γράφει : ΜΑΡΙΝΑ ΦΟΥΝΤΑ
Περί τις 15 ευρωπαϊκές τράπεζες από το σύνολο των 91 που συμμετείχαν στο νέο γύρο των stress tests φαίνεται πως δεν κατάφεραν να περάσουν τη διαδικασία, σύμφωνα με πληροφορίες που κάνουν τον γύρο των διεθνών μέσων ενημέρωσης.
Πρόκειται για μια αναλογία περίπου 1 στις 6 ευρωπαϊκές τράπεζες.
"Από το σύνολο των 91 τραπεζών που συμμετείχαν στη διαδικασία, η Ευρωπαϊκή Τραπεζική Αρχή (ΕΒΑ) αναμένεται εντός των ερχόμενων εβδομάδων να ανακοινώσει ότι από 10 έως 15 τράπεζες δεν κατάφεραν να περάσουν τα τεστ αντοχής", δηλώνουν πηγές με γνώση του θέματος.
"Πρόκειται για τράπεζες της Ελλάδας, της Γερμανίας, της Πορτογαλίας και της Ισπανίας", προσθέτουν.
Από τις ελληνικές τράπεζες εκτιμάται ότι η ΑΤΕ είναι εκείνη που δεν πέρασε τη διαδικασία, καθώς είχε αποτύχει και πέρυσι.
Τι ανέφερε πρόσφατα το www.bankingnews.gr
Θα πρέπει να σημειωθεί ότι με βάση τον αρχικό σχεδιασμό όπως είχε αναφέρει το www.bankingnews.gr τα stress tests ήταν να δημοσιοποιηθούν μεταξύ 13 και 17 Ιουνίου στα οποία συμμετέχουν 8 ελληνικές τράπεζες. Ωστόσο τελικά θα ανακοινωθούν μέσα Ιουλίου.
Τα τεστ ακραίας προσομοίωσης δεν ήταν τελικά και τόσο ακραία αλλά θα αποτελέσουν ένα τεστ για τις αντοχές των τραπεζών. Μια άκρως σημαντική εξέλιξη είναι ότι τα stress tests δεν θα αξιολογηθούν μόνο από την Ευρωπαϊκή Τραπεζική Αρχή (ΕΒΑ) αλλά και από άλλη ανεξάρτητη αρχή.....
Πιθανότητα άλλη εθνική κεντρική τράπεζα θα ελέγξει τα οικονομικά στοιχεία και τα αποτελέσματα των ελληνικών τραπεζών.
Αντίστοιχα η ΤτΕ θα ελέγξει τα οικονομικά στοιχεία άλλων τραπεζών κ.ο.κ.
Δηλαδή πέραν της EBA και οι εθνικές κεντρικές τράπεζες θα συμμετάσχουν ολικώς η μερικώς στην αξιολόγηση των αποτελεσμάτων με προφανή στόχο να αποφευχθούν τα μαγειρέματα και να αποφευχθεί το φιάσκο της Ιρλανδίας.
Οι τράπεζες καλούνται να απαντήσουν σε κάποιες παραδοχές και ως σημαντικότερες προφανώς και δεν είναι το κλιμακωτό haircut στα ομόλογα που θα επιβαρύνει τις ελληνικές τράπεζες κατά 250 -300 εκατ αλλά το γεγονός ότι τίθενται ορισμένα νέα δεδομένα.
Βέβαια πρέπει να αναφερθεί ότι το tier 1 από 6% που ήταν την προηγούμενη φορά στα stress tests του 2010, μειώνεται στο 5%.
Η μείωση αυτή σε μεγάλο βαθμό θα ισορροπήσει την απώλεια που θα υποστούν οι ελληνικές τράπεζες όσον αφορά τον δείκτη κεφαλαιακής επάρκειας.
Ποιες τράπεζες θα υποστούν πίεση στην κεφαλαιακή τους επάρκεια;
Οι τράπεζες που πρόσφατα ενισχύθηκαν κεφαλαιακά προφανώς και θα λάβουν καλύτερη βαθμολογία δηλαδή θα εμφανίζουν υψηλότερο δείκτη κεφαλαιακής επάρκειας.
Η Εθνική με tier 1 πάνω από 13% προφανώς και δεν εγείρεται κανένα ζήτημα. Μάλιστα και μετά τα stress tests θα εμφανίζει tier 1 από τα υψηλότερα στην Ευρώπη.
Η Alpha με την αφαίρεση των προνομιούχων μετοχών θα επηρεαστεί αλλά να σημειωθεί ότι διαθέτει κεφαλαιακό απόθεμα με βάση τα προηγούμενα stress tests πάνω από 1 δις ευρώ οπότε και θα τα περάσει.
Η Eurobank επίσης θα περάσει το ακραίο σενάριο. Ήδη έχει ενισχυθεί κεφαλαιακά με την Δίας και κάποιες άλλες κινήσεις.
Η πώληση της Polbank δεν θα προσμετρήσει αλλά η ουσία είναι ότι κεφαλαιακά θα ενισχυθεί η τράπεζα.
Η Πειραιώς μετά την πρόσφατη μεγάλη αύξηση κεφαλαίου εμφανίζει κεφαλαιακό απόθεμα πάνω από 400 εκατ ευρώ και εφόσον αφαιρεθούν και οι προνομιούχες μετοχές.
Η Κύπρου και η Marfin δεν έχουν προνομιούχες μετοχές.
Ωστόσο η Κύπρου ενισχύει τα κεφάλαια της με tier 1 κεφάλαιο ένδειξη ότι θέλει να ισχυροποιήσει τον πυρήνα των κεφαλαίων της.
Η ΑΤΕ δεν θα περάσει τα stress tests αλλά υλοποιεί μεγάλη αύξηση κεφαλαίου για τον σκοπό αυτό.
To TT συνεχίζει να διατηρεί ικανοποιητικό tier 1 ακόμη και στην περίπτωση αφαίρεσης των προνομιούχων μετοχών.
Τι βαθμολογία είχαν πάρει οι ελληνικές τράπεζες στα stress tests της CEBS τον Ιούλιο του 2010;
Με κατώτατο όριο στο 6% η Εθνική με βάση το ακραίο σενάριο εμφάνισε tier 1 στο 7,4% ωστόσο παρατηρείται μεγάλη πίεση στον ισολογισμό από απομειώσεις και τα χαρτοφυλάκια ομολόγων.
Η Alpha bank εμφανίζει tier 1 8,22% και κεφαλαιακό απόθεμα 1,160 δις ευρώ.
Η Eurobank εμφανίζει tier 1 στο 8,17%
Η Πειραιώς πέρασε τα stress tests στο 6% με αρνητική επίδραση από ομόλογα και συνολικά χαρτοφυλάκια.
Η Κύπρου εμφάνισε με βάση το ακραίο σενάριο 8% tier 1
Η Marfin Popular Bank 7,1%.
Το ΤΤ εμφάνισε tier 1 με βάση το ακραίο σενάριο 10,1% που είναι και το υψηλότερο στην Ελλάδα.
Η ΑΤΕ ήταν η μόνη τράπεζα που δεν πέρασε τα stress tests εμφάνισε tier 1 στο 4,36% δηλαδή κεφαλαιακό έλλειμμα 242 εκατ ευρώ.
www.bankingnews.gr
"Από το σύνολο των 91 τραπεζών που συμμετείχαν στη διαδικασία, η Ευρωπαϊκή Τραπεζική Αρχή (ΕΒΑ) αναμένεται εντός των ερχόμενων εβδομάδων να ανακοινώσει ότι από 10 έως 15 τράπεζες δεν κατάφεραν να περάσουν τα τεστ αντοχής", δηλώνουν πηγές με γνώση του θέματος.
"Πρόκειται για τράπεζες της Ελλάδας, της Γερμανίας, της Πορτογαλίας και της Ισπανίας", προσθέτουν.
Από τις ελληνικές τράπεζες εκτιμάται ότι η ΑΤΕ είναι εκείνη που δεν πέρασε τη διαδικασία, καθώς είχε αποτύχει και πέρυσι.
Τι ανέφερε πρόσφατα το www.bankingnews.gr
Θα πρέπει να σημειωθεί ότι με βάση τον αρχικό σχεδιασμό όπως είχε αναφέρει το www.bankingnews.gr τα stress tests ήταν να δημοσιοποιηθούν μεταξύ 13 και 17 Ιουνίου στα οποία συμμετέχουν 8 ελληνικές τράπεζες. Ωστόσο τελικά θα ανακοινωθούν μέσα Ιουλίου.
Τα τεστ ακραίας προσομοίωσης δεν ήταν τελικά και τόσο ακραία αλλά θα αποτελέσουν ένα τεστ για τις αντοχές των τραπεζών. Μια άκρως σημαντική εξέλιξη είναι ότι τα stress tests δεν θα αξιολογηθούν μόνο από την Ευρωπαϊκή Τραπεζική Αρχή (ΕΒΑ) αλλά και από άλλη ανεξάρτητη αρχή.....
Πιθανότητα άλλη εθνική κεντρική τράπεζα θα ελέγξει τα οικονομικά στοιχεία και τα αποτελέσματα των ελληνικών τραπεζών.
Αντίστοιχα η ΤτΕ θα ελέγξει τα οικονομικά στοιχεία άλλων τραπεζών κ.ο.κ.
Δηλαδή πέραν της EBA και οι εθνικές κεντρικές τράπεζες θα συμμετάσχουν ολικώς η μερικώς στην αξιολόγηση των αποτελεσμάτων με προφανή στόχο να αποφευχθούν τα μαγειρέματα και να αποφευχθεί το φιάσκο της Ιρλανδίας.
Οι τράπεζες καλούνται να απαντήσουν σε κάποιες παραδοχές και ως σημαντικότερες προφανώς και δεν είναι το κλιμακωτό haircut στα ομόλογα που θα επιβαρύνει τις ελληνικές τράπεζες κατά 250 -300 εκατ αλλά το γεγονός ότι τίθενται ορισμένα νέα δεδομένα.
Βέβαια πρέπει να αναφερθεί ότι το tier 1 από 6% που ήταν την προηγούμενη φορά στα stress tests του 2010, μειώνεται στο 5%.
Η μείωση αυτή σε μεγάλο βαθμό θα ισορροπήσει την απώλεια που θα υποστούν οι ελληνικές τράπεζες όσον αφορά τον δείκτη κεφαλαιακής επάρκειας.
Ποιες τράπεζες θα υποστούν πίεση στην κεφαλαιακή τους επάρκεια;
Οι τράπεζες που πρόσφατα ενισχύθηκαν κεφαλαιακά προφανώς και θα λάβουν καλύτερη βαθμολογία δηλαδή θα εμφανίζουν υψηλότερο δείκτη κεφαλαιακής επάρκειας.
Η Εθνική με tier 1 πάνω από 13% προφανώς και δεν εγείρεται κανένα ζήτημα. Μάλιστα και μετά τα stress tests θα εμφανίζει tier 1 από τα υψηλότερα στην Ευρώπη.
Η Alpha με την αφαίρεση των προνομιούχων μετοχών θα επηρεαστεί αλλά να σημειωθεί ότι διαθέτει κεφαλαιακό απόθεμα με βάση τα προηγούμενα stress tests πάνω από 1 δις ευρώ οπότε και θα τα περάσει.
Η Eurobank επίσης θα περάσει το ακραίο σενάριο. Ήδη έχει ενισχυθεί κεφαλαιακά με την Δίας και κάποιες άλλες κινήσεις.
Η πώληση της Polbank δεν θα προσμετρήσει αλλά η ουσία είναι ότι κεφαλαιακά θα ενισχυθεί η τράπεζα.
Η Πειραιώς μετά την πρόσφατη μεγάλη αύξηση κεφαλαίου εμφανίζει κεφαλαιακό απόθεμα πάνω από 400 εκατ ευρώ και εφόσον αφαιρεθούν και οι προνομιούχες μετοχές.
Η Κύπρου και η Marfin δεν έχουν προνομιούχες μετοχές.
Ωστόσο η Κύπρου ενισχύει τα κεφάλαια της με tier 1 κεφάλαιο ένδειξη ότι θέλει να ισχυροποιήσει τον πυρήνα των κεφαλαίων της.
Η ΑΤΕ δεν θα περάσει τα stress tests αλλά υλοποιεί μεγάλη αύξηση κεφαλαίου για τον σκοπό αυτό.
To TT συνεχίζει να διατηρεί ικανοποιητικό tier 1 ακόμη και στην περίπτωση αφαίρεσης των προνομιούχων μετοχών.
Τι βαθμολογία είχαν πάρει οι ελληνικές τράπεζες στα stress tests της CEBS τον Ιούλιο του 2010;
Με κατώτατο όριο στο 6% η Εθνική με βάση το ακραίο σενάριο εμφάνισε tier 1 στο 7,4% ωστόσο παρατηρείται μεγάλη πίεση στον ισολογισμό από απομειώσεις και τα χαρτοφυλάκια ομολόγων.
Η Alpha bank εμφανίζει tier 1 8,22% και κεφαλαιακό απόθεμα 1,160 δις ευρώ.
Η Eurobank εμφανίζει tier 1 στο 8,17%
Η Πειραιώς πέρασε τα stress tests στο 6% με αρνητική επίδραση από ομόλογα και συνολικά χαρτοφυλάκια.
Η Κύπρου εμφάνισε με βάση το ακραίο σενάριο 8% tier 1
Η Marfin Popular Bank 7,1%.
Το ΤΤ εμφάνισε tier 1 με βάση το ακραίο σενάριο 10,1% που είναι και το υψηλότερο στην Ελλάδα.
Η ΑΤΕ ήταν η μόνη τράπεζα που δεν πέρασε τα stress tests εμφάνισε tier 1 στο 4,36% δηλαδή κεφαλαιακό έλλειμμα 242 εκατ ευρώ.
www.bankingnews.gr
Σχόλια αναγνωστών