Σχετικά Άρθρα
Αλλαγή κλίματος σε Dow Jones, S&P μετά την ομιλία Powell - Νέο ρεκόρ ο Nasdaq, η Nvidia πάνω από τα 5 τρισ. δολάρια
(upd) Με απώλειες έκλεισαν την Πέμπτη (30/10) οι χρηματιστηριακές αγορές της Νέας Υόρκης, με το βλέμμα των επενδυτών να είναι στραμμένο στα αποτελέσματα των κολοσσών για το γ' τρίμηνο 2025.
Βαρίδι αποτέλεσε η μετοχή της Meta, η οποία κατέγραψε διψήφια «βουτιά» μετά τα απογοητευτικά αποτελέσματα για το τρίμηνο.
Παράλληλα, οι επενδυτές κατοχύρωσαν τα ισχυρά κέρδη των προηγούμενων εβδομάδων.
Ο Dow Jones υποχώρησε 0,23% στις 47.522,12 μονάδες, ο S&P 500 σημείωσε πτώση 0,99% στις 6.822,35 μονάδες, ενώ ο Nasdaq έκλεισε με απώλειες 1,58% στις 23.581,14 μονάδες.
Στο ταμπλό, ξεχώρισαν: Meta -11,4%, Boeing -6,3%, Microsoft -3,4%, Moderna +13,9%.
Oι αποδόσεις των κρατικών ομολόγων ΗΠΑ καταγράφουν νέα άνοδο με το 10ετές και το 30ετές να βρίσκονται στο 4,10% (+1% επί της απόδοσης) και το 4,65% (+1,1% επί της απόδοσης) αντίστοιχα.
Μεγάλα κέρδη για Alphabet — βαρίδια για Meta και Microsoft
Η Meta κατέγραψε τον υψηλότερο ρυθμό αύξησης εσόδων από το πρώτο τρίμηνο του 2024, ωστόσο ανακοίνωσε ότι ο One Big Beautiful Bill Act του Trump της προκάλεσε εφάπαξ επιβάρυνση 15,93 δισ. δολαρίων.
Η εταιρεία αναμένει ότι ο νόμος θα επηρεάζει τις ομοσπονδιακές φορολογικές πληρωμές της στις ΗΠΑ και φέτος και τα επόμενα έτη.
Η Microsoft υποχώρησε μετά την αποκάλυψη πως η επένδυση στην OpenAI μείωσε τα κέρδη της κατά 3,1 δισ. δολάρια στο τρίμηνο, προκαλώντας ανησυχίες για τη συνεχιζόμενη «αιμοδοσία» υπέρ της AI.
Σύγκλιση ΗΠΑ - Κίνας
Ο D. Trump συμφώνησε στη μείωση των δασμών στη φαιντανύλη που εισάγεται από την Κίνα στο 10%, ενώ το Πεκίνο ανέβαλε για έναν χρόνο τον νέο περιορισμό στις εξαγωγές σπάνιων γαιών. «Το ζήτημα των σπάνιων γαιών έχει λυθεί», δήλωσε ο Ρεπουμπλικάνος.
Η μείωση των δασμών υποχωρεί τους συνολικούς δασμούς σε κινεζικές εισαγωγές στο 47% από 57%.
Οι μετοχές αμερικανικών παραγωγών σπάνιων γαιών αντέδρασαν θετικά.
Στο πλαίσιο της συμφωνίας, το Πεκίνο θα «εργαστεί σκληρά για να σταματήσει το φαιντανύλιο» και θα αγοράσει αμερικανικά αγροτικά προϊόντα όπως σόγια.
Ωστόσο, παραμένουν διαφωνίες για τις εξαγωγές chips της Nvidia και το ζήτημα της TikTok. Το κινεζικό Υπουργείο Εμπορίου δήλωσε ότι επιθυμεί συνεργασία με τις ΗΠΑ για την επίλυση των θεμάτων σχετικά με την TikTok, χωρίς όμως περισσότερες λεπτομέρειες.
Η OpenAI σχεδιάζει IPO-μαμούθ με αποτίμηση έως και 1 τρισ. δολάρια
Τις βάσεις για μια αρχική δημόσια προσφορά (IPO) που θα μπορούσε να αποτιμήσει την εταιρεία έως και 1 τρισ. δολάρια προετοιμάζει η OpenAΙ, όπως μεταδίδει το Reuters.
Η OpenAI εξετάζει το ενδεχόμενο να υποβάλει αίτηση στις αμερικανικές ρυθμιστικές αρχές κινητών αξιών ήδη από το δεύτερο εξάμηνο του 2026, ανέφεραν ορισμένες από τις πηγές. Σε προκαταρκτικές συζητήσεις, η εταιρεία έχει εξετάσει το ενδεχόμενο άντλησης 60 δισ. δολαρίων.
Βέβαια, η οικονομική διευθύντρια Sarah Friar έχει δηλώσει σε ορισμένους συνεργάτες της ότι η εταιρεία στοχεύει σε εισαγωγή στο χρηματιστήριο το 2027. Ωστόσο, ορισμένοι σύμβουλοι προβλέπουν ότι αυτό θα μπορούσε να γίνει ακόμη νωρίτερα, γύρω στα τέλη του 2026.
Νέα μείωση επιτοκίων... αλλά θολό το τοπίο για τον Δεκέμβριο
Σε νέα μείωση επιτοκίων κατά 25 μονάδες βάσης προχώρησε την Τετάρτη (29/10) η Ομοσπονδιακή Τράπεζα των ΗΠΑ (Federal Reserve, Fed), για δεύτερη συνεχόμενη συνεδρίαση, με τα επιτόκια πολιτικής να φθάνουν στο χαμηλότερο εύρος από το 2022, 3,75% με 4%.
Η απόφαση δεν ήταν ομόφωνη, καθώς δύο αξιωματούχοι εξέφρασαν διαφωνίες για διαφορετικούς λόγους. Ο Stephen I. Miran, που εντάχθηκε στο Διοικητικό Συμβούλιο της Fed τον περασμένο μήνα, ψήφισε υπέρ μιας μεγαλύτερης μείωσης των επιτοκίων κατά μισή ποσοστιαία μονάδα, όπως είχε κάνει και τον Σεπτέμβριο. Αντίθετα, ο Jeffrey R. Schmid, πρόεδρος της Ομοσπονδιακής Τράπεζας του Kansas, υποστήριξε τη διατήρηση των επιτοκίων στα προηγούμενα επίπεδα, μεταξύ 4% και 4,25%.
Επιπλέον, η Fed έδωσε σήμα για επικείμενη αλλαγή στη διαχείριση του ισολογισμού της, ύψους 6,6 τρισ. δολαρίων. Από την 1η Δεκεμβρίου, η Τράπεζα δεν θα συνεχίσει να μειώνει τον ισολογισμό λόγω των ανησυχιών για τις αγορές ομολόγων, οι οποίες αποτελούν τη ραχοκοκαλιά του χρηματοπιστωτικού συστήματος.
Στο αποκορύφωμά του, το 2022, ο ισολογισμός της Fed είχε αγγίξει σχεδόν τα 9 τρισ. δολάρια, εξαιτίας των μαζικών αγορών κρατικών ομολόγων και τίτλων που υποστηρίζονται από στεγαστικά δάνεια — μέτρα που ελήφθησαν για τη στήριξη της οικονομίας κατά την πανδημική κρίση. Τώρα, η κεντρική τράπεζα επιχειρεί να αποφύγει μια έλλειψη ρευστότητας, που θα μπορούσε να προκληθεί από υπερβολική αφαίρεση αποθεματικών από το τραπεζικό σύστημα, όπως είχε συμβεί το 2019.
Ωστόσο, ο πρόεδρος της Ομοσπονδιακής Τράπεζας των ΗΠΑ (Federal Reserve, Fed), Jerome Powell, εμφανίστηκε αινιγματικός και προσεκτικός στις δηλώσεις του εμφανίστηκε ο μετά τη σημερινή (29/10) απόφαση για νέα μείωση των επιτοκίων.
Παρότι η κίνηση έτυχε «ισχυρής και σταθερής υποστήριξης» εντός της Επιτροπής (FOMC), ο ίδιος άφησε ανοιχτά όλα τα ενδεχόμενα για την επόμενη συνεδρίαση του Δεκεμβρίου, τονίζοντας ότι «η συνέχεια είναι ένα διαφορετικό ζήτημα».
Ο J. Powell αναγνώρισε ότι η οικονομική εικόνα παραμένει εύθραυστη, με τον πληθωρισμό να βρίσκεται «ελαφρώς πάνω από τον στόχο» και την αγορά εργασίας να επιβραδύνεται χωρίς, ωστόσο, να δείχνει σημάδια απότομης υποχώρησης. «Τα διαθέσιμα στοιχεία δείχνουν ότι οι απολύσεις και οι προσλήψεις παραμένουν σε χαμηλά επίπεδα, ενώ η αποπληθωριστική τάση στις υπηρεσίες συνεχίζεται», ανέφερε.
Η μεγαλύτερη έμφαση των δηλώσεων του Powell δόθηκε στον ισολογισμό της Fed και στη διαχείριση της ρευστότητας στο τραπεζικό σύστημα. Ο πρόεδρος της Fed επιβεβαίωσε ότι η μείωση του ισολογισμού θα “παγώσει” την 1η Δεκεμβρίου, σε μια απόφαση που έχει «ευρεία υποστήριξη» εντός της Επιτροπής.
Όπως είπε χαρακτηριστικά, «δεν υπάρχει μεγάλο όφελος στο να κρατήσουμε το πρόγραμμα περιορισμού ενεργό μόνο και μόνο για τα τελευταία λίγα δισεκατομμύρια δολάρια». Η συγκεκριμένη ημερομηνία, πρόσθεσε, δίνει χρόνο στις αγορές να προσαρμοστούν ομαλά, ενώ επιτρέπει στη Fed να αποφύγει μια πιθανή κρίση ρευστότητας στις βραχυπρόθεσμες αγορές χρήματος, όπου ήδη παρατηρούνται εντάσεις.
Ο κ. Powell κατέστησε επίσης σαφές ότι η Fed θα αρχίσει σταδιακά να προσθέτει αποθεματικά στο σύστημα, σηματοδοτώντας μια στροφή από τη φάση της συρρίκνωσης προς τη σταθεροποίηση. «Σε κάποιο σημείο θα θελήσουμε τα αποθεματικά να αρχίσουν να αυξάνονται σταδιακά», ανέφερε, προσθέτοντας ότι το χαρτοφυλάκιο της Fed «έχει μεγαλύτερη διάρκεια από τα εκκρεμή κρατικά ομόλογα» και ότι στόχος είναι να μετακινηθεί προς πιο βραχυπρόθεσμη διάρκεια.
Αναφορικά με την επόμενη συνεδρίαση, απέφυγε να δεσμευθεί, λέγοντας πως δεν έχει ληφθεί εκ των προτέρων απόφαση για νέα μείωση επιτοκίων. «Η σημερινή μείωση ήταν ένα μέτρο διαχείρισης κινδύνου. Το τι θα ακολουθήσει θα εξαρτηθεί από τα δεδομένα και την ισορροπία των κινδύνων», τόνισε.
Ο επικεφαλής της Fed αναγνώρισε ότι στόχος παραμένει η σταθερότητα των τιμών και η μέγιστη απασχόληση και, επίσης, πως τα μέλη της Επιτροπής έχουν «διαφορετικές προβλέψεις και διαφορετική ανοχή στον κίνδυνο».
Ο κ. Powell περιέγραψε τη νομισματική πολιτική της Fed ως «ήπια περιοριστική», σημειώνοντας ότι αυτός ο βαθμός σύσφιξης βοηθά τη σταδιακή ψύξη της αγοράς εργασίας χωρίς να προκαλεί ύφεση. «Δεν βλέπουμε ενδείξεις ότι η αγορά εργασίας ή οι πληθωριστικές προσδοκίες κινούνται προς επίπεδα που θα έκαναν τον πληθωρισμό πιο επίμονο», είπε.
Ωστόσο, προειδοποίησε ότι τα τελευταία σημάδια στις αγορές χρήματος είναι ανησυχητικά και πως ένα υψηλό επίπεδο αβεβαιότητας «θα μπορούσε να δικαιολογεί περισσότερη προσοχή» στα επόμενα βήματα.
Με τα λεγόμενά του, ο Powell έστειλε ένα σαφές αλλά προσεκτικά διατυπωμένο μήνυμα: η Fed φοβάται μια πιθανή κρίση ρευστότητας ή και κατάρρευση των αγορών, και ετοιμάζεται να προχωρήσει σε αύξηση των αποθεματικών ώστε να σταθεροποιήσει το χρηματοπιστωτικό σύστημα, χωρίς να εγκαταλείπει πλήρως τη μάχη κατά του πληθωρισμού.
www.bankingnews.gr
Σχόλια αναγνωστών