάθειες αποκλιμάκωσης. Το Πακιστάν και το Κατάρ φέρονται να έχουν προτείνει σε Ηνωμένες Πολιτείες και Ιράν την επιστροφή στις θέσεις που ίσχυαν πριν από τις 28 Ιουλίου, προκειμένου να δημιουργηθούν οι προϋποθέσεις για την επανέναρξη των διαπραγματεύσεων.
Σύμφωνα με πληροφορίες του Axios, η νέα πρόταση για κατάπαυση του πυρός προβλέπει τον τερματισμό των εχθροπραξιών, την επαναλειτουργία των θαλάσσιων οδών μέσω του Στενού του Ορμούζ και τη διατήρηση του μνημονίου.
Στις τιμές του πετρελαίου το μεγαλύτερο μέρος της ανόδου των προηγούμενων ημερών διατηρείται με την νευρικότητα να κυριαρχεί, με το brent ενισχύεται +2% στα 91 δολάρια το βαρέλι και το αμερικανικό αργό WTI στο +2,5% στα 84,40 δολάρια το βαρέλι.
Στο εσωτερικό, στο επίκεντρο παρέμεινε η Aktor με τη μετοχή να πιέζεται στο -9,98% στα 11,72 ευρώ, στο χαμηλό της ημέρας, με αυξημένο όγκο 1,9 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση στα 2,39 δισ. ευρώ.
Σύμφωνα με την ανακοίνωση της εταιρείας και λαμβάνοντας υπόψη την ισχυρή ζήτηση που εκδηλώθηκε κατά τη διαδικασία βιβλίου προσφορών έως και τις 20 Ιουλίου 2026, το εύρος της τιμής διάθεσης των νέων μετοχών στην προσφορά αναμένεται πλέον να διαμορφωθεί σε €11,25 – €12,00 ανά νέα μετοχή, με discount από 8% έως 13,5% σε σχέση με τη χθεσινή τιμή των 13,02 ευρώ, ενώ σε σχεση με την ανώτατη τιμή πoυ δόθηκε των 13,52 ευρώ το discount είναι από 11% έως 17%.
Οι εντολές που ελήφθησαν έως τις 20 Ιουλίου 2026 αντιπροσωπεύουν ζήτηση πολλαπλάσια του αριθμού των Νέων Μετοχών που προσφέρονται στο ανωτέρω εύρος τιμών. Η Εταιρεία θα ενημερώνει δεόντως το επενδυτικό κοινό για κάθε ουσιώδη εξέλιξη σχετικά με τη διαδικασία της Προσφοράς.
Η αύξηση έχει ήδη υπερκαλυφθεί 3 φορές και αυτό οδηγεί στην απόφαση να αυξηθεί το ποσό που θα αντληθεί, στα 700 με 750 εκατ ευρώ.
Υπενθυμίζεται ότι η αύξηση μετοχικού κεφαλαίου άνω των 650 εκατ. ευρώ της Aktor με ανώτατη τιμή τα 13,52 ευρώ ξεκίνησε χθες 20 Ιουλίου και ολοκληρώνεται στις 22 Ιουλίου, ενώ η έναρξη διαπραγμάτευσης των νέων μετοχών αναμένεται στις 28 Ιουλίου
Στις 23 Ιουλίου, θα ανοίξει το βιβλίο για την έκδοση του ομολόγου των 300 εκατ. ευρώ, της Aktor.
Το ενδιαφέρον των επενδυτών στρέφεται πλέον και στην απόφαση της Ευρωπαϊκής Κεντρικής Τράπεζας για τα επιτόκια στις 23/7. Η αγορά αναμένει ευρέως ότι η ΕΚΤ θα διατηρήσει αμετάβλητα τα επιτόκια στο 2,25% καθώς οι αξιωματούχοι αξιολογούν τις επιπτώσεις των γεωπολιτικών εντάσεων, των ενεργειακών τιμών και της πορείας του πληθωρισμού, ενώ ακολουθεί η απόφαση της Fed στις 29/7.
Σε τεχνικό επίπεδο, η ζώνη των 2.500 - 2.520 μονάδων αποτελεί την πρώτη αντίσταση, ενώ η αγορά έδειξε αντοχές στην πρώτη στήριξη των 2.438 μονάδων. Η διάσπαση τους οδηγεί στις 2.300 μονάδες , ενώ εάν οι γεωπολιτικές εξελίξεις στον Περσικό Κόλπο επιδεινωθούν, αυξάνονται οι πιθανότητες επαναπροσέγγισης των 2.200 μονάδων, όπου συγκλίνουν ο απλός και ο εκθετικός κινητός μέσος όρος 200 ημερών, προσδίδοντας ιδιαίτερη τεχνική βαρύτητα στη συγκεκριμένη περιοχή.
Στις τράπεζες, στο υψηλό της ημέρας στις δημοπρασίες έκλεισαν Eurobank +6,18%, Πειραιώς +5,62% και Alpha Bank +4,7% καιακολούθησε η Εθνική +3,48%.
Το ενδιαφέρον εστιάζεται στις επικείμενες ανακοινώσεις των αποτελέσματα των τραπεζών α’ εξαμήνου.
Την αυλαία ανοίγει η Πειραιώς στις 29/7 ακολουθούν στις 30/7 Εθνική, Eurobank και Optima Bank, στις 31/7 η Alpha Bank, στις 4/8 η Τράπεζα Κύπρου όπου θα ανακοινωθεί και η πληρωμή του ενδιάμεσου μερίσματος και στις 6/8 η CrediaBank.
Στα μη τραπεζικά blue chips, ανοδικά ξεχώρισαν ΔΕΗ +2,69%, Jumbo +2,16%, Cenergy +1,36%, Allwyn +1,22% ... ενώ υποχώρησαν Αktor -9,98%, ΕΥΔΑΠ -1,32%, Viohalco -0,92%...
Από σήμερα 21/7 οι μετοχές της Avax είναι διαπραγματεύσιμες χωρίς το δικαίωμα στο μέρισμα ύψους 0,10 ευρώ ανά μετοχή. Αύριο 22/7 η Jumbo θα κόψει το δικό της μέρισμα ύψους 0,70 ευρώ και η Alter Ego Media την επιστροφή κεφαλαίου των 0,09 ευρώ.
Συνεχίζει τις οριακές μεταβολές στη short θέση που έχει η Qube Research στη Bally’s Intralot. Συγκεκριμένα χθες 20/7 ενίσχυσε τη short θέση της στο 0,80007% από 0,79705% που ήταν στις 15 Ιουλίου.
Με οριακές μεταβολές ξεκίνησε η χρηματιστηριακή αγορά με τον Γενικό Δείκτη +0,07% και τον Τραπεζικό Δείκτη στο -0,01%.
Στις δημοπρασίες εντάθηκαν οι αγοραστικές παρεμβάσεις στις τράπεζες, με Eurobank +6,18%, Πειραιώς +5,62% ..αλλά και στην ΔΕΗ +2,69%.και ο Τραπεζικός Δείκτης έκλεισε στο υψηλό της ημέρας +4,29% και ο Γενικός Δείκτης στο +2,08%.
Ο Γενικός Δείκτης στο ελληνικό χρηματιστήριο έκλεισε με άνοδο +2,08% στις 2.500 μονάδες, έχοντας υψηλό τις 2.500,79 μονάδες και χαμηλό τις 2.451,58 μονάδες
Ο τζίρος και ο όγκος συναλλαγών σε αυξημένα επίπεδα, συμπεριλαμβανομένων και των πακέτων.
Αναλυτικότερα, η αξία συναλλαγών διαμορφώθηκε στα 375,8 εκατ. ευρώ, εξ αυτών τα 75,3 εκατ. ευρώ σε πακέτα, ο όγκος στα 58,1 εκατ. τεμάχια εκ των οποίων τα 42,4 εκατ. διακινήθηκαν στις τράπεζες.
Προσυμφωνημένες συναλλαγές αξίας 7,47 εκατ. ευρώ και όγκου 10 εκατ. τεμαχίων πραγματοποιήθηκαν στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Αναλυτικά, η Alpha Bank διακίνησε 2,4 εκατ. τεμάχια αξίας 9,6 εκατ. ευρώ, η Εθνική 1,75 εκατ. τεμάχια αξίας 26,6 εκατ. ευρώ, η Eurobank 3,35 εκατ. τεμάχια αξίας 14,3 εκατ. ευρώ, η Πειραιώς 206 χιλ. τεμάχια αξίας 1,91 εκατ. ευρώ, η Τρ. Κύπρου 118,4 χιλ. αξίας 1,18 εκατ. ευρώ, η Optima Bank 290 χιλ. τεμάχια αξίας 2,97 εκατ. ευρώ και η CrediaBank 494,8 χιλ. τεμάχια αξίας 478 χιλ. ευρώ
Η ΔΕΗ 240 χιλ. τεμάχια αξίας 5,39 εκατ. ευρώ, η Cenergy 15,2 χιλ. τεμάχια αξίας 312 χιλ. ευρώ, η ΓΕΚ Τέρνα 15 χιλ. τεμάχια αξίας 659,1 χιλ. ευρώ, η Jumbo 20 χιλ. τεμάχια αξίας 465,2 χιλ. ευρώ, ο Τιτάν 7,25 χιλ. τεμάχια αξίας 354,5 χιλ. ευρώ, η ΓΕΚ Τέρνα 30 χιλ. τεμάχια αξίας 1,32 εκατ. ευρώ, o Αktor 991 χιλ. τεμάχια αξίας 12,07 εκατ. ευρώ, η ΕΛΧΑ 43,8 χιλ. τεμάχια αξίας 186,1 εκατ. ευρώ και ο ΔΑΑ 31,1 χιλ. τεμάχια αξίας 325,8 χιλ. ευρώ.
Τα τεχνικά σημεία
Ο Γενικός Δείκτης έκλεισε στις 2.500 μονάδες, στην πρώτη αντίσταση των 2.500 - 2.520 μονάδων και ακολουθούν οι 2.550, οι 2.600, οι 2,750 και οι 2.800 μονάδες.
Στην πρώτη στήριξη βρίσκονται οι 2.438 μονάδες και ακολουθούν οι 2.400, οι 2.320 – 2.300 μονάδες, οι 2.250, οι 2.209 μονάδες, ο απλός ΚΜΟ των 200 ημερών και οι 2.208 μονάδες, ο εκθετικός ΚΜΟ των 200 ημερών.
Ο Τραπεζικός Δείκτης έκλεισε στις 2.847 μονάδες, με πρώτη αντίσταση τις 2.850 μονάδες και ακολουθούν οι 2.950 και οι 3.000 μονάδες.
Στην πρώτη στήριξη βρίσκονται οι 2.650 μονάδες και ακολουθούν οι 2.600, οι 2.503 μονάδες o απλός ΚΜΟ των 200 ημερών και οι 2.470 μονάδες ο εκθετικός ΚΜΟ των 200 ημερών.
Eπιδείνωση στα ομόλογα της Ευρωζώνης - To spread με την Ιταλία στις -11 μ.β.
Επιδείνωση καταγράφεται στα ομόλογα της Ευρωζώνης, με επίκεντρο τις γεωπολιτικές εντάσεις στη Μέση Ανατολή οι οποίες διατηρούν τους φόβους για την άνοδο του πληθωρισμού και διατηρεί την αβεβαιότητα γύρω από την επόμενη κίνηση των κεντρικών τραπεζών στο μέτωπο των επιτοκίων.
Το ενδιαφέρον των επενδυτών στρέφεται πλέον στη συνεδρίαση της Ευρωπαϊκής Κεντρικής Τράπεζας στις 23/7 . Αν και η πλειονότητα των οικονομολόγων εκτιμά ότι η ΕΚΤ θα διατηρήσει αμετάβλητο το επιτόκιο καταθέσεων, η πρόσφατη άνοδος των τιμών του πετρελαίου έχει οδηγήσει τις αγορές χρήματος να αυξήσουν τις πιθανότητες μιας μεταγενέστερης αύξησης των επιτοκίων.
Οι υπεύθυνοι χάραξης πολιτικής καλούνται να ισορροπήσουν μεταξύ της υποτονικής οικονομικής ανάπτυξης στην Ευρωζώνη και του κινδύνου νέων πληθωριστικών πιέσεων από την πλευρά της προσφοράς.
Υπενθυμίζεται ότι η ΕΚΤ μείωσε τα επιτόκια τέσσερις φορές το α' εξάμηνο του 2025, οδηγώντας το βασικό της επιτόκιο καταθέσεων από το 3% στις αρχές του έτους στο 2% έως τα μέσα Ιουνίου. Ωστόσο, τον περασμένο μήνα αναγκάστηκε να αλλάξει πορεία, προχωρώντας σε αύξηση κατά 25 μονάδες βάσης, στο τρέχον επίπεδο του 2,25%.
Στις ΗΠΑ μια νέα σειρά πιο ήπιων οικονομικών δεδομένων, όπως ο τελευταίος δείκτης Τιμών Παραγωγού (PPI) ο οποίος διαμορφώθηκε χαμηλότερα από τις προσδοκίες των αγορών, σε συνδυασμό με την πρόσφατη υποχώρηση των τιμών καταναλωτή (CPI) και την εμφανή επιβράδυνση της αγοράς εργασίας, ενισχύουν την εκτίμηση των επενδυτών ότι η Federal Reserve στην επόμενη συνέδριαση στις 27 Ιουλίου, θα αποφύγει προς το παρόν μια επιθετική αλλαγή πολιτικής.
Το ελληνικό 10ετές ομόλογο βρίσκεται στο 3,89% και το 10ετές ιταλικό 4% με το μεταξύ τους spread στις -11 μονάδες βάσης.
Πωλήσεις καταγράφονται και στα αμερικανικά ομόλογα, με το 10ετές στο 4,59%και το 2ετές στο 4,20%, με την απόδοση του 10ετούς να παραμένει υψηλότερα από το 2ετές ομόλογο.
Τα ομόλογα μεγαλύτερης διάρκειας τείνουν να έχουν υψηλότερες αποδόσεις για να αντισταθμίσουν τους υψηλότερους κινδύνους που συνεπάγεται η αγορά τους.
Το 2025 αποτέλεσε έτος-ορόσημο για τις αναβαθμίσεις του ελληνικού αξιόχρεου. Όπως είχε γράψει το Bankingnews, η βασική αιτία της αναβάθμισης θα είναι ξεκάθαρα η τραπεζική σταθερότητα και ανάπτυξη, οι τράπεζες έχουν καταστεί πόλος σταθερότητας.
Για το 2026, ο πρώτος κύκλος των αξιολογήσεων άνοιξε την Παρασκευή 6 Μαρτίου με τον καναδικό οίκο DBRS να διατηρεί σε BBB τη μακροπρόθεσμη πιστοληπτική ικανότητα της Ελλάδας, όπως αναμενόταν, χωρίς να μεταβάλει στις σταθερές προοπτικές επαναξιολόγησης (trend), αμετάβλητη ήταν η αξιολόγηση από την Moody’s στις 13/3 η οποία διατήρησε τη μακροπρόθεσμη πιστοληπτική ικανότητα της Ελλάδας στο επίπεδο Baa3, χωρίς να μεταβάλει τις σταθερές προοπτικές επαναξιολόγησης (outlook).
Ομοίως και η γερμανική Scope διατήρησε αμετάβλητη την αξιολόγηση την Παρασκευή 20/3.
Στάση αναμονής κράτησε ο αμερικανικός οίκος Standard and Poor’s στις 24/4, με τη βαθμολογία του να παραμένει σε «ΒΒΒ» με σταθερές προοπτικές.
Eν τω μεταξύ και η Fitch Ratings, στις 8/5/2026 διατήρησε σε ΒΒΒ την αξιολόγηση για τη μακροπρόθεσμη πιστοληπτική ικανότητα της Ελλάδας με σταθερές τις προοπτικές (outlook).
Ο δεύτερος γύρος των αξιολογήσεων ξεκινά στις 4 Σεπτεμβρίου, και πάλι με την DBRS, ενώ ιδιαίτερο ενδιαφέρον παρουσιάζει η 18η Σεπτεμβρίου καθώς θα έχουμε διπλή αξιολόγηση την ίδια ημέρα από Moody’s και Scope.
Η αυλαία πέφτει στις 23 Οκτωβρίου με την S&P και στις 6 Νοεμβρίου με τη Fitch.
Υπενθυμίζεται ότι το 2023 χαρακτηρίστηκε από την περιβόητη επιστροφή της Ελλάδος στην επενδυτική βαθμίδα μια παρωχημένη διαδικασία καθώς όπως έχουμε αναλύσει διεξοδικά… η ΕΚΤ έκανε την δουλειά πριν 3 χρόνια… όταν αποφάσισε να αγοράσει και τα ελληνικά ομόλογα τότε junk bond από το παράθυρο.
Η Ελλάδα βρέθηκε άτυπα σε πρόγραμμα ποσοτικής χαλάρωσης, το περιβόητο πρόγραμμα Πανδημίας χωρίς να πληροί τα κριτήρια…
Το 2024 γίναμε μάρτυρες μιας κακοστημένης διαδικασίας χειραγώγησης από τους οίκους αξιολόγησης όπου προέβησαν σε μπαράζ αναβαθμίσεων ώστε η Ελλάδα να αποκτήσει επενδυτική βαθμίδα.
Το investment grade ή επενδυτική βαθμίδα σε ένα κόσμο λογικό θα είχε σημασία αλλά από τότε που εμφανίστηκε η ακραία στρεβλωμένη ποσοτική χαλάρωση ουσιαστικά μετρίασαν την αξία των οίκων αξιολόγησης.
Το 2024 το βασικό κίνητρο για να αναβαθμιστεί η Ελλάδα σε επενδυτική βαθμίδα ήταν κυρίως πολιτικό.
Η αξιοπιστία των οίκων αξιολόγησης αμφισβητείται, πληρώνονται κάθε φορά που συντάσσουν μια έκθεση και συνήθως για να παίρνουν δουλειές… πουλάνε θετικά σενάρια… εντούτοις για μεγάλο μέρος των επενδυτών είναι υπολογίσιμοι οι οίκοι αξιολόγησης.
Από την άλλη, όλα αυτά δεν έχουν και πολύ μεγάλη σημασία, αφού οι κεντρικές τράπεζες έχουν ακυρώσει την επίδραση των οίκων αξιολόγησης.
Είναι αξιοσημείωτο ότι από τα 403,86 δισ. ευρώ του ελληνικού δημόσιου χρέους, 105,2 δισ. ευρώ αφορούσαν κρατικά ομόλογα, 218,8 δισ. ευρώ δάνεια μηχανισμών στήριξης, 8,4 δισ. ευρώ έντοκα γραμμάτια και περίπου 57 δισ. ευρώ repos.
Σε εκείνη τη φάση, το ελληνικό δημόσιο βασιζόταν σε σημαντικό βαθμό στον ενδοκυβερνητικό δανεισμό για τη διαχείριση της ρευστότητας, γεγονός που εξηγούσε γιατί τα repos παρέμεναν σε υψηλά επίπεδα.
Από το σύνολο του χρέους, αυτό που βρισκόταν ουσιαστικά σε κυκλοφορία ήταν τα περίπου 105 δισ. ευρώ των κρατικών ομολόγων, καθώς τα δάνεια των μηχανισμών στήριξης δεν αποτελούν διαπραγματεύσιμους τίτλους. Επιπλέον, ήδη τότε, σημαντικό μέρος αυτών των ομολόγων κατείχε η ΕΚΤ, περιορίζοντας περαιτέρω το πραγματικό free float της αγοράς.
Για το 2026 το ελληνικό δημόσιο χρέος προβλέπεται να διαμορφωθεί στα 359,3 δισ. ευρώ ή στο 138,2% του ΑΕΠ.
Ωστόσο, με την επιβάρυνση από τα senior δάνεια του νόμου Κατσέλη εκτιμάται ότι θα αυξηθεί περίπου στα 360,3 δισ. ευρώ, την ώρα που το 2025 είχε ανέλθει στα 362,8 δισ. ευρώ ή 145,9% του ΑΕΠ, χωρίς ωστόσο να έχει αλλάξει ριζικά η δομή του.
Τα κρατικά ομόλογα παραμένουν κοντά στα 100 δισ. ευρώ, τα δάνεια των μηχανισμών στήριξης εξακολουθούν να αποτελούν το μεγαλύτερο μέρος του χρέους, ενώ η μείωση του συνολικού μεγέθους οφείλεται κυρίως στη συρρίκνωση βραχυπρόθεσμων και ταμειακών υποχρεώσεων.
Υπό αυτή την έννοια, η αναβάθμιση της Ελλάδας σε επενδυτική βαθμίδα αφορά μια περιορισμένη αλλά κρίσιμη αγορά τίτλων, και όχι το σύνολο του δημόσιου χρέους. Οι οίκοι αξιολόγησης δεν επαναλαμβάνουν τα σφάλματα της περιόδου 2008–2009, καθώς το ρίσκο που αναλαμβάνουν σήμερα είναι σαφώς περιορισμένο, δεδομένης της θεσμικής δομής και των μακρών λήξεων του ελληνικού χρέους.
Κέρδη στις ασιατικές αγορές - Ο Nikkei +3%
Με αξιολογα κέρδη έκλεισαν σήμερα 21/7 οι περισσότερες ασιατικές αγορές με επίκεντρο τις προσπάθειες διαμεσολάβησης στη Μέση Ανατολή για την αναβίωση μιας εύθραυστης εκεχειρίας, οι οποίες οδήγησαν σε αποκλιμάκωση των τιμών του πετρελαίου από το υψηλότερο επίπεδο του τελευταίου μήνα, με τους επενδυτές νσ προετοιμάζονται για μια σειρά εταιρικών αποτελεσμάτων που αναμένεται να δοκιμάσουν το αφήγημα της τεχνητής νοημοσύνης (AI), το οποίο βρίσκεται ήδη υπό πίεση.
Το ενδιαφέρον των επενδυτών αυτή την εβδομάδα στρέφεται στα οικονομικά αποτελέσματα των Alphabet και Intel, καθώς και άλλων μεγάλων εταιρειών, προκειμένου να αξιολογηθεί τόσο ο αντίκτυπος του πολέμου όσο και το αν το επενδυτικό αφήγημα της AI μπορεί να συνεχίσει να στηρίζει τις αγορές, δεδομένων των εξαιρετικά υψηλών προσδοκιών για τα κέρδη του δεύτερου τριμήνου.
Η Ένωση Χωρών Νοτιοανατολικής Ασίας (ASEAN) πραγματοποιεί συναντήσεις στη Μανίλα των Φιλιππίνων, στις οποίες συμμετέχουν ο Ρώσος υπουργός Εξωτερικών Sergey Lavrov και ο υπουργός Εξωτερικών των ΗΠΑ Marco Rubio, ενώ ο επικεφαλής της αμερικανικής διπλωματίας άφησε να εννοηθεί ότι ενδέχεται να πραγματοποιηθεί συνάντηση με τον Ρώσο ομόλογό του.
Αναλυτικά, o δείκτης Nikkei στην Ιαπωνία έκλεισε στο +3,22%, ο Shanghai στη Κίνα στο +1,44%, ο δείκτης Hang Seng του Χονγκ Κονγκ έκλεισε αμετάβλητος, ο δείκτης Kospi στη Νότια Κορέα στο +3,77% και ο δείκτης S&P/ASX 200 στην Αυστραλία +0,02%.
Επιφυλακτικές κινήσεις στις ευρωπαϊκές αγορές.
Επιφυλακτικές κινήσεις καταγράφονται στις ευρωπαϊκές αγορές, με τους επενδυτές να παρακολουθούν στενά τις εξελίξεις στη Μέση Ανατολή, αφού το Ιράν ισχυρίστηκε ότι είχε στοχεύσει υποδομές της Amazon στο Μπαχρέιν, γεγονός που εντείνει τη γεωπολιτική αβεβαιότητα στην περιοχή
Ωστόσο οι επενδυτές ελπίζουν για εξεύρεση λύσης, με τις τιμές του πετρελαιου να καταγράφουν έντονη νευρικότητα.
Αναλυτικά, το brent ενισχύεται +2% στα 91 δολάρια το βαρέλι και το αμερικανικό αργό WTI στο +2,5% στα 84,40 δολάρια το βαρέλι.
Άνοδος +2% καταγράφεται στο φυσικό αέριο, με το ολλανδικό συμβόλαιο TTF Αυγούστου στα 59,90 ευρώ..
Επίσης, οι επενδυτές αξιολογούν μια νέα σειρά εταιρικών αποτελεσμάτων, με εταιρείες όπως η Novartis και η Julius Baer να δημοσιεύουν τα τελευταία τους αποτελέσματα.
Το ενδιαφέρον των επενδυτών αυτή την εβδομάδα στρέφεται στα οικονομικά αποτελέσματα μεγάλων εταιρειών, όπως Alphabet και Intel, , προκειμένου να αξιολογηθεί τόσο ο αντίκτυπος του πολέμου όσο και το αν το επενδυτικό αφήγημα της AI μπορεί να συνεχίσει να στηρίζει τις αγορές, δεδομένων των εξαιρετικά υψηλών προσδοκιών για τα κέρδη του δεύτερου τριμήνου.
Οι παγκόσμιες αγορές μετοχών, με αιχμή τις εταιρείες κατασκευής ημιαγωγών, έχουν δεχθεί έντονες διακυμάνσεις τις τελευταίες εβδομάδες, καθώς οι επενδυτές ανησυχούν για τις υψηλές αποτιμήσεις, τον ρυθμό αύξησης της κερδοφορίας και το κατά πόσο οι τεράστιες επενδύσεις στις υποδομές τεχνητής νοημοσύνης θα αποδώσουν απτά αποτελέσματα.
Η προσοχή στρέφεται και στη συνεδρίαση της Ευρωπαϊκής Κεντρικής Τράπεζας στις 23/7 ..Αν και οι εκτιμήσεις συγκλίνουν στη διατήρηση των επιτοκίων, ωστόσο, η πρόσφατη άνοδος των τιμών του πετρελαίου έχει οδηγήσει τις αγορές χρήματος να αυξήσουν τις πιθανότητες μιας μεταγενέστερης αύξησης των επιτοκίων.
Οι υπεύθυνοι χάραξης πολιτικής καλούνται να ισορροπήσουν μεταξύ της υποτονικής οικονομικής ανάπτυξης στην Ευρωζώνη και του κινδύνου νέων πληθωριστικών πιέσεων από την πλευρά της προσφοράς.
Στα οικονομικά δεδομένα, ο δείκτης οικονομικού κλίματος της Γερμανίας ανέβηκε κατά 15,8 μονάδες από τον Ιούνιο στις 26,3 τον Ιούλιο, ανέφερε το Κέντρο Ευρωπαϊκών Οικονομικών Ερευνών (ZEW) σε έκθεση που δημοσιεύθηκε την Τρίτη. Ο σημερινός δείκτης κατάστασης βελτιώθηκε κατά 3,4 μονάδες στο αρνητικό 77,6.
Ο δείκτης κλίματος της Ευρωζώνης προχώρησε κατά 13,9 μονάδες στις 23,4, ενώ ο δείκτης τρέχουσας κατάστασης του αυξήθηκε κατά 5,7 μονάδες στο αρνητικό 37,7.
Αναλυτικά, ο δείκτης Dax στη Γερμανία κινείται στο +0,15%, ο δείκτης CAC στο Παρίσι +0,05%, ο δείκτης FTSE MIB στο Μιλάνο +0,50%, ο δείκτης IBEX 35 στην Ισπανία στο +0,50%, ενώ ο FTSE 100 στο Λονδίνο υποχωρεί στο +0,20%.
Στη Wall Street, ο Dow Jones κινείται στο +0,35%, ο S&P 500 στο +0,50%, ο Nasdaq στο +0,85% και αμετάβλητο το ETF GREC ( 74,68 δολ.)
Τραπεζικό ράλι με αυξημένες συναλλαγές - Ξεχώρισε η Eurobank +6%
Τραπεζικό ράλι σημειώθηκε σήμερα 21/7, με αυξημένες συναλλαγές, συμπεριλαμβανομένων και των πακέτων.
Η Εθνική έκλεισε στα 15,30 ευρώ, με άνοδο +3,48%, με όγκο 5,06 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 14 δισ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Εθνικής σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,008 ευρώ προ RS ή 0,12 ευρώ μετά reverse split (στις 15 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,0066 προ RS ή 0,099 μετά reverse split.
Με το νέο reverse split στις 10 παλαιές 1 νέα στις 3 Σεπτεμβρίου 2018 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,20 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 0,99 ευρώ.
Ας σημειωθεί ότι το νέο χαμηλό ιστορικό της Εθνικής πραγματοποιήθηκε στις 17/3/2020 στα 0,8150 ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου των 2,5 δισ. ευρώ στα 2,20 ευρώ, σε σχέση με τα 4,29 ευρώ της αύξησης του 2013 ενώ η ΑΜΚ του 2015 υλοποιήθηκε στα 0,02 ευρώ προ RS ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Εθνικής που ξεκίνησε με τιμή εκκίνησης 6,823 ευρώ είχε τελευταία τιμή 0,0010 ευρώ και τέθηκε εκτός διαπραγμάτευσης οριστικά.
Η Alpha Bank έκλεισε στα 4,0730 ευρώ, με άνοδο +4,7% με όγκο 10,7 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 9,43 δισ. ευρώ.,
Σημειώνουμε ότι το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Alpha Βank είνα ι στα 1,16 ευρώ ή προ RS στα 0,0232 ευρώ και σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016(στις 50 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,01898 προ RS ή 0,949 μετά reverse split.
Ας σημειωθεί ότι το νέο ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Alpha Bank πραγματοποιήθηκε στις 2/11/2020 στα 0,4250 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στις 30/10/2020 στα 0,4032 ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 0,44 ευρώ και του 2014 στα 0,65 ευρώ ενώ η τιμή της ΑΜΚ του 2015 ήταν στα 0,04 ευρώ προ reverse split ή 2 ευρώ μετά το reverse split.
Το warrant της Alpha Βank που ξεκίνησε με πρώτη τιμή εκκίνησης τα 1,45 ευρώ βρέθηκε στα 0,0010 ευρώ όπου και σταμάτησε πλέον να διαπραγματεύεται.
Η Πειραιώς έκλεισε στα 9,40 ευρώ, με άνοδο +5,62% με όγκο 4,7 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 11,62 δισ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,0008 ευρώ προ RS ή 0,081 ευρώ μετά reverse split ( στις 100 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό ήταν 0,00067 πρ0 RS ή 0,067 ευρώ μετά RS.
Με το νέο reverse split στις 20 παλαιές 1 νέα δωρεάν τον Ιούλιο 2017 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,62 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 1,34 ευρώ.
Το νέο ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς πραγματοποιήθηκε στις 14/7/2022 στα 0,04303 ευρώ ή 0,71 ευρώ μετά το τελευταίο reverse split στις 16,5 παλαιές 1 νέα (14/4/2021).
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 1,71 ευρώ και του 2014 στα 1,70 ευρώ και η ΑΜΚ του 2015 στα 0,003 ευρώ προ reverse split ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Πειραιώς που είχε αρχική τιμή εκκίνησης όταν πρωτοξεκίνησε τα 0,8990 ευρώ σταμάτησε να διαπραγματεύεται και είχε τελευταία τιμή στα 0,0010 ευρώ.
Η Eurobank έκλεισε στα 4,40 ευρώ, με άνοδο +6,18% με όγκο 12,7 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 15,86 δισ. ευρώ.
Το ιστορικό ενδοσυνεδριακό χαμηλό στην Eurobank σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,002410 ευρώ προ RS ή 0,2410 ευρώ μετά RS (στις 100 παλαιές 1 νέα).
Η μετοχή της Τράπεζας Κύπρου έκλεισε στα 9,98 ευρώ, αμετάβλητη και όγκο 804 χιλ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 4,35 δισεκ. ευρώ.
Η Crediabank έκλεισε στα 0,9570 ευρώ, με πτώση -0,31% και όγκο 7,9 εκατ. τεμάχια και αποτίμηση στα 1,91 δισεκ. ευρώ.
Η Optima έκλεισε στα 10,25 ευρώ, με άνοδο +1,69% με όγκο 487 χιλ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 2,27 δισ. ευρώ.
Η μετοχή της Τράπεζας της Ελλάδος έκλεισε στα 14,75 ευρώ, με άνοδο +0,68% και κεφαλαιοποίηση 293 εκατ. ευρώ.
Άνοδος στα μη τραπεζικά blue chips με αυξημένες συναλλαγές
Ανοδικά έκλεισε η πλειονότητα των μη τραπεζικών blue chips με αυξημένες τις συναλλαγές.
Με τη μεγαλύτερη άνοδο έκλεισαν ΔΕΗ +2,69%, Jumbo +2,16%, Cenergy +1,36%, Allwyn +1,22% ...
Στον αντίποδα, οι μεγαλύτερες πιέσεις ασκήθηκαν στην Aktor -9,98% και ακολούθησαν ΕΥΔΑΠ -1,32%, Viohalco -0,92%...
Η Coca Cola έκλεισε στα 57,30 ευρώ, με πτώση -0,17% και κεφαλαιοποίηση στα 21,39 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην 1η θέση των κεφαλαιοποιήσεων στις μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25.
Η ΔΕΗ έκλεισε στα 22,90 ευρώ, με άνοδο +2,69% και αποτίμηση 13,68 δισ. ευρώ, στην 2η θέση των κεφαλαιοποιήσεων στα μη τραπεζικά blue chips.
Η Allwyn (ΟΠΑΠ) έκλεισε στα 13,2750 ευρώ, με άνοδο 1,22% και αποτίμηση 10,71 δισ. ευρώ και βρίσκεται στη 3η θέση των κεφαλαιοποιήσεων στις μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25.
Ο ΟΤΕ έκλεισε στα 19,49 ευρώ, με πτώση -0,05% και αποτίμηση 7,68 δισ. ευρώ και βρίσκεται στη 4η θέση των εφαλαιοποιήσεων.
Η Metlen έκλεισε στα 43,62 ευρώ, με άνοδο +0,55% και κεφαλαιοποίηση 6,26 δισ. ευρώ.
Η μετοχή της Μotor Oil έκλεισε στα 48,50 ευρώ, με άνοδο +0,96% και κεφαλαιοποίηση 5,37 δισ. ευρώ.
Η ΓΕΚ Τέρνα έκλεισε στα 43,66 ευρώ, με άνοδο +0,41% και κεφαλαιοποίηση 5,19 δισ. ευρώ.
Η Viohalco έκλεισε στα 17,24 ευρώ, με πτώση -0,92% και κεφαλαιοποίηση στα 4,47 δισ. ευρώ.
Ο Titan Cement International έκλεισε στα 49,00 ευρώ, με άνοδο +0,201% και κεφαλαιοποίηση 3,84 δισ. ευρώ.
Η μετοχή των ΕΛΠΕ έκλεισε στα 12,20 ευρώ, με άνοδο +0,16% και κεφαλαιοποίηση 3,73 δισ. ευρώ.
Η μετοχή της Jumbo έκλεισε στα 23,70 ευρώ, με άνοδο +2,16% και κεφαλαιοποίηση 3,18 δισ. ευρώ.
Ο Aktor έκλεισε στα 11,72 ευρώ, με πτώση -9,98% και κεφαλαιοποίηση 2,39 δισ. ευρώ.
Η ΕΥΔΑΠ έκλεισε στα 11,92 ευρώ, με πτώση -1,32% και κεφαλαιοποίηση 1,27 δισ. ευρώ.
Η MIG (που είναι εκτός FTSE 25) έκλεισε στα 3,23 ευρώ, με άνοδο +0,94% και κεφαλαιοποίηση 101 εκατ. ευρώ.
Πωλήσεις στα ομόλογα της Ευρωζώνης - To spread με την Γερμανία στις 72 μον.
Πωλήσεις καταγράφονται σήμερα 21/7 στα ομόλογα της Ευρωζώνης.
Το ελληνικό 10ετές ομόλογο βρίσκεται στο 3,89% και το 10ετές ιταλικό 4% με το μεταξύ τους spread στις -11 μονάδες βάσης.
Το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10 ετών και γερμανικών ομολόγων διαμορφώνεται στις 72 μονάδες βάσης.
Το ελληνικό CDS στο 5ετές που αποτελεί και το benchmark, σήμερα διαμορφώνεται στις 30 μονάδες βάσης.
Ως μέτρο σύγκρισης αναφέρεται ότι το CDS της Αργεντινής βρίσκεται στις 1.030 μονάδες βάσης.
Θυμίζουμε ότι τα επίπεδα ρεκόρ μετά το PSI+ στην Ελλάδα σημειώθηκαν στις 8 Ιουλίου του 2015 στις 8700 μ.β.
Το CDS δουλεύει ως εξής….
Για κάθε 10 εκατ δολάρια έκθεση σε ελληνικό χρέος, ένας επενδυτής που θέλει να αντισταθμίσει τον κίνδυνο χώρας αγοράζει ένα παράγωγο το CDS και πληρώνει π.χ. για την Ελλάδα σήμερα απόδοση 0,30% ή 300 χιλ. δολάρια ασφάλιστρο ανά 10 εκατ δολ. επενδυτική θέση στο ελληνικό χρέος.
Το spread Ελλάδος – Ιταλίας βρίσκεται στις -11 μονάδες βάσης.
Το spread Ελλάδος – Πορτογαλίας βρίσκεται στις 36 μονάδες βάσης.
Επιδείνωση στα ομόλογα της Ευρωζώνης
Επιδείνωση καταγράφεται σήμερα 21/7 στα ομόλογα της Ευρωζώνης.
Το Ιταλικό 10ετές διαμορφώνεται σήμερα 21 Ιουλίου του 2026 στο 4%.
Το 10ετές γερμανικό ομόλογο βρίσκεται σήμερα 21/7/2026 στο 3,17%.
Οι αποδόσεις των ευρωπαϊκών ομολόγων διαμορφώνονται ως εξής….
Η Ιρλανδική 10ετία λήξης 2028 εμφανίζει απόδοση στο 3,34% με το ιστορικό χαμηλό -0,333% σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020.
Το 10ετές Πορτογαλικό ομόλογο λήξης Οκτωβρίου 2028 έχει απόδοση 3,53% με ιστορικό χαμηλό στο -0,062% που σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020.
Το Ισπανικό 10ετές έχει απόδοση 3,64% με το ιστορικό χαμηλό στο -0,02% που σημειώθηκε στις 16 Δεκεμβρίου 2020.
Στην Ιταλία το 10ετές ομόλογο λήξης 1η Αυγούστου του 2029 έχει απόδοση 4% και με ιστορικό χαμηλό 0,4260% στις 12 Φεβρουαρίου του 2021.
Αξίζει να αναφερθεί ότι η Κύπρος έκδωσε 10ετές ομόλογο με επιτόκιο 2,25% και η τρέχουσα απόδοση του είναι 3,63%.
Το ιστορικό χαμηλό σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020 στο 0,088%.
www.bankingnews.gr
Σχόλια αναγνωστών